20170818-申万宏源研究_香港_-每日资讯_13页_511kb

香港市場總結

核心內容

• 恒生指數：週四恒指高開低走，最終收報27344.22點，下跌64.85點或0.24%。大市成交額反彈至964億元。
• 國企指數：收報10801.42點，下跌16.46點或0.15%。
• 金融分類：收報36896.92點，下跌259.09點或0.71%。
• 地產分類：收報37193.36點，下跌261.53點或0.69%。
• 公用分類：收報58740.96點，上漲145.65點或0.25%。
• 工商分類：收報16448.70點，上漲73.37點或0.45%。

主要觀點

• 市場情緒：受西班牙恐襲及特朗普政策不確定性影響，美股三大指數大跌，預計港股亦受外圍拖累下跌，但短期可能維持在27000點以上。
• 企業業績：
  • 首創置業：中期盈利6.46億元人民幣，同比增長12.68%。
  • 中國鋁業：中期盈利7.51億元人民幣，同比激增10.06倍。
  • 載通：中期純利3.78億元，同比下降2.63%。
  • 永利澳門：中期盈利15.92億元，同比增長39.53%，派中期息21仙。
  • 中國平安：中期股東應佔利潤434.27億元人民幣，同比增長6.5%，派中期息每股0.5元。
• 營運數據：中國人民保險集團旗下三家子公司首7個月原保險保費收入合計3088.87億元人民幣，同比增長5.89%。

關鍵信息

• A/H溢價對照表：列出不同行業的H股與A股表現，顯示H股與A股的價格變動及溢價比例。
• 十大成交最活躍ETF：包括盈富基金、南方富時中國A50ETF、恒生H股ETF等，表現各有不同。
• 表現最佳與最差的港股：中國平安、騰訊控股、港鐵公司、中國海洋石油等表現較佳，而太古股份公司、蒙牛乳業、友邦保險等表現較差。
• 港股ADR表現：如匯豐控股、中國移動、中國聯通等ADR表現與港股相對，顯示溢價或貼現情況。
• 商品市場：國際油價反彈，黃金上漲，銅、鋁等金屬價格下跌。
• 波羅的海指數：乾散貨指數上漲3.3%，運費指數下跌0.3%。
• 外匯市場：美元/港元為7.8234，美元/人民幣為6.6755，美元/日圓為109.33。
• 利率：香港最優惠利率為5.00%，拆息及美國10年債券利率為2.19%。

美國市場總結

核心內容

• 美股表現：週四因特朗普解散商界諮詢小組，市場擔憂政策不確定性，三大指數大幅下跌。
  • 道瓊斯：收市跌274點或1.24%，報21750點。
  • 標準普爾500：跌38點或1.54%，報2430點。
  • 納斯達克：跌123點或1.94%，報6221點。

主要觀點

• 政策影響：特朗普政府政策執行受質疑，市場情緒受影響，美股下跌。
• 經濟數據：
  • 工業生產：7月工業生產按月增長0.2%，製造業產出按月下滑0.1%。
  • 產能利用率：為76.7%。
• 經濟數據公佈：包括CPI、進口物價指數、出口價格指數、零售銷售、企業存貨、MBA貸款申請指數等。

關鍵信息

• 經濟數據：8月11日、15日及17日將公佈美國多項重要經濟數據，包括CPI、進口物價指數、零售銷售等。
• 市場預期：市場對美國經濟數據的反應將影響美股及港股走勢。

商品市場總結

核心內容

• 國際油價：週四反彈，紐約期油收市升31美仙或0.7%，報47.09美元；布蘭特期油收市升76美仙或1.5%，報51.03美元。
• 黃金：紐約12月期金收市升9.5美元或0.7%，報1292.40美元。
• 其他商品：LME期銅、鋁、鋼價均有不同幅度變動。

主要觀點

• 避險情緒：受西班牙恐襲及美股市場波動影響，國際金價上漲。
• 商品表現：油價反彈，黃金上漲，其他金屬價格下跌。

外匯與利率總結

核心內容

• 外匯：美元/港元為7.8234，美元/人民幣為6.6755，美元/日圓為109.33。
• 利率：香港最優惠利率為5.00%，拆息(隔夜)為0.07%，拆息(3個月)為0.76%。
• 美國利率：10年債券利率為2.19%，聯邦基金利率為1.25%。

主要觀點

• 外匯走勢：美元兌港幣及人民幣均有不同幅度變動，反映市場對美元的態度。
• 利率變動：香港及美國利率均呈現穩定走勢，市場對利率的預期未有大幅波動。

未來一週業績公佈備忘

• 合和實業：將公佈末期業績。
• 合和公路基建：將公佈末期業績。
• 其他公司：如中海發展、中國聯通等亦將公佈業績，市場關注其表現。

總結

• 市場動態：港股及美股均受外圍因素影響，出現波動。
• 企業表現：部分公司如中國平安、中國鋁業表現優異，而部分如載通、太古股份公司表現較差。
• 商品與外匯：油價反彈，黃金上漲，外匯市場對美元表現關注。
• 經濟數據：美國將公佈多項重要經濟數據，影響市場走勢。
• 利率與ETF：香港及美國利率穩定，ETF成交活躍，反映市場對資產配置的變化。