2017-831808·神元生物·公开转让说明书_189页_3mb

苏州神元生物科技股份有限公司公开转让说明书总结

核心内容概览

苏州神元生物科技股份有限公司是一家专注于铁皮石斛产业研发、生物组培、生态栽培、产品加工及销售的生物科技企业。公司成立于2005年，2013年整体变更为股份公司，2014年挂牌新三板，股票代码为831808。公司业务涵盖铁皮石斛的种植、加工、销售及研发，并拥有“神元1号”铁皮石斛新品种，该品种具有高产量、易种植、耐寒性强等优势。

主要观点

• 公司是江苏省最早进行铁皮石斛产业开发的企业，拥有苏州市铁皮石斛研究院。
• 公司业务涵盖从生物组培、生态栽培到初级农产品和保健品的生产与销售。
• 公司致力于产业链延伸，以丰富产品结构、平抑行业周期波动。
• 公司的业务模式为全产业链综合开发，主要原材料自产，采购流程规范。

关键信息

公司基本信息

• 公司名称：苏州神元生物科技股份有限公司
• 法定代表人：滕士元
• 注册资本：5,000万元
• 注册地址：吴江经济开发区云梨路1688号
• 经营范围：生物制品研发、花卉、中草药、农产品种植和销售、预包装食品兼散装食品批发与零售。

股东结构

• 主要股东：吴江苗圃、滕士元、天马精化、苏州乔泰、上海泰豪等。
• 控股股东：滕士元与王金华夫妇，合计持有公司63%的股份。
• 股权结构：截至2014年5月，公司共有15名股东，其中吴江苗圃持股33.16%，滕士元持股28.97%，天马精化持股21.16%，苏州乔泰持股4.99%，上海泰豪持股1.97%，其余股东持股比例较低。

重大事项提示

1. 市场风险：铁皮石斛行业存在价格周期波动，公司种苗销售业务占比较高，经营业绩可能随行业周期波动。
2. 标准不完善的风险：铁皮石斛相关产品缺乏统一标准，市场存在以次充好的现象，影响行业良性发展。
3. 市场培育未达预期的风险：铁皮石斛的市场认知度较低，主要消费群体为特定人群，市场培育若不顺利，可能造成供过于求。
4. 固定资产折旧增加的风险：公司对同里栽培基地的投资可能导致固定资产折旧增加，影响经营业绩。
5. 周期性风险：铁皮石斛种植周期较长，价格反应滞后，可能造成短期销售低谷。

股东变动情况

• 公司经历多次增资和股权转让，主要股东包括吴江苗圃、滕士元、天马精化、苏州乔泰、上海泰豪等。
• 滕士元与王金华于2014年9月签订《一致行动人协议》，约定对公司决策保持一致。
• 2014年4月，何云芳将其持有的179,000股转让至李昂阳名下，同时公司进行第三次增资。

财务状况

• 主要财务指标：
  • 营业收入：2014年1-7月为992.01万元，2013年为2,592.88万元，2012年为1,297.98万元。
  • 净利润：2014年1-7月为143.48万元，2013年为1,054.60万元，2012年为589.69万元。
  • 毛利率：2014年1-7月为59.70%，2013年为65.90%，2012年为59.80%。
  • 资产负债率：2014年为15.62%，2013年为31.97%，2012年为24.96%。
  • 流动比率：2014年为2.86，2013年为1.12，2012年为2.36。
  • 速动比率：2014年为2.08，2013年为0.59，2012年为1.47。
  • 每股经营活动产生的现金流量净额：2014年为-0.07元，2013年为0.13元，2012年为0.14元。

公司治理

• 治理结构：公司建立了规范的法人治理结构，包括股东大会、董事会、监事会。
• 高级管理人员：滕士元为董事长兼总经理，吴义林、郭传敏、史骥清为董事兼副总经理，时剑为董事会秘书，赵刚为财务总监。
• 公司独立性：公司具有独立的法人地位，与股东之间无重大关联关系。

业务介绍

• 主营业务：铁皮石斛产业研发、生物组培、生态栽培、产品加工及销售。
• 主要产品：包括铁皮石斛组培苗、驯化苗、铁皮石斛鲜品、铁皮枫斗、铁皮石斛花茶、保健品“依源”牌铁皮枫斗景天胶囊等。
• 产品特点：组培苗具有耐寒性强、药用成分含量高等优点；驯化苗适用于没有相关技术经验的客户；初级农产品无污染、无有害物质残留；保健品具有滋阴益精、生津补液等功效。

业务流程

• 采购流程：公司实行分部门核算，以询价采购和定点采购为主。
• 生产流程：公司通过生物组培、生态栽培等方式进行铁皮石斛种植，再进行初级加工和保健品生产。

重大资产重组

• 资产转让：有限公司收购吴江苗圃价值1953.8385万元的资产，同时转让价值453.8385万元的绿化苗木资产。
• 资产收购：有限公司收购吴江苗圃的铁皮石斛相关资产，主营业务变为铁皮石斛产业研发、生物组培、生态栽培、产品加工及销售。
• 决策程序：2011年12月15日，有限公司召开股东会，一致同意资产转让。

总结

苏州神元生物科技股份有限公司是一家专注于铁皮石斛产业研发、生物组培、生态栽培、产品加工及销售的生物科技企业。公司业务涵盖从种植到加工的全产业链，并致力于丰富产品结构以平抑行业周期波动。公司主要股东为吴江苗圃、滕士元、天马精化等，其中滕士元与王金华夫妇合计持有公司63%的股份。公司财务状况良好，毛利率保持较高水平，但存在固定资产折旧增加和市场培育未达预期等风险。公司治理结构规范，具有独立性。公司产品包括铁皮石斛组培苗、驯化苗、鲜品、枫斗、花茶及保健品等，具有较高的药用价值和市场潜力。公司经历多次增资和股权转让，股权结构稳定。公司于2014年挂牌新三板，股票代码为831808。