20240903-山西证券-新材料行业周报_新材料周报（240826-0830）赢创新加坡4万吨蛋氨酸完工_美瑞扩产聚氨酯_23页_7mb

新材料行业周报（20240826-20240830）总结

二级市场表现

本周新材料板块整体上涨，新材料指数上涨459%，显著跑赢创业板指数（217%）。合成生物板块下跌0.78%，半导体材料上涨0.65%，可降解塑料上涨164%，工业气体上涨118%。

个股表现方面，壹石通、美埃科技、安集科技等涨幅居前，而吉林碳谷、安迪苏、华恒生物等表现较弱。机构资金净流入主要集中在光威复材、安集科技、蓝晓科技等企业。

产业链价格动态

氨基酸

蛋氨酸价格下跌121%至20350元/吨，缬氨酸价格下跌108%至13700元/吨，供给过剩压力明显。

可降解材料

PLA价格基本稳定，而PBS价格大幅下跌345%至22400元/吨。PBAT价格小幅下跌0.93%至10700元/吨，成本下降明显。

维生素

维生素A和E价格大幅下跌，分别为29万元/吨和14万元/吨，跌幅均超过100%，市场供需趋紧。

工业气体

氧气和氮气价格下跌明显（分别下降500%和375%），氢气和二氧化碳价格小幅波动。

行业要闻

1. 赢创蛋氨酸扩产：完成4万吨/年产能扩产，碳足迹减少6%。
2. 美瑞新材布局聚氨酯项目：拟募资20亿元建设年产1万吨TPU及3万吨水性聚氨酯项目。
3. 巴斯夫重组：关闭路德维希港三家工厂，聚焦利润增长。
4. 折叠屏手机增长：中国市场销量同比增长125%，华为三折叠手机计划2024年发布。

投资建议

1. 生物制造：推荐关注合成生物学龙头企业【华恒生物】、【蓝晓科技】、【凯赛生物】。
2. 景气修复领域：包括维生素、风电材料、涤纶工业丝等。推荐【新和成】、【时代新材】、【海利得】。
3. 折叠屏产业链：【斯迪克】的OCA光学胶膜或受益于折叠屏渗透率提升。

风险提示

原材料价格波动、政策变化、技术不及预期、行业竞争加剧风险需警惕。