20230627-德邦证券-通信行业周报_ITU通过6G框架_亚马逊斥资1亿美元投资AIGC_卫星互联网及光通信产业链有望持续受益_17页_1mb

通信行业周报总结

投资要点

• 6G进展：国际电信联盟通过6G框架文件，全球标准加速形成，涉及场景包括物理世界与虚拟世界互联。
• AI与光通信：亚马逊投资生成式AI，促进光通信产业链发展，国内光模块和芯片厂商如中际旭创、新易盛等受益。
• 市场表现：通信板块上周上涨2.6%，跑赢大盘；网络设备和光通信子板块涨势显著。
• 个股建议：关注北斗星通、联特科技等涨幅股；推荐光通信、自主可控相关股票。
• 风险：中美科技竞争、5G发展不及预期、政策变动。

行情回顾

• 周涨幅：通信板块上涨2.6%；网络设备和光通信涨幅超25%，移动转售和运营商板块下跌。
• 资金流向：通信板块资金净流出，但看好未来趋势。

主要行业动态

• 6G与5G-A：工信部推动5G-A作为6G过渡，强调技术创新和标准制定。
• 光通信：光模块需求增长，厂商积极布局高速率产品；F5G全光网推进智慧建筑和医院应用。
• 云计算：天翼云宣布全球布局，算力调度系统开放；算网云开源平台助力数据传输优化。

建议关注

• 股票：光纤光缆企业（中天科技、亨通光电）、AI算力相关公司。

风险提示

• 中美科技摩擦可能影响行业；5G商用进度延迟；国家政策调整风险。