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期指：或整固后企稳

核心内容

2023年10月13日，期指市场整体呈现回升态势，但部分合约仍面临基差压力。分析师毛磊认为，市场在经历外部扰动后，内生性动能有所修复，预计未来将出现整固后企稳的走势。

主要观点

1. 市场情绪提振

   • 汇金增持的消息对市场情绪起到积极提振作用。
   • 财政端托底力度加大，市场对宏观风险的担忧有所缓解。

2. 外部因素影响

   • 美国9月CPI数据略超预期，两年期国债收益率上升，十年期美债收益率猛升，导致美股集体收跌。
   • 外部扰动对国内市场产生拖累，预计市场将出现短期调整。

3. 趋势强度判断

   • IF、IH趋势强度为“O”，IC、IM趋势强度也为“O”，表示市场整体趋势偏弱。

4. 主力合约支撑与阻力位

   • IF2310：支撑位3680和3691点，阻力位3740和3729点。
   • IH2310：支撑位2498和2506点，阻力位2539和2531点。
   • IC2310：支撑位5620和5637点，阻力位5711和5694点。
   • IM2310：支撑位6032和6044点，阻力位6166和6142点。

5. 期指合约表现

   • 沪深300指数期货（IF）主力合约IF2310收盘价3710点，上涨1.07%。
   • 上证50指数期货（IH）主力合约IH2310收盘价2518.4点，上涨0.99%。
   • 中证500指数期货（IC）主力合约IC2310收盘价5665.8点，上涨0.69%。
   • 中证1000指数期货（IM）主力合约IM2310收盘价6093点，上涨0.85%。

6. 基差情况

   • 各合约基差表现不一，部分合约如IC2310、IM2310出现负基差，表明期货价格相对现货价格偏弱。

7. 会员持仓变动

   • 期指前20大会员多单和空单均有所增减，整体呈现净多单增加的趋势，但不同合约变化差异较大。

关键信息

• 市场情绪：汇金增持和财政端托底政策提振市场情绪。
• 外部扰动：美国CPI数据和国债收益率变化对国内市场产生影响。
• 趋势判断：整体趋势偏弱，但内生性动能有所修复，市场有望企稳。
• 支撑与阻力位：各主力合约均有明确支撑与阻力位，投资者可参考。
• 基差分析：部分合约基差为负，表明期货价格相对现货价格偏弱。
• 会员持仓：多单和空单均出现变动，整体呈现净多单增加的趋势。

风险提示

• 市场有风险，投资需谨慎。
• 本内容仅供专业投资者参考，不构成具体业务或产品的推介。
• 投资者应根据自身风险承受能力做出投资决策，并承担相应风险。

分析师声明

• 毛磊具有中国期货业协会授予的期货投资咨询执业资格。
• 报告数据来源合规，分析逻辑基于职业理解。
• 报告结论独立、客观、公正，不受第三方影响。

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注：以上总结基于2023年10月13日的市场数据和分析师观点，仅供参考，不构成投资建议。