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铁矿石市场分析总结

核心内容

本文档为华融期货发布的铁矿石每日一评，内容涵盖行情回顾、消息面情况、后市展望及技术分析，旨在为投资者提供全面、及时的市场信息与分析，以辅助其投资决策。

一、行情回顾

• 铁矿石主力2109合约今日收出一颗震荡上涨的阳线。
• 价格波动：开盘价1208，收盘价1234，最高价1240，最低价1196。
• 涨幅：较上一交易日收盘上涨19.5个点，涨幅为1.61%。

二、消息面情况

1. 非洲博茨瓦纳铁矿开发

• 博茨瓦纳启动首个铁矿开采项目，由印度Yashomann工业公司负责。
• 项目预计在十年内实现年产量100万吨，铁品位约为65%。
• 公司计划在博茨瓦纳建立钢厂，实现本地钢铁生产。

2. 澳大利亚Karara矿业公司扩建项目

• Metso Outotec与Karara矿业公司签署合同，为其扩建尾矿过滤厂。
• 扩建后日处理能力将从3万吨提升至4.5万吨以上。
• 使用Larox? FFP3512压滤机，资金投入约1100-1500万美元。
• 项目预计2022年12月下旬开始投产。

3. 中国电力消费数据

• 6月份全社会用电量达7033亿千瓦时，同比增长9.8%，两年平均增长8.4%。
• 1-6月累计用电量同比增长16.2%，反映经济持续复苏。

三、后市展望

1. 供给端

• 7.5-7.11期间，澳巴铁矿发运总量环比减少114.7万吨。
• 澳大利亚发往中国量环比减少281.1万吨，巴西发运量则环比增加71.8万吨。
• 6月份进口铁矿8941.7万吨，同比减少12%，连续3个月下降，为13个月最低。
• 国内矿山供应预期增加，但海外矿山供应情况仍需关注。

2. 库存端

• 上周45港进口铁矿库存环比增加222.74万吨至12457.60万吨。
• 疏港量环比增加27.15万吨至285.43万吨。
• 港口库存连续三周累库，后期需关注库存变化。

3. 需求端

• 上周247家钢厂高炉开工率78.26%，环比增加20.31%，同比去年下降12.37%。
• 高炉炼铁产能利用率86%，环比增加4.99%，同比下降7.08%。
• 日均铁水产量228.92万吨，环比增加13.29万吨，同比下降18.85万吨。
• 七一限产政策解除后，北方钢厂复产增多，但受粗钢产量控制影响，下半年减产压力仍存。
• 部分钢厂因利润亏损而自主检修，导致需求预期转弱。

四、技术面分析

• 日线走势：铁矿2109主力合约震荡上涨。
• 技术指标：均线和MACD指标继续开口向上运行，显示短期偏强趋势。
• 支撑关注：短期关注下方20日均线附近的支撑力度。

五、主要观点与关键信息

主要观点

• 当前铁矿石市场处于震荡上涨状态，短期走势偏强。
• 供给端受泊位检修和矿山财年末冲量结束影响，发运量和到港量环比下降。
• 需求端受政策限制和钢厂利润影响，存在减产压力，需求预期转弱。
• 技术面显示短期偏强，但需关注市场变化。

关键信息

• 博茨瓦纳铁矿项目：将增加铁矿石供应，未来十年年产量达100万吨。
• Karara矿业扩建：提升尾矿处理能力，增强环保和水资源利用效率。
• 中国进口数据：6月份铁矿进口量同比下降12%，连续3个月下降。
• 钢厂复产情况：七一限产政策解除后，北方钢厂复产增多，但下半年减产压力仍存。
• 港口库存：连续三周累库，需关注库存变化对价格的影响。
• 技术支撑：20日均线是短期关注的支撑位。

六、风险与免责声明

• 本报告为投顾人员独立观点，不构成投资建议。
• 投资者应独立评估信息，并结合自身投资目标和财务状况进行决策。
• 报告信息来源可靠，但不保证准确性与完整性。
• 期市有风险，入市须谨慎。