20201026-爱建证券-基金研究周报_芯片_证券类ETF份额增加靠前_9页_776kb

爱建证券有限责任公司ETF市场分析总结

核心内容

本报告分析了2020年10月26日全市场ETF的运行情况，涵盖股票型、货币型、债券型、跨境型和商品型ETF。重点展示了各类ETF的规模变化、份额变动及市场表现。

主要观点

• ETF总览：截至2020年10月23日，全市场共有367只ETF，其中359只已上市。股票型ETF占比较大，达278只，货币型ETF规模增长显著。
• 新成立与上市ETF：本周有1只ETF成立，即华夏纳斯达克100ETF（513300.OF）。同时，2只新ETF上市，分别是银华工银南方东英标普中国新经济行业ETF（159822.SZ）和嘉实恒生中国企业ETF（159823.SZ）。
• 市场整体表现：上周股市整体下跌，其中创业板指跌幅最大（-4.54%），而申万28个子行业中，银行涨幅最大（+2.19%）。

关键信息

股票型ETF

• 总规模：6,667.81亿元，相比上周减少0.56%。
• 份额变动：
  • 增加前十：芯片ETF（159995.SZ）、创业板50、芯片ETF（512760.SH）、军工ETF、华夏300、券商ETF、证券ETF、半导体、创业板、5GETF。
  • 减少前十：银行基金、长三角LX、银行行业、中证500、红利50、股息龙头、可持续、金融ETF、300ETF、有色ETF。

货币型ETF

• 总规模：2,424.17亿元，相比上周增加3.01%。
• 规模前三：
  • 华宝添益（1,257.38亿元）
  • 银华日利（910.34亿元）
  • 建信添益（171.13亿元）
• 七日年化收益率：
  • 银华日利（2.0700%）
  • 华宝添益（1.9070%）
  • 建信添益（1.9120%）

债券型ETF

• 总规模：196.24亿元，相比上周增加0.16%。
• 份额变动：
  • 十年国债份额增加。
  • 城投ETF、粤债ETF份额减少。
• 其他债券型ETF：除上述变动外，其余ETF份额无明显变化。

跨境型ETF

• 总规模：340.95亿元，相比上周增加4.17%。
• 份额变动：
  • 增加：标普500、纳指ETF（159941.SZ）、香港证券、恒生ETF。
  • 减少：浙江ETF、恒生中国、日经ETF、湾区基金、德国30、恒生湾区、湾创100、中概互联、大湾区、湾区ETF、湾创ETF、H股ETF。
• 新成立ETF：华夏纳斯达克100ETF（513300.OF）。

商品型ETF

• 总规模：262.20亿元，相比上周减少0.61%。
• 份额变动：
  • 增加：黄金ETF（159934.SZ）、黄金ETF（518880.SH）、博时黄金。
  • 不变：上海金E、黄金基金、能源化工。
  • 减少：其余商品型ETF。

风险提示

• 市场波动风险：市场可能因外部因素出现较大波动。
• 高位ETF回调风险：部分ETF可能因市场调整出现净值回调。

投资评级说明

• 公司评级：
  • 强烈推荐：预期未来6个月内，个股相对大盘涨幅15%以上。
  • 推荐：预期未来6个月内，个股相对大盘涨幅5%~15%。
  • 中性：预期未来6个月内，个股相对大盘变动在±5%以内。
  • 回避：预期未来6个月内，个股相对大盘跌幅5%以上。
• 行业评级：
  • 强于大市：相对强于市场基准指数收益率5%以上。
  • 同步大市：相对于市场基准指数收益率在±5%之间波动。
  • 弱于大市：相对弱于市场基准指数收益率5%以下。

重要免责声明

• 本报告基于公开资料，不保证信息的准确性和完整性。
• 报告内容仅供参考，不构成投资建议。
• 报告版权归属爱建证券有限责任公司，未经许可不得擅自使用。

总结

本报告全面分析了ETF市场的运行情况，展示了各类ETF的规模变化、份额变动及市场表现。重点关注了股票型ETF中芯片、创业板等行业的份额增长，货币型ETF的规模扩大及收益率变化，债券型ETF的份额变动趋势，跨境型ETF的市场表现及新ETF的成立，以及商品型ETF的份额变化。同时，提醒投资者注意市场波动和高位ETF回调风险，并提供了投资评级标准和免责声明。