20220208-国元国际控股-2月核心荐股_7页_1mb

报告摘要

2月核心荐股总结

核心内容概述

本报告由国元证券经纪（香港）有限公司研究部发布，汇总了2022年2月的核心荐股名单及高息股推荐，旨在为投资者提供股票投资参考。报告主要分析了港股及美股市场中具有投资潜力的个股，并对部分股票的估值、业务发展及市场前景进行了详细说明。

核心荐股名单

代码	名称	总市值（亿港元）	最新价（港元/美元）	首次入选日期	入选至今涨跌幅%	核心推荐逻辑	分析师
0916.HK	龙源电力	2132	16.48	2021/7/29	21.18	新能源发电H股上市公司，回归A股有利于资产整合、融资渠道拓展。	杨义琼
2883.HK	中海油田服务	653	7.81	2022/2/1	2.63	油田服务市场复苏，资本开支增加，技术板块毛利率提升空间大。	杨义琼
0883.HK	中国海洋石油	4242	9.50	2022/2/1	1.50	2022-2024年股息支付率不低于40%，A股上市有望提升估值。	杨义琼
0763.HK	中兴通讯	1626	21.45	2021/10/8	-16.05	通信设备龙头，5G投资加速，盈利能力增强，市场关注度提升。	杨森
0838.HK	亿和控股	27	1.55	2021/10/29	-0.01	汽车零部件和新能源业务增长潜力大，传统OA业务稳步扩张，未来收入规模预期提升。	杨森
1211.HK	比亚迪股份	7628	237.00	2022/1/7	-4.13	电动技术领先，DM-i插混技术具有市场竞争力，刀片电池技术安全，产能充足。	杨森
0941.HK	中国移动	11724	54.35	2022/2/1	3.52	5G用户渗透率提升，ToB业务增长，H股回购计划增强市场信心。	杨森
2020.HK	安踏体育	3349	123.90	2022/2/1	6.35	主品牌增长动能清晰，FILA战略明确，Amer有望扭亏，多品牌布局优势显著。	李承儒
1999.HK	敏华控股	479	12.18	2021/11/1	3.87	功能沙发行业龙头，市占率高，供应链一体化，成本管控能力强，未来增长可期。	李承儒
0512.HK	远大医药	198	5.57	2021/10/29	-10.88	肿瘤、心脑血管等领域有创新产品，未来利润增长潜力大。	林兴秋
0867.HK	康哲药业	323	13.14	2021/9/30	-7.46	医美全产业链及大健康产品布局，创新产品丰富，国际竞争力强。	林兴秋
1458.HK	周黑鸭	136	5.71	2021/9/3	-29.42	疫情影响边际递减，开店计划明确，估值修复空间大。	陈欣

高息股推荐

港股高息股（总市值大于500亿港元，剔除房地产行业，剔除异常波动股息率个股）

序号	代码	名称	股息率（三年均值）	总市值（亿港元）	入选至今涨跌幅%
1	6818.HK	中国光大银行	8.07	1642.57	8.57
2	0998.HK	中信银行	8.00	1854.63	9.86
3	3988.HK	中国银行	7.51	9155.46	7.24
4	1288.HK	农业银行	7.45	10639.48	10.14
5	3328.HK	交通银行	7.38	3980.48	11.20
6	1398.HK	工商银行	6.58	17250.06	7.56
7	0939.HK	建设银行	6.47	15400.68	10.99
8	2388.HK	中银香港	5.15	3372.72	14.96
9	1658.HK	邮储银行	4.01	6088.10	14.21
10	0011.HK	恒生银行	4.71	3055.12	7.25

美股高息股（总市值大于500亿港元，剔除房地产行业，剔除异常波动股息率个股）

序号	代码	名称	股息率（三年均值）	总市值（亿港元）	入选至今涨跌幅%
1	T.N	美国电话电报（AT&T）	7.81	13396.39	-5.90
2	MO.N	奥驰亚（ALTRIA）	6.74	7182.84	1.99
3	KMI.N	金德摩根（KINDER MORGAN）	5.69	3064.82	3.54
4	BTI.N	英美烟草	6.67	7799.76	12.88
5	OKE.N	欧尼克（ONEOK）	5.87	2184.88	3.62
6	WMB.N	威廉姆斯（WILLIAMS）	5.16	2894.65	11.44
7	PPL.N	PPL	5.49	1720.06	-2.00
8	XOM.N	埃克森美孚（EXXON MOBIL）	5.11	26850.75	19.16
9	VZ.N	威瑞森电信（VERIZON）	4.53	17194.85	0.36
10	PSX.N	PHILLIPS 66	4.43	3032.18	10.39
11	LYB.N	利安德巴塞尔工业（LYONDELLBASELL INDUSTRIES）	4.29	2598.30	3.64
12	CVX.N	雪佛龙（CHEVRON）	3.97	20406.29	10.24
13	IP.N	国际纸业（INTERNATIONAL PAPER）	4.12	1411.66	-3.21
14	PRU.N	保德信金融（PRIDENTIAL）	3.67	3484.94	4.52
15	NWLO	纽威（NEWELL BRANDS）	3.99	706.90	-7.58

主要观点

核心荐股逻辑：
- 龙源电力：新能源发电龙头，回归A股有利于资产整合和融资渠道拓展。
- 中海油田服务：油田服务市场复苏，资本开支增加，技术板块毛利率有上升空间。
- 中国海洋石油：A股上市有望提升估值，股息率高，安全边际大。
- 中兴通讯：通信设备龙头，5G投资加速，盈利能力增强，市场关注度提升。
- 亿和控股：汽车零部件和新能源业务增长潜力大，传统OA业务稳步扩张。
- 比亚迪股份：电动技术领先，DM-i插混技术市场竞争力强，刀片电池技术领先。
- 中国移动：5G用户渗透率提升，ToB业务增长，H股回购计划增强市场信心。
- 安踏体育：主品牌增长动能清晰，FILA战略明确，多品牌布局优势显著。
- 敏华控股：功能沙发行业龙头，市占率高，供应链一体化，成本控制能力强。
- 远大医药：创新产品储备丰富，未来利润增长潜力大。
- 康哲药业：医美及大健康产品布局，创新产品丰富，国际竞争力强。
高息股推荐：
- 港股高息股主要集中在银行、保险、材料等行业，具有稳定的股息率和良好的基本面。
- 美股高息股涵盖能源、电信、工业、材料等多个行业，股息率稳定，估值合理。