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晨訊内容总结

核心内容

2015年8月4日，全球及港股市场整体表现疲弱，受国际油价下跌及中国经济数据偏软影响。美国股市下跌，科技股和石油股表现不佳，而港股也出现显著跌幅。与此同时，部分公司发布业绩公告，如Lexicon制药公司股价大幅上涨，而宏太控股则发布盈利预警。此外，市场策略建议关注次新股和低估值蓝筹股，同时指出医药行业受政策影响较大，精准医疗成为新趋势。

主要观点

• 全球股市表现疲软：受国际油价下跌影响，美股科技股和石油股承压，港股整体下跌，其中恒生指数和国企指数跌幅较大。
• 商品市场：国际油价继续下跌，黄金、铜、铝等商品价格也出现不同程度的下跌。
• 市场策略：在市场疲弱背景下，资金倾向于流入次新股，同时蓝筹股因估值优势受到机构资金关注。
• 中国经济数据：7月制造业PMI降至50以下，显示经济放缓，但非制造业保持扩张，政策层面强调转型和稳中求进。
• 医药行业：政策推动精准医疗发展，行业面临洗牌，龙头企业将受益，建议关注安科生物和康芝药业等。
• 稀土行业：中铝集团推动稀土整合，相关企业如中国铝业和有研稀土拟增资，加速行业整合。
• 公司动态：索菲亚表现亮眼，业绩高增长，市场前景广阔，建议买入；云南錸業子公司通过军工资质审查，将拓展军用红外线装置市场。

关键信息

指数表现

• 恒生指数：收报24,411点，跌0.91%
• 国企指数：收报11,010点，跌1.09%
• 上证综合指数：收报3,623点，跌1.11%
• 标普500指数：跌0.28%，纳指跌0.25%
• 道琼斯指数：跌0.52%

商品价格

• 纽约期油：跌4.14%，报45.17美元
• 黄金：跌0.82%，报1,086.79美元/盎司
• 铜：跌0.57%，报5,230美元/吨
• 铝：跌1.52%，报1,618美元/吨
• 小麦：跌0.05%，报499美元/蒲式耳
• 玉米：跌1.25%，报376.50美元/蒲式耳

公司新闻

• 宏太控股：发布盈利预警，预计上半年利润下降，受经济放缓及行业竞争影响。
• 集美國際娛樂：发布盈利喜讯，新业务带来盈利贡献。
• MASTERMIND CAP：盈利上升，主要因财务资产公平值收益及出售附属公司收益。

股价建议

• 華能國電：建议买入，目标价10.78元，止损价8.62元。
• 銀泰商業：建议买入，目标价12.5元，止损价7.7元。
• 索菲亚：盈利预测显示2015-2017年EPS分别为1元、1.37元、1.87元，建议“买入”，目标价43.2元。

行业动态

• 传媒行业：影視娛樂板塊逆勢上漲，受益于电影票房增长和网络剧热度，建议关注相关个股。
• 医药行业：政策推动精准医疗发展，行业将加速整合，龙头企业将受益。
• 稀土行业：中铝集团推动稀土整合，相关企业如中国铝业和有研稀土拟增资，预计未来将有更多整合动作。

AH股表现

• 多数H股与A股存在溢價或貼價现象，部分蓝筹股如中国神华、中国石油等H股表现优于A股。

市场与策略

• 市场整体疲弱，资金流向次新股，建议控制仓位并关注低估值蓝筹股。
• 7月制造业PMI为47.8，创两年新低，但非制造业保持扩张。
• 美联储会议结果及希腊退欧风险对全球市场造成压力，但8月市场有所好转。

公司活动

• 多家公司发布中期业绩及股息，如亚洲水泥（中国）、中富资源、华虹半导体等。

免责声明与评级定义

• 免责声明：本报告仅供参考，不构成任何投资建议，投资者需自行判断。
• 评级定义：
  • 公司：买入（15%以上）、持有（-15%至15%）、减持（-15%以上）
  • 行业：买入（行业回报高于市场15%以上）、持有（行业回报介于市场-15%至15%之间）、减持（行业回报低于市场15%）

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