2019信用卡与消费者信用评估白皮书_79页_3mb

信用卡与消费者信用评估白皮书总结

核心内容概述

本白皮书由清华大学互联网产业研究院发布，全面分析了中国信用卡市场的发展历程、现状、盈利模式、风险控制以及信用体系建设。通过多维度的数据分析和案例研究，揭示了信用卡与消费行为之间的紧密联系，以及信用卡在推动消费升级、促进信用体系建设中的作用。

主要观点

1. 中国消费行为洞察

• 旅游带动消费：旅游已成为居民消费的重要组成部分，2018年中国人均旅游消费接近2万元，占生活消费的30%。移动互联网推动旅游消费线上化，90后和95后成为旅游消费主力，同时旅游金融产品不断丰富。
• 新中产人群消费特征：新中产人群注重消费品质和性价比，偏好旅游和健身，追求精神消费。消费结构呈现“升级”趋势，涵盖衣、食、住、行、生活、教育、职场等多个领域。
• 中国奢侈品消费：2018年中国奢侈品消费额达1457亿美元，占全球市场的42%。消费群体以年轻为主，线上消费成为主流，境内消费增速加快，境外消费增速放缓。
• 中国新零售发展：Costco等新型零售模式推动了消费场景的拓展，结合移动互联网、大数据、人工智能等技术，提升消费体验和效率。品牌营销也逐步实现数字化，降低获客成本。

2. 信用卡发展历程与综述

• 发展历程：中国信用卡从1985年起步，经历了萌芽、积累发展和高速发展三个阶段。2003年被视为“信用卡元年”，发卡量突破300万张。
• 政策推动：2003年《金卡工程》启动，2006年央行个人征信系统上线，2011年《商业银行信用卡业务监督管理办法》发布，2016年《关于信用卡业务有关事项的通知》出台，推动信用卡业务的规范化和创新化。

3. 信用卡发行现状

• 发卡量与活卡率：截至2018年底，中国信用卡累计发卡量达9.7亿张，人均持卡量为0.7张，活卡率73.2%。与发达国家相比仍有较大差距。
• 盈利模式：信用卡盈利主要来源于循环信贷利差、分期手续费、刷卡回佣和利息收入。2017年信用卡透支利率实行上限、下限区间管理。
• 消费金融场景：信用卡通过联名卡等方式覆盖多个消费场景，如旅游、游戏、社交等，提升客户粘性。同时，银行与互联网平台合作，实现数据共享与精准获客。

4. 信用卡风险研究

• 共债风险：年轻人多张信用卡“以债养债”的现象普遍存在，导致信用卡不良率上升。
• 风控挑战：信用卡风控面临数据不全、技术不成熟、多头借贷识别困难等问题。央行征信系统在多头借贷识别上存在局限，影响风险防控。
• 数字化转型：银行通过大数据、人工智能等技术提升风控能力，构建全生命周期反欺诈防控体系和智能催收系统。同时，差异化定价成为趋势，违约金收取方式更加灵活。

5. 信用体系建设

• 征信行业进展：中国征信行业经历了四个发展阶段，目前央行征信系统覆盖约50%的居民，但仍有提升空间。
• 第三方征信机构：百行征信由互联网金融协会牵头成立，整合早期8家试点机构，提高征信数据的统一性和规范性。
• 征信体系问题：征信行业面临法律法规不健全、数据共享不畅、信息安全等问题，需进一步完善和加强监管。

关键信息

• 信用卡与消费行为：信用卡成为推动消费升级的重要工具，尤其在年轻群体中普及率高，消费场景覆盖广泛。
• 信用卡发展现状：信用卡业务持续增长，但人均持卡量仍低于发达国家，且存在“僵尸卡”现象。
• 信用卡盈利与风险：信用卡盈利主要依赖利息收入和分期手续费，但不良率上升和共债风险成为主要挑战。
• 信用体系建设：央行征信系统是主要征信基础设施，第三方征信机构如芝麻信用、腾讯信用等在数据来源和技术应用方面各有特色，但整体仍需完善。

信用卡与消费金融发展建议

• 加强数据共享：推动征信数据开放，打破“数据孤岛”现象，提高信用评估的全面性和准确性。
• 提升风控能力：借助大数据和人工智能技术，构建智能化、实时化的风控体系，有效识别和防控风险。
• 优化消费场景：深化与互联网平台合作，拓展消费金融场景，满足不同人群的个性化需求。
• 完善法律法规：建立完善的征信法律体系，保障用户信息安全，规范征信市场行为。

图表与数据概览

• 图1：MAT2018不同代际旅游消费人数增速
• 图2：旅游金融产品归纳
• 图3：典型一家三口在三亚旅游消费示意图
• 图4：中国旅游消费金额估算
• 图5：新中产人群画像
• 图6：2017年中国新中产消费支出情况
• 图7：中国境内外奢侈品消费增速对比
• 图8：中国奢侈品消费主要城市排名
• 图9：中国消费者对全球奢侈品市场的贡献
• 图10：Costco上海闵行店开业
• 图11：Costco门店布局
• 图12：信用卡累计发卡量
• 图13：中国人均信用卡数量
• 图14：2017年部分国家或地区人均信用卡持有量
• 图15：我国上市银行信用卡累计发卡量
• 图16：信用卡累计发卡量（单位：亿张）
• 图17：国内2014-2018年信用卡人均持卡量和活卡率
• 图18：中美日人均信用卡持有量
• 图19：2018年中国各城市级别消费信心指数
• 图20：2018年我国上市银行信用卡贷款余额情况
• 图21：2018年我国上市银行信用卡消费交易额情况
• 图22：2018年末各大银行信用卡消费额与交易额对比
• 图23：2018年上市银行信用卡不良率情况
• 图24：信用卡卡均授信额度
• 图25：2018信用卡贷款余额占比
• 图26：信用卡收入结构
• 图27：信用卡成本分析
• 图28：2018上半年联名信用卡案例
• 图29：银行与互联网系合作案例
• 图30：中信银行皇家马德里主题信用卡
• 图31：掌上生活APP
• 图32：俄罗斯市场银联卡产品
• 图33：五大卡组织首次联盟与招行信用卡共建合作平台
• 图34：2018年部分全国性银行信用卡不良余额
• 图35：2018年部分全国性银行信用卡不良率和较年初变化
• 图36：中国居民部门杠杆率
• 图37：中国征信行业大事记
• 图38：百行征信组建机构
• 图39：首批获得个人征信试点业务资格的8家公司
• 图40：中国征信体系
• 图41：央行个人征信记录覆盖人群
• 图42：央行收录信息种类
• 图43：2017年底央行个人征信系统接入机构数

未来展望

信用卡作为消费金融的重要工具，将在数字化转型和信用体系建设中发挥更大作用。随着新技术的发展和政策的推动，信用卡业务将更加精准、高效和安全。同时，征信体系的完善将有助于降低金融风险，提升消费金融的可持续发展能力。