晨会聚焦总结
核心内容概述
本报告围绕市场与策略、行业与公司两大主题展开，重点分析了美联储加息预期对市场的影响、各行业动态及重点公司表现，为投资者提供了市场趋势、行业机会及个股推荐的参考。
市场与策略分析
策略：美联储加息与否对市场影响不大
- 事件：耶伦表示美国经济数据好转，支持再次加息，但加息时间不确定。
- 点评：当前世界经济面临结构性问题，货币政策难以解决。美联储加息高度预计不超过3%，对A股影响有限。
- 投资策略：建议在市场调整时买入，坚定持有。
市场：美元升息预期增强
- 事件：耶伦讲话暗示12月末加息可能性增强，其他官员也支持渐进式加息。
- 点评：美元指数上涨，人民币贬值压力增大，全球货币竞争加剧。
- 影响：美联储加息路径将影响全球金融市场，尤其对A股形成潜在压力，但预计影响有限。
行业与公司分析
医药行业
血制品提价+进口产品召回，迎来新一轮催化剂
- 事件：广西、江西血制品提价，拜耳全球召回重组人凝血因子VIII。
- 影响：国内血制品企业受益，利好整个板块。
- 推荐标的：华兰生物、博雅生物、天坛生物、ST生化。
看多CRO行业，推荐博济医药、泰格医药、亚太药业
- 事件：CRO行业回暖，新增订单预示行业复苏。
- 点评：一致性评价推进，GCP认证有望在三季度放开，行业进入业绩兑现阶段。
- 推荐标的：博济医药、泰格医药、亚太药业。
汽车与新能源行业
- 事件：新能源汽车补贴政策调整，新加坡推出无人驾驶出租车服务。
- 点评：政策调整有利于行业龙头，智能驾驶技术是未来趋势。
- 推荐标的：宇通客车、比亚迪、江淮汽车、纳川股份、方正电机。
- 智能驾驶板块：推荐双林股份、索菱股份、万里扬、星宇股份、拓普集团。
电气设备行业
- 事件：江苏将成为继广东之后第二个开展电力竞价交易的省份。
- 点评：电力竞价交易将降低工商业用电成本，推动经济活力。
- 推荐标的：中恒电气、新联电子。
轻工纺织行业
- 事件：板块表现一般，涨幅排名靠后。
- 点评：板块内高风险偏好个股受事件和主题影响较大。
- 推荐标的：金发拉比、跨境通、歌力思、宜华生活、喜临门。
食品饮料行业
- 事件：原奶供需结构好转，价格回升预期增强。
- 点评：国际大包粉冲击趋缓，国内库存下降，原奶价格向下空间有限。
- 推荐标的：西部牧业。
重点公司点评
坚瑞消防（300116）
- 事件：沃特玛并表待完成，公司上半年亏损。
- 点评：沃特玛是国内领先的锂电池企业，收购后有望改善业绩。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.17元、0.53元、0.71元，维持“增持”评级。
石大胜华（603026）
- 事件：上半年业绩增长明显，MTBE及电解液板块表现亮眼。
- 点评：公司具备全产业链优势，六氟磷酸锂项目进展顺利。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.73元、0.95元、1.16元，维持“买入”评级。
晶盛机电（300316）
- 事件：中报业绩亮眼，半导体与蓝宝石业务成为新增长点。
- 点评：公司布局光伏智能化设备，技术领先，定增推进蓝宝石项目。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.14元、0.20元、0.25元，维持“买入”评级。
日机密封（300470）
- 事件：上半年业绩稳定，核电业务增长显著。
- 点评：公司技术领先，积极布局核电密封业务，具备外延预期。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.75元、0.80元、0.87元，维持“增持”评级。
双林股份（300100）
- 事件：上半年业绩符合预期，DSI注入预期增强。
- 点评：公司智能驾驶技术落地确定性强，未来业绩有望提升。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.96元、1.15元、1.50元，维持“买入”评级。
润达医疗（603108）
- 事件：上半年业绩靓丽，综合服务业务发展迅速。
- 点评：公司构建全国性服务平台，业务拓展性强。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.44元、0.62元、0.78元，维持“买入”评级。
双鹭药业（002038）
- 事件：上半年业绩下滑，但来那度胺获批预期强烈。
- 点评：来那度胺是治疗多发性骨髓瘤的重磅药物，有望改善业绩。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.77元、0.90元、1.14元，维持“买入”评级。
益佰制药（600594）
- 事件：上半年主业增速回升，医疗服务项目陆续落地。
- 点评：公司积极布局“大肿瘤”领域，未来增长潜力大。
- 盈利预测：2016-2018年EPS分别为0.57元、0.66元、0.75元，上调为“买入”评级。
天舟文化（300148）
- 事件：上半年利润增速远高于收入增速。
- 点评：高毛利业务占比提升，游戏+教育双主业布局完成。
- 风险提示：资产收购进度或不达预期，传统行业或加速下滑。
其他市场信息
主要市场指数表现
| 指数 |
收盘 |
涨跌幅(%) |
年初至今(%) |
| 沪深300 |
3307.09 |
-0.06 |
-11.36 |
| 上证综指 |
3070.31 |
0.06 |
-13.25 |
| 深证成指 |
10693.75 |
0.14 |
-15.56 |
| 中小板指 |
6942.08 |
0.24 |
-17.30 |
| 创业板指 |
2189.75 |
0.42 |
-19.32 |
| 道琼斯工业 |
18395.40 |
-0.29 |
5.57 |
| 标普500 |
2169.04 |
-0.16 |
6.12 |
| 纳斯达克 |
5218.92 |
0.13 |
4.22 |
| 伦敦富时100 |
6816.90 |
-0.28 |
9.20 |
| 日经225 |
16360.71 |
-1.18 |
-14.04 |
| 香港恒生 |
22909.54 |
0.41 |
4.54 |
大宗商品价格
| 品种 |
收盘 |
净涨跌 |
| 波罗的海航运 |
718.00 |
+12.00 |
| NYMEX 原油 |
47.38 |
+0.58 |
| COMEX 黄金 |
1325.1 |
-2.20 |
| LME 铝 3 个月 |
1644.5 |
-1.50 |
| LME 铜 3 个月 |
4626 |
-6.00 |
| CZCE 动力煤 |
493.6 |
+4.60 |
| DCE 焦炭 |
1249.5 |
-23.00 |
| SHFE 螺纹钢 |
2567 |
-22.00 |
| CBOT 黄豆 |
974.6 |
-30.40 |
| CBOT 小麦 |
423.6 |
-24.80 |
| CBOT 玉米 |
332 |
-4.00 |
外汇商品价格
| 货币 |
收盘 |
净涨跌 |
| 美元指数 |
94.74 |
-0.03 |
| 美元/人民币 |
6.6488 |
-0.0114 |
| 欧元/人民币 |
7.5079 |
+0.0093 |
| 欧元/美元 |
1.128 |
+0.0016 |
| 美元/日元 |
100.51 |
+0.08 |
| 英镑/美元 |
1.3187 |
-0.0043 |
| 美元/港币 |
7.7545 |
+0.0013 |
融资融券交易数据（2016年8月22日-8月29日）
| 日期 |
沪深两融余额(亿元) |
沪市两融余额(亿元) |
深市两融余额(亿元) |
融资余额(亿元) |
期间买入额(亿元) |
期间偿还额(亿元) |
融券余额(亿元) |
融券余量(亿元) |
| 2016-08-26 |
5,025.86 |
5,025.86 |
0.00 |
4,999.38 |
202.45 |
4,179.99 |
26.49 |
4.13 |
| 2016-08-25 |
9,013.28 |
5,035.40 |
3,977.88 |
8,976.92 |
460.99 |
459.13 |
36.35 |
5.20 |
| 2016-08-24 |
9,011.29 |
5,031.54 |
3,979.75 |
8,975.07 |
404.91 |
391.65 |
36.23 |
5.09 |
| 2016-08-23 |
8,998.69 |
5,025.28 |
3,973.42 |
8,961.81 |
439.74 |
434.24 |
36.88 |
5.21 |
| 2016-08-22 |
8,992.60 |
5,018.84 |
3,973.76 |
8,956.32 |
519.27 |
503.40 |
36.28 |
5.06 |
新股发行动态
- 公司名称：亚泰国际、常熟银行、三角轮胎、城地股份、创新股份、新天然气、振华股份、陇神戎发、先进数通、网达软件、通用股份、新晨科技、农尚环境、无锡银行等。
- 申购日期：2016年8月30日-9月8日。
- 数据来源：聚源数据，西南证券。
本周限售股解禁明细
| 代码 |
简称 |
解禁日期 |
解禁数量（万股） |
占流通A股比例(%) |
占总股本比例(%) |
解禁股份类型 |
| 002007 |
华兰生物 |
2016-08-29 |
296.32 |
0.32% |
0.32% |
股权激励限售流通 |
| 002523 |
天桥起重 |
2016-08-29 |
23,072.98 |
50.33% |
27.36% |
增发A股法人配售上市 |
| 300178 |
腾邦国际 |
2016-08-29 |
430.72 |
0.80% |
0.78% |
股权激励限售流通 |
| 002334 |
英威腾 |
2016-08-29 |
388.29 |
0.54% |
0.52% |
股权激励限售流通 |
| 002261 |
拓维信息 |
2016-08-29 |
50.89 |
0.06% |
0.05% |
股权激励限售流通 |
| 603969 |
银龙股份 |
2016-08-29 |
2,075.64 |
15.74% |
5.19% |
发行前股份限售流通 |
| 002298 |
中电鑫龙 |
2016-08-29 |
3,220.55 |
7.64% |
5.09% |
增发A股法人配售上市 |
| 300274 |
阳光电源 |
2016-08-29 |
373.70 |
0.57% |
0.48% |
股权激励限售流通 |
| 300247 |
乐金健康 |
2016-08-29 |
1,584.00 |
3.15% |
2.19% |
股权激励限售流通 |
| 300271 |
华宇软件 |
2016-08-29 |
4.76 |
0.01% |
0.01% |
股权激励限售流通 |
| 002032 |
苏泊尔 |
2016-08-29 |
3.60 |
0.01% |
0.01% |
股权激励限售流通 |
| 002466 |
天齐锂业 |
2016-08-29 |
257.36 |
0.41% |
0.26% |
股权激励限售流通 |
| 002247 |
帝龙新材 |
2016-08-29 |
327.35 |
0.63% |
0.62% |
股权激励限售流通 |
| 002044 |
美年健康 |
2016-08-29 |
55,229.45 |
120.02% |
22.81% |
增发A股法人配售上市 |
| 000935 |
四川双马 |
2016-08-30 |
29,645.20 |
89.02% |
38.83% |
增发A股法人配售上市 |
| 000034 |
神州数码 |
2016-08-30 |
1,790.17 |
5.26% |
2.74% |
股权分置限售流通 |
| 300010 |
立思辰 |
2016-08-30 |
196.92 |
0.33% |
0.23% |
股权激励限售流通 |
| 002466 |
天齐锂业 |
2016-08-30 |
35,612.46 |
56.55% |
35.82% |
发行前股份限售流通 |
| 600229 |
城市传媒 |
2016-08-31 |
2,118.45 |
5.35% |
3.02% |
增发A股法人配售上市 |
| 600089 |
特变电工 |
2016-09-01 |
2,144.60 |
0.67% |
0.66% |
股权激励限售流通 |
| 601788 |
光大证券 |
2016-09-01 |
48,869.88 |
14.30% |
10.65% |
增发A股法人配售上市 |
| 002242 |
九阳股份 |
2016-09-01 |
196.35 |
0.26% |
0.26% |
股权激励限售流通 |
数据来源
