胡润-中国企业家家族传承白皮书2018-2018.10-46页_2mb

中国企业家家族传承白皮书总结

核心内容

《2018中国企业家家族传承白皮书》由胡润百富与中信私人银行合作发布，聚焦中国高净值家庭的财富传承需求，探讨家族办公室在中国的发展现状与未来趋势。

主要观点

1. 高净值家庭规模持续增长

   • 截至2018年1月，大中华地区拥有千万资产的高净值家庭达到201万户，其中拥有亿万资产的超高净值家庭达13.3万户，三千万美金资产的国际超高净值家庭达8.9万户。
   • 企业家家庭是超高净值家庭的主力，占比达80%，且数量增长显著。

2. 家族传承需求日益凸显

   • 一代企业家平均年龄为55岁，正处于代际传承的关键节点。
   • 二代企业家平均年龄为38岁，更早开始规划家族传承，且更重视专业机构的介入。

3. 家族信托是主要传承工具

   • 家族信托规划是企业家最青睐的传承方式，占比达57.2%。
   • 家族办公室在中国仍处于发展初期，主要服务内容集中在财富管理与传承。

4. 家族办公室发展趋势

   • 国内家族办公室将向规范化、专业化、本土化发展。
   • 需要提升专业人才储备、增强信任关系、提供个性化定制服务。

关键信息

中国高净值家庭构成

• 企业家：占比60%，拥有65%的资产，其中可投资资产为150万，房产、车等资产为重要组成部分。
• 金领：占比20%，以公司股份、高收入为主，可投资资产达500万以上。
• 炒房者：占比10%，房产占其总财富的85%。
• 职业股民：占比5%，现金及股票占其总财富的30%。

家族传承方式偏好

• 两代企业家均偏好机构化的现代传承方式，如律师事务所、信托公司、私人银行等。
• 二代企业家更重视机构的处理经验与“一站式”服务，而一代企业家更关注专业程度与定制需求。

两代企业家的传承挑战与需求

• 一代企业家面临传承意识薄弱、培养子女接班经验不足、家族企业转型压力大等问题。
• 二代企业家更倾向于通过专业机构进行家族传承，注重家族治理、风险管理、教育规划等方面。

国外家族办公室发展经验

• 家族办公室起源于欧洲，后在美国发展成熟，提供全方位财富管理与传承服务。
• 家族办公室有六种运作模式，包括单一家族办公室、联合家族办公室等，主要服务于资产超过10亿美元的家族。

国内家族办公室现状与挑战

• 目前国内家族办公室尚处于初级阶段，主要参与者包括商业银行私人银行、信托公司、专业咨询公司等。
• 主要挑战包括专业人才短缺、信任度低、业务内容偏重财富管理而忽视家族事务管理、法律法规不健全等。

未来发展展望

1. 市场潜力巨大

   • 随着中国亿万资产企业家数量持续增长，家族办公室将成为其财富管理的刚需。

2. 规范化与专业化趋势明显

   • 国内家族办公室将逐步实现规范化与专业化，需完善法律体系、提升服务标准。

3. 本土化发展需加强

   • 家族办公室需深入了解中国企业家的传承观念与需求，提供符合本土特色的解决方案。

家族办公室发展对策

1. 人才储备

   • 需要培养更多具备专业能力的家族办公室人才。

2. 信任塑造

   • 增强与企业家之间的信任关系，提高服务透明度。

3. 个性定制

   • 提供更加灵活、定制化的家族传承服务。

4. 综合服务导向

   • 从以投资理财为主转向家族全方位综合服务，回归家族办公室的真正意义。

附录：中信银行家族传承服务

中信银行私人银行在家族传承服务方面表现出色，获得多项行业奖项，如“最佳中国私人银行奖”、“值得托付私人银行奖”等，提供专业、全面的家族信托与财富管理服务。

结语

随着中国高净值家庭数量的持续增长和传承意识的提升，家族办公室将在未来发挥越来越重要的作用。中信银行等专业机构正在通过创新服务和全面规划，为企业家家族的财富传承提供强有力的支持。