20201206-财信证券-基金新产品周报_7页_895kb

报告摘要

点评报告总结

核心内容概述

本报告为2020年12月6日发布的基金市场点评，主要分析了下周（2020年12月7日至12月11日）拟新发行的31只基金概况，并对其中几只重点基金进行了详细分析。报告还提供了投资策略、基金经理信息及风险提示等内容。

主要观点

市场趋势：2020年12月，主要指数表现稳健，上证指数60日涨幅为7.04%，年初至今涨幅为12.93%。股票基金和混合基金涨幅显著，分别为35.25%和37.49%。
新基金发行情况：下周拟新发行基金31只，涵盖多种类型，包括普通股票型、偏股混合型、指数型、QDII混合型、股票多空型、偏债混合型、中长期纯债型、短期纯债型和混合债券型二级基金。
重点基金分析：
- 交银施罗德内需增长一年持有期（010454.OF）：偏股混合型基金，投资策略包括大类资产配置、股票投资、债券投资等。股票资产占比60%-95%，港股通股票不超过50%，内需增长主题不低于80%。基金经理韩威俊管理规模约18.9亿元，近一年业绩表现优异，超额收益显著，回撤控制良好。
- 大成优选升级一年持有期A（010738.OF）：偏股混合型基金，业绩比较基准为沪深300、中证综合债券和恒生指数。基金经理戴军管理规模约52.1亿元，产品管理时间均超过3年，年化收益率10%以上，近一年业绩和超额收益表现突出，回撤控制良好。
- 富国全球健康生活人民币（010644.OF）：QDII混合型基金，投资策略涵盖全球健康生活主题，投资境外和境内股票比例不低于20%。基金经理张峰和宁君，管理规模合计约76.1亿元，QDII基金表现优秀。
- 工银优选对冲A（010668.OF）：股票多空基金，暂不向个人投资者公开发售。股票资产配置比例根据沪深300期货贴水率调整，基金经理游凛峰已有1只股票多空产品，表现优异。

关键信息

1. 下周新发行基金概况

数量：31只（仅计算初始基金）
类型分布：
- 普通股票型：2只
- 偏股混合型：10只
- 指数型：5只
- QDII混合型：1只
- 股票多空型：1只
- 偏债混合型：6只
- 中长期纯债型：2只
- 短期纯债型：1只
- 混合债券型二级基金：3只

2. 重点基金详情

2.1 交银施罗德内需增长一年持有期 (010454.OF)

业绩比较基准：沪深300指数收益率 *65% + 中证综合债券指数收益率 *30% + 恒生指数收益率 *5%
基金经理：韩威俊
管理规模：约18.9亿元
产品类型：偏股混合型
近一年表现：业绩及超额收益表现优异，波动回撤控制良好

2.2 大成优选升级一年持有期A (010738.OF)

业绩比较基准：沪深300指数收益率 *60% + 中证综合债券指数收益率 *30% + 恒生指数收益率 *10%
基金经理：戴军
管理规模：约52.1亿元
产品类型：偏股混合型
近一年表现：产品业绩和超额收益表现较好，回撤控制突出

2.3 富国全球健康生活人民币 (010644.OF)

业绩比较基准：中证健康产业指数收益率 *45% + 中证海外中国内地企业互联互通医药卫生指数收益率 *45% + 人民币活期存款利率(税后) *10%
基金经理：张峰、宁君
管理规模：合计约76.1亿元
产品类型：QDII混合型
近一年表现：QDII基金业绩、超额收益表现优秀

2.4 工银优选对冲A (010668.OF)

业绩比较基准：中国人民银行公布的一年期定期存款基准利率（税后） +3%
基金经理：游凛峰
管理规模：约37.7亿元
产品类型：股票多空型
近一年表现：已有1只股票多空产品表现优异，近一年复权单位净值增长率同类型排名第1

风险提示

历史数据不代表未来业绩。
跟踪品种为非保本型产品，存在无法完全回收本金的风险。
多种内外因素可能影响基金收益，需谨慎评估。

投资评级系统说明

股票投资评级：
- 推荐：投资收益率超越沪深300指数15%以上
- 谨慎推荐：投资收益率相对沪深300指数变动幅度为5%-15%
- 中性：投资收益率相对沪深300指数变动幅度为-10%-5%
- 回避：投资收益率落后沪深300指数10%以上
行业投资评级：
- 领先大市：行业指数涨跌幅超越沪深300指数5%以上
- 同步大市：行业指数涨跌幅相对沪深300指数变动幅度为-5%-5%
- 落后大市：行业指数涨跌幅落后沪深300指数5%以上