20240823-浙商证券-电力设备新能源行业周报_能源重点领域大规模设备更新_电新迎来高质量发展新阶段_28页_1mb

以下是报告的核心内容总结。报告为电力设备行业周报，涵盖新能车、光伏、风电、储能和氢能等领域，分析本周市场动态、关键数据和投资观点，并提示风险。

• 新能车与低空经济：亿航智能Q2业绩超预期，季度净利润首次转正，营收和毛利率大幅提升。新能源汽车销量增长，但海外需求放缓。投资建议关注低空基建、eVTOL、无人机和风电设备产业链。

  • 光伏产业链价格持续下跌，硅片、电池和组件均价环比下降，海外需求待回暖，国内装机量高增长。
  • 风电设备更新政策推进，应用场景拓展，国内市场需求加速释放。建议关注主网设备、储能和零部件企业。
  • 电力与储能：乌克兰限电推户储需求，中国设备出口政策利好。投资关注电力设备集成商、PCS厂商和温控公司。
  • 风险包括原材料价格波动、海外政策减弱和供应链瓶颈。

• 市场表现：本周电力设备板块下跌26.0%，行业评级维持看好，风险相对较高，需关注个股波动和逆变器出口数据。

• 风险提示：原材料成本风险、海外市场不确定性、供应链稳定性问题，可能导致投资回报不利。

报告分析显示，能源重点领域设备更新政策驱动行业高质量发展，建议投资者聚焦高效率、节能环保技术和新兴应用，但需谨慎应对外部环境变化。