20250209-华源证券-海外科技周报_政策催化美国核电板块_加密核心资产价格波动加剧_13页_979kb

海外科技周报（25/2/3-25/2/7）总结

一、海外AI领域

1. 美国能源部部长任命与政策影响：克里斯·赖特被任命为美国能源部部长，并签署了支持美国能源主导地位的首个部长令，重点推动能源创新、核能技术快速部署和简化审批流程，利好小型反应堆（SMR）项目及相关企业，建议关注OKLO、SMR、NNE。
2. 铀公司业绩表现：LEU公司发布财报，业绩超出预期，因俄罗斯禁止浓缩铀出口对该公司负面影响逐渐减弱，股价上涨超30%。建议关注铀相关上游资源企业，如LEU、UEC。
3. AI企业表现：本周AI类企业股价表现分化，OKLO（+33%）、思佳讯（-26%）、特斯拉（-11%）等公司表现各异。

二、市场行情回顾

1. 本周涨跌情况：
   • 港股科技板块显著上涨，恒生科技指数一周上涨90%，跑赢恒生指数。
   • 美股股市：费城半导体指数下跌1%，跑输纳斯达克100，但仍优于标普500。
   • 核电板块领涨港股科技板块，本周表现活跃。
2. 本周涨跌幅前五公司：OKLO、CENTRUSENERGY、联想集团、超微电脑、比亚迪电子。
   • 跌幅前五：思佳讯、WOLFSPEED、特斯拉、谷歌、NANONUCLEARENERGY。

三、Web3与加密市场

1. 加密核心资产价格波动：受到特朗普关税政策影响，加密货币价格呈现剧烈震荡。本周，受25%进口关税消息打击，加密资产价格下跌；恢复关税暂缓政策后，价格迅速反弹并稳定在约99万美元。
2. ETF资金流入情况：本周核心资产现货ETF整体净流入204亿美元，特别是IBIT表现突出，贡献了主要流入量。
3. 市场情绪：加密市场仍处于“恐惧”状态，市场整体表现偏弱。

四、投资分析与建议

1. 投资建议：当前市场表现倾向于政策动向，而非业绩兑现，建议关注核能与铀板块的投资机会。加密货币市场情绪目前已略有回暖。
2. 风险提示：大模型技术发展不及预期、终端需求复苏不及预期及美国联邦基金利率剧烈波动均可能导致市场风险增大。

这份周报为投资者提供了近期海外科技、AI、核能与加密领域的关键动向与投资机会，同时也不忽视具体公司的财务数据与宏观政策变化，对于相关领域投资者具有较高的参考价值。