EBA欧洲银行-2013-08-13-BSG-Opinion-to-EBA-CP-2013-18-26-19-Cover-letter_4页_258kb

EBA Banking Stakeholder Group Summary

核心内容

EBA Banking Stakeholder Group (BSG) 对欧盟资本要求条例（CRR）中关于流动性监控指标和流动性流出的咨询文件（EBA-CP-2012-18 和 EBA-CP-2013-19）进行了评论。这些文件旨在统一欧洲范围内流动性指标的计算与报告，以确保金融机构之间的公平竞争，并提高跨境集团的效率。BSG还希望这些措施能够促进欧洲监管机构之间的数据共享，避免重复报告。

主要观点

1. 流动性监控指标的报告要求

• 报告的复杂性：流动性监控指标的报告要求非常详细，且需按机构和货币分别提交，这增加了金融机构和监管机构的处理难度。
• 实施时间建议：BSG建议将这些新的流动性监控指标的实施时间推迟至2014年1月之后，以给予机构足够的时间进行准备。
• 数据共享建议：尽管CRR允许国家层面的报告要求，但BSG建议推动国家监管机构之间的协调，以减少重复性报告并提高数据质量。

2. 附加流动性流出模板

• 模板的潜在价值：附加流动性流出模板有助于识别银行高流动性资产（HQLA）中的过度集中，例如政府证券。
• 反对意见：该模板可能带来额外的成本，用于信息的生成、验证和更新。
• 建议：BSG建议在模板中加入平均到期时间等信息，以帮助监管机构评估银行HQLA中债务证券的久期风险。

3. 衍生品、融资及其他合同的流动性流出计算方法

• 三种方法：咨询文件提出了三种计算方法：简化法、标准法和高级法。
• 方法的限制：每种方法需统一应用，不能混用，以避免选择性使用（cherry picking）。
• 建议：BSG认为应考虑采用“历史回溯法”，该方法由巴塞尔委员会于2013年1月提出，具有简单、客观和可读性强的优点。

4. 抵押品流出与流入的匹配

• 抵押品流出的匹配：BSG认为抵押品流入应能立即用于抵消任何其他对手方的抵押品流出。
• 市场因素对流动性缓冲的影响：建议监管机构考虑市场因素对流动性缓冲的影响，例如利率下降可能提高债务证券的市场价值，从而降低抵押品需求。

5. 宏观审慎工具的适用性

• LCR的宏观审慎属性：流动性覆盖率（LCR）作为宏观审慎工具，旨在应对系统性流动性冲击。
• 方法不一致的风险：不同银行可能因市场情景不同而采用不同的方法，导致流动性缓冲要求过高，增加银行成本并影响竞争力。

关键信息

• 咨询文件：EBA-CP-2012-18 和 EBA-CP-2013-19。
• 提交日期：2013年8月13日。
• 核心目标：统一流动性指标计算与报告，提高数据共享效率，避免重复报告。
• 实施时间：建议推迟至2014年1月之后。
• 方法建议：考虑采用“历史回溯法”以提高计算的客观性。
• 模板建议：建议在模板中加入平均到期时间等信息。
• 市场因素：建议评估市场变化对流动性缓冲的影响，如利率变动对抵押品需求和HQLA价值的影响。

总结

BSG对EBA提出的流动性监控指标和流动性流出计算方法表示支持，但也指出了实施过程中可能遇到的复杂性和成本问题。建议推迟实施时间，推动国家监管机构之间的协调，并考虑采用“历史回溯法”作为补充方法。此外，BSG强调应评估市场因素对流动性缓冲的影响，并确保LCR作为宏观审慎工具的适用性与一致性。