20250811-华安证券-电力设备行业周报_海风项目密集释放_独立储能需求显著提升_17页_667kb

行业周报分析总结

光伏：硅料涨幅收窄，产业链进入盘整阶段

本周硅料整体持稳，N型料小幅上涨，产业链价格维持稳定。总体呈现价格盘整态势，需求成为后续关键变量。预计三季度价格在成本线以上震荡，建议关注BC技术龙头企业和产业链修复领先企业。

风电：超GW级海风项目密集启动

多地区超GW级海上风电项目快速推进：

• 山东烟台1GW项目
• 江苏如东550MW项目
• 广西北海1950MW项目
  市场催化包括大型项目获批、产业链加速落地。标的推荐包括主机厂（明阳智能、金风）以及海风配套企业。

储能：独立储能需求显著提升

7月国内储能招标中独立储能占比达92%，2h系统均价创新低至0.526元/Wh。政策方面，德国推广工商储能，澳大利亚户储安装激增。建议关注大储及海外户储市场。

氢能：产业链加速发展

最新动态包括：

• 国家能源局公示首批绿色液体燃料项目
• 山西下线国内首台165kW氢燃料电池发动机
• 广东最大加氢站建成
  建议关注制氢、储运及应用环节。

电网设备：虚拟电厂需求激增

受高温影响，多地电网负荷创新高。政策推动虚拟电厂发展，建议关注配套技术和设备企业。

电动车：锂电板块强势崛起

最新动态：

• 宁德时代获雪佛兰车型磷酸铁锂订单
• 中国盐湖碳酸锂项目量产
• 新型固态电池研发取得突破性进展
  建议配置正极材料、碳酸锂环节。

人形机器人：产业化进程加快

世界机器人大会召开，展示先进技术和应用展望。

汽车零部件：新势力活跃，自动化趋势明显

涉及政策支持、智能底盘、无人物流车等。

整体来看，本周报告聚焦多个新能源细分领域的最新动态，海风和储能是主要看点。客观数据叠加政策引导，为相关企业带来新的投资机遇，但仍需关注价格波动、政策执行等不确定因素。