20210810-瑞达期货-金属小组晨会纪要观点_6页_384kb

金属小组晨会纪要总结

核心内容概览

本次晨会主要分析了贵金属及主要工业金属的市场走势，涵盖了沪金、沪银、沪锌、沪铅、沪锡、动力煤、焦煤、焦炭、硅铁、锰硅、沪铝、沪铜、沪镍、不锈钢、铁矿石和热轧卷板等品种。会议重点讨论了近期市场受宏观经济、政策调控及供需变化的影响，并给出了相应的操作建议。

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贵金属分析

沪金

• 走势：延续下滑，空头获利减仓。
• 影响因素：美元指数上扬、美联储鹰派信号。
• 技术面：日线MACD绿柱扩大，小时线KDJ指标向上交叉。
• 操作建议：建议空头获利减仓观望。

沪银

• 走势：刷新年内低位。
• 影响因素：美元走强、美联储紧缩预期增强。
• 技术面：日线MACD绿柱扩大，但小时线KDJ指标向上交叉。
• 操作建议：可背靠5010元/千克之上逢低多，止损参考5000元/千克。

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工业金属分析

沪锌

• 走势：低开震荡，回落至均线组下方。
• 影响因素：美元走强、CPI/PPI数据支撑有限。
• 现货情况：库存走高，加工费小幅回升。
• 技术面：小时线MACD绿柱扩大，KDJ跌势稍缓。
• 操作建议：暂时观望。

沪铅

• 走势：刷新近两个月低位。
• 影响因素：美元走强、铅市加工费回落。
• 现货情况：库存外减内增，冶炼厂下调报价。
• 技术面：日线MACD绿柱扩大，关注200日均线支撑。
• 操作建议：可背靠15330元/吨之上逢低多，止损参考15300元/吨。

沪锡

• 走势：高位震荡，陷入盘整。
• 影响因素：美元走强、中国CPI/PPI数据支撑。
• 供应情况：锡矿进口受缅甸疫情及云南限电影响。
• 需求情况：下游采购意愿增加，国内库存下降。
• 技术面：日线KDJ指标拐头向上，关注小时线布林线上轨阻力。
• 操作建议：可在233000-228000区间高抛低吸，止损各2500。

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能源及煤炭分析

动力煤

• 走势：震荡整理。
• 现货情况：价格略有松动，主产地受疫情及降雨影响。
• 供应情况：内蒙产量提升，贸易商出货意愿较强。
• 技术面：日MACD绿色动能柱变化不大，关注上方压力。
• 操作建议：在883元/吨附近短空，止损参考891元/吨。

焦煤

• 走势：震荡整理。
• 供应情况：产地供应略有增加，但优质煤种仍紧俏。
• 需求情况：焦企开工高位，对焦煤需求良好。
• 技术面：日MACD红色动能柱缩窄，关注下方支撑。
• 操作建议：在2360元/吨附近短多，止损参考2340元/吨。

焦炭

• 走势：震荡整理。
• 基本面：焦企第二轮提涨落地，库存低位。
• 技术面：日MACD红色动能柱缩窄，关注下方支撑。
• 操作建议：在2995元/吨附近短多，止损参考2965元/吨。

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其他金属分析

硅铁

• 走势：冲高回落。
• 基本面：现货供应趋紧，运费上涨。
• 技术面：日MACD红色动能柱转绿，关注下方支撑。
• 操作建议：在8800元/吨附近短多，止损参考8720元/吨。

锰硅

• 走势：冲高回落。
• 基本面：南方因限电导致供应紧张，钢招价格偏高。
• 技术面：日MACD绿色动能柱缩窄，关注均线支撑。
• 操作建议：在7850元/吨附近短多，止损参考7770元/吨。

沪铝

• 走势：偏弱运行。
• 影响因素：西南地区限电、内蒙限产。
• 技术面：小时MACD DIFF与DEA于0轴上方运行，关注2w关口压力位。
• 操作建议：于19500-20000区间操作，止损各200点。

沪铜

• 走势：偏弱运行。
• 影响因素：美元走强、国内铜库存去化放缓。
• 基本面：铜矿供应扰动，精铜消费支撑。
• 技术面：小时MACD DIFF与DEA交叉下行，绿柱小幅扩张。
• 操作建议：于69300轻仓做空，止损400点。

沪镍

• 走势：大幅下跌。
• 基本面：国内镍矿供应偏紧，下游需求强劲。
• 技术面：日MACD绿柱扩张。
• 操作建议：于138500轻仓加空，止损1200点。

不锈钢

• 走势：大幅下跌。
• 基本面：出口利润缩窄，需求疲软。
• 技术面：小时MACD DIFF与DEA于0轴下方交叉下行，绿柱扩张。
• 操作建议：于18200轻仓加空，止损250点。

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铁矿石与螺纹钢分析

铁矿石

• 走势：增仓下行。
• 基本面：进口现货报价下调，粗钢产量压缩。
• 风险因素：疫情反复可能影响运输。
• 操作建议：短线以MA5日均线为多空分水岭，注意风险控制。

螺纹钢

• 走势：冲高回调。
• 基本面：河北粗钢压减2171万吨，发改委加强市场监管。
• 市场情绪：短期多空因素并存，波动较大。
• 操作建议：日内短线交易。

热轧卷板

• 走势：宽幅整理，现货报价下调。
• 基本面：产量回升，需求偏弱。
• 政策影响：唐山限产政策影响产量，未来压减预期较强。
• 操作建议：以5680为止损偏多交易。