20221012-财信证券-ESG责任投资系列报告四_八只ESG指数梳理分析_6页_779kb

基金点评报告总结

核心内容

本报告主要对当前市场中的八只ESG相关指数进行了梳理与分析，评估其市场表现及投资价值。报告涵盖了指数成分股的筛选逻辑、市场表现数据以及跟踪产品的规模和特点。此外，还提供了投资评级系统说明与风险提示，帮助投资者更好地理解ESG投资的风险与收益特征。

主要观点

ESG指数市场概况

• 全市场共有8只ESG相关指数，涵盖不同宽基指数的ESG筛选逻辑。
• 各指数成分股数量不一，筛选方式包括剔除ESG分数低的股票、综合因子评分、行业排名等。

市场表现分析

• 中证500ESG基准指数（500ESG）：成分股筛选基于剔除中证一级行业ESG分数最低的20%股票，综合市场表现优于中证500指数。跟踪基金规模约2.3亿元。
• 沪深300ESG基准指数（300ESG）：成分股筛选基于剔除中证一级行业ESG分数最低的20%股票，综合市场表现与沪深300指数相比无明显优势。跟踪基金规模约3.9亿元。
• 中证ESG120策略指数（ESG120策略）：成分股筛选基于综合因子评分，选取120只股票。跟踪基金规模约0.8亿元。
• 中证财通中国可持续发展100指数（中证100ESG）：基于ECPI ESG评级方法，选取ESG评级较高的100只股票。综合市场表现优于其他沪深300相关指数，跟踪基金规模约2亿元。
• 中证180ESG指数（180ESG）：基于中国工商银行ESG绿色评级体系，选取上交所ESG表现较好的股票。跟踪基金规模约0.76亿元。
• 国证ESG300指数（ESG300）：基于国证1000指数样本，剔除ESG风险评估前10%股票，再按行业排名选取。综合市场表现与国证1000指数相比无明显优势。跟踪基金规模约0.56亿元。
• 华证ESG领先指数（华证ESG领先）：基于市值占比和综合得分排序，选取300只股票。跟踪基金规模约0.84亿元。
• MSCI中国A股国际通ESG通用指数：成分股数量最多，达475只。跟踪基金规模合计约10.1亿元，是八只指数中规模最大的。

指数综合比较

• 中证500ESG指数：在全市场ESG指数中表现相对较好，具有一定的竞争力。
• 华证ESG领先指数：在横向比较中表现出一定市场优势。
• 中证财通中国可持续发展100指数：在沪深300相关指数中综合表现相对最优。

关键信息

指数筛选逻辑

市场表现对比（年化收益率、波动率、最大回撤）

• 中证500ESG指数在长中短期综合表现优于中证500指数。
• 中证财通中国可持续发展100指数在沪深300相关指数中表现最佳。
• 华证ESG领先指数在横向比较中具有一定的市场优势。
• MSCI中国A股国际通ESG通用指数跟踪基金规模最大，但市场表现数据未详细列出。

投资产品规模

风险提示

• 历史数据不能代表未来业绩。
• 跟踪产品为非保本型，存在本金损失风险。
• 市场、经济、政策等内外因素可能影响基金收益。

投资评级系统说明

免责声明

• 报告信息来源于公开资料，不保证其准确性、完整性或可靠性。
• 报告仅供财信证券客户及员工使用，不构成私人投资建议。
• 投资者应自行关注信息更新，报告不承诺获利，亦不承担任何损失责任。
• 投资需谨慎，本报告不构成投资决策的唯一参考。

联系方式

• 财信证券研究发展中心
• 网址：stock.hnchasing.com
• 地址：湖南省长沙市芙蓉中路二段80号顺天国际财富中心28层
• 邮编：410005
• 电话：0731-84403360
• 传真：0731-84403438