啤酒行业专题报告：从日本啤酒市场看中国啤酒发展前景_38页_3mb

中国啤酒行业专题报告总结：从日本市场看中国前景

核心内容

本报告分析了日本啤酒市场的发展历程，并将其与当前中国啤酒市场进行对比，以预测中国啤酒行业未来的发展趋势。日本啤酒市场自上世纪90年代起进入成熟期，随后面临销量下滑、税收压力及消费人群更替等多重挑战。中国啤酒市场虽也步入存量时代，但其发展环境更具优势，经济持续增长、税收政策相对宽松、消费需求升级，这些因素为中国啤酒行业的结构升级和高端化发展提供了良好条件。

主要观点

日本啤酒市场现状

• 经济与人口影响：啤酒销量与日本经济走势密切相关，随着人口老龄化及年轻人口减少，啤酒需求持续萎缩。
• 税收政策推动：高酒税促使日本啤酒厂商研发新型替代产品，如发泡酒和第三类啤酒，以满足价格敏感消费者。
• 消费人群更替：20-34岁消费群体减少，消费场景从即饮转向家庭消费，清淡型啤酒成为主流。
• 市场趋势：日本啤酒市场呈现高端化、健康化趋势，精酿啤酒作为高附加值产品逐渐崛起。

朝日与麒麟的竞争历程

• 麒麟先发优势：麒麟啤酒通过家庭渠道布局，早期占据市场主导地位。
• 朝日逆袭：朝日通过市场调研和产品创新推出Super Dry，成功实现对麒麟的反超。
• 竞争策略：两者通过产品升级、渠道优化、品牌塑造等手段竞争，朝日更注重鲜度管理，麒麟则在新型啤酒市场有所突破。

中国啤酒市场对比日本

• 相似点：中国啤酒市场与日本90年代相似，进入存量竞争阶段，销量下滑，人口红利减弱。
• 差异点：
  • 中国经济仍处于上升阶段，升级空间更大。
  • 中国啤酒税收政策更宽松，企业利润空间更广。
  • 消费需求升级，中高端产品迎来发展良机。
  • 现饮渠道占比较高，有利于中高端产品发展，但非现饮渠道增长迅速，需关注。

关键信息

中国啤酒增长逻辑

1. 中端产品提价放量：中端产品将成为利润增长的核心，企业需加强产品结构升级。
2. 打造核心单品：拥有标志性大单品的企业更有机会重塑品牌形象，提升销量。
3. 全渠道布局：传统渠道优势减弱，企业需加强新兴渠道布局，提升配送效率与服务多元化。

投资建议

• 青岛啤酒：作为国产品牌高端化领导者，具备良好的研发能力和渠道布局。
• 重庆啤酒：注入嘉士伯中高端产品，拥有网红爆款乌苏啤酒，未来增长潜力大。

风险提示

• 原材料成本上涨
• 结构升级不如预期
• 行业竞争加剧
• 疫情反复
• 食品安全问题

图表目录

• 图1：亚太地区啤酒市场成熟度模型
• 图2：日本酒类市场消费量
• 图3：日本GDP及增速
• 图4：日本啤酒产销量及增速
• 图5：日本人口结构变化
• 图6：日本各年龄层失业率变化
• 图7：日本有饮酒习惯人群比例
• 图8：日本成年人平均年饮酒量及增速
• 图9：日本633ml啤酒税务负担率
• 图10：日本发泡酒产销量
• 图11：日本啤酒类产品出货量
• 图12：日本啤酒类产品销量对比
• 图13：日本啤酒未来税收变化
• 图14：日本啤酒主流零售价格
• 图15：朝日SuperDry包装与广告
• 图16：麒麟一番榨
• 图17：日本外食率与食品外部化率
• 图18：日本餐饮产业规模及居酒屋收入占比
• 图19：日本啤酒销售渠道构成
• 图20：日本酒类营业许可数量
• 图21：日本便利店数量及销售额
• 图22：日本早期精酿啤酒
• 图23：日本精酿啤酒厂数量
• 图24：日本精酿啤酒销量
• 图25：麒麟SpringValleyBrewery
• 图26：麒麟精酿啤酒产品
• 图27：日本男性女性就业人口及就业率
• 图28：麒麟啤酒广告消费群体画像
• 图29：日本啤酒CR5变化
• 图30：日本人均GDP及增速
• 图31：日本啤酒价格及现代价格
• 图32：日本啤酒消费者女性比例
• 图33：日本冰箱普及度
• 图34：日本啤酒家庭渠道占比
• 图35：日本首款罐装啤酒
• 图36：朝日生啤
• 图37：SuperDry累计销量
• 图38：朝日与麒麟核心产品市场份额
• 图39：SuperDry市场份额
• 图40：朝日啤酒宣传销售费用
• 图41：朝日啤酒生产能力
• 图42：麒麟啤酒类产品产量
• 图43：朝日啤酒类产品销售额份额
• 图44：麒麟啤酒类产品零售渠道构成
• 图45：2020年朝日啤酒零售渠道构成
• 图46：麒麟集团营业收入与利润构成
• 图47：朝日集团营业收入与利润构成
• 图48：朝日啤酒欧洲市场占有率
• 图49：朝日啤酒大洋洲营业利率
• 图50：朝日与麒麟营业收入及净利率
• 图51：朝日主要业务收入及营业利润率
• 图52：麒麟主要业务收入及营业利润率
• 图53：中国啤酒年产量
• 图54：中国与日本人口结构对比
• 图55：中国总人口
• 图56：中国啤酒主力消费人群比例
• 图57：中国啤酒行业CR5
• 图58：2020年中国啤酒市场份额
• 图59：2013年中国啤酒高端市场份额
• 图60：2018年中国啤酒高端市场份额
• 图61：日本啤酒消费者价格指数
• 图62：中日人均GDP增速
• 图63：中国居民可支配收入与社会消费品零售总额
• 图64：中国餐饮业营业额及增速
• 图65：主要国家350ml啤酒中酒税金额
• 图66：中日啤酒企业净利率对比
• 图67：中国人均GDP及增速
• 图68：日本人均GDP及增速
• 图69：中国主要啤酒企业毛利率
• 图70：中国主要啤酒企业吨价
• 图71：珠江啤酒精酿酒吧
• 图72：青岛啤酒直营酒吧分布
• 图73：中国便利店数量及销售额
• 图74：2020年啤酒线上销售结构
• 图75：阿里线上啤酒销量
• 图76：日本啤酒罐化率
• 图77：中日企业啤酒罐化率
• 图78：青岛啤酒与重庆啤酒销量结构
• 表1：日本啤酒与发泡酒税收变化
• 表2：朝日与麒麟工厂建设情况
• 表3：朝日与麒麟旗下新型啤酒产品
• 表4：中国啤酒企业部分收购案例
• 表5：啤酒企业强势区域分布