> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 金融期权早报总结 ## 核心内容概述 本报告为五矿期货有限公司发布的金融期权早报，主要涵盖金融市场重要指数概况、期权标的ETF市场表现、期权因子分析及策略建议等内容。报告通过数据分析和图表展示，为投资者提供市场动态和期权交易参考。 ## 市场指数概况 | 重要指数 | 指数代码 | 收盘价 | 涨跌 | 涨跌幅 | 成交额(亿元) | 额变化(亿元) | |----------------|------------|----------|--------|----------|--------------|--------------| | 上证指数 | 000001 | 3913.79 | -82.37 | -2.06% | 13348.72 | -2282.37 | | 上证50 | 000016 | 2913.19 | -42.33 | -1.43% | 2554.68 | -469.39 | | 沪深300 | 000300 | 4695.38 | -85.40 | -1.79% | 9079.45 | -1759.68 | | 中证1000 | 000852 | 7787.85 | -410.45| -5.01% | 5737.88 | -1180.26 | | 中证500 | 000905 | 8138.14 | -365.83| -4.30% | 5729.76 | -1404.30 | | 深证成指 | 399001 | 14522.85 | -523.81| -3.48% | 9044.60 | -2396.61 | ## 期权标的ETF市场概况 | 标的 | 标的合约 | 收盘价 | 涨跌 | 涨跌幅 | 成交量(万份) | 量变化 | 成交额(亿元) | 额变化 | |----------------|--------------|----------|--------|----------|--------------|----------|--------------|----------| | 深圳100ETF | 159901.SZ | 3.753 | -0.088 | -2.29% | 119.07 | -8.74 | 4.54 | -0.53 | | 创业板ETF | 159915.SZ | 3.751 | -0.111 | -2.87% | 1904.24 | -0.60 | 72.15 | -3.95 | | 深证300ETF | 159919.SZ | 4.949 | -0.089 | -1.77% | 347.82 | 149.37 | 17.27 | 36.66 | | 深证500ETF | 159922.SZ | 3.304 | -0.151 | -4.37% | 896.48 | 461.27 | 75.17 | 36.66 | | 上证50ETF | 510050.SH | 3.011 | -0.046 | -1.50% | 719.36 | 147.48 | 21.77 | 4.04 | | 上证300ETF | 510300.SH | 4.744 | -0.085 | -1.76% | 1619.05 | 794.77 | 77.05 | 36.66 | | 创业板ETF | 159915.SZ | 3.55 | 0.08 | 236.45% | 106324 | 2148 | 30.70 | 0.95 | | 上证500ETF | 510500.SH | 8.292 | -0.406 | -4.67% | 896.48 | 461.27 | 75.17 | 36.66 | | 华夏科创50ETF | 588000.SH | 2.100 | -0.109 | -4.93% | 4241.82 | -461.11 | 91.19 | -17.81 | | 易方达科创50ETF| 588080.SH | 2.036 | -0.105 | -4.90% | 1475.53 | 150.48 | 30.70 | 0.95 | ## 期权因子分析 ### 量仓PCR #### 上证50ETF - 成交量：752,053 - 量变化：-65,420 - 持仓量：1,058,780 - 仓变化：102,955 - 成交量PCR：0.92 - 量PCR变化：0.2 - 持仓量PCR：0.59 - 仓PCR变化：-0.06 #### 上证300ETF - 成交量：745,562 - 量变化：102,204 - 持仓量：775,865 - 仓变化：65,161 - 成交量PCR：1.05 - 量PCR变化：0.13 - 持仓量PCR：0.68 - 仓PCR变化：-0.06 #### 创业板ETF - 成交量：1,400,380 - 量变化：-141,108 - 持仓量：1,160,090 - 仓变化：111,873 - 成交量PCR：1.04 - 量PCR变化：0.26 - 持仓量PCR：0.81 - 仓PCR变化：-0.08 #### 中证1000股指 - 成交量：316,135 - 量变化：27,871 - 持仓量：262,801 - 仓变化：35,520 - 成交量PCR：1 - 量PCR变化：0.28 - 持仓量PCR：0.65 - 仓PCR变化：-0.12 ### 压力支撑位 #### 上证50ETF - 平值行权价：2.95 - 压力位：3.1 - 支撑位：3 - 加权隐波率：21.85% - 加权隐波率变化：2.33% - 年平均隐波率：18.47% - HISV20：24.91% #### 上证300ETF - 平值行权价：4.8 - 压力位：5.25 - 支撑位：4.9 - 加权隐波率：23.08% - 加权隐波率变化：1.74% - 年平均隐波率：19.25% - HISV20：25.76% #### 创业板ETF - 平值行权价：4.4 - 压力位：4.3 - 支撑位：2.85 - 加权隐波率：44.88% - 加权隐波率变化：2.30% - 年平均隐波率：34.69% - HISV20：46.74% #### 中证1000股指 - 平值行权价：7200 - 压力位：9000 - 支撑位：8000 - 加权隐波率：39.23% - 加权隐波率变化：13.00% - 年平均隐波率：24.15% - HISV20：28.31% ## 期权策略建议 ### 上证50ETF - **波动性策略**：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。建议组合：S\_510050\_2607P2850 和 S\_510050\_2607C3200 ### 上证300ETF - **波动性策略**：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。建议组合：S\_510300\_2607P4700 和 S\_510300\_2607C5250 ### 创业板ETF - **波动性策略**：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。建议组合：S\_159915\_2607P3600 和 S\_159915\_2607C4000 ### 中证1000股指 - **波动性策略**：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓头寸。建议组合：S\_MO2607C7600 和 S\_MO2607C8000 ## 免责声明 1. 本报告由五矿期货有限公司发布，基于可靠资料来源，力求提供精确数据和客观分析。 2. 本报告不提供量身定制的交易建议，读者需独立评估自身财务状况和投资目标。 3. 文中观点仅供参考，不构成买卖建议。 4. 报告版权为五矿期货有限公司所有，未经书面许可，不得复制、传播或存储。 5. 本报告不代表协会观点，仅供交流使用，不构成任何投资建议。 ## 公司信息 - **公司总部**：深圳市南山区粤海街道3165号五矿金融大厦13-16层 - **电话**：400-888-5398 - **网址**：www.wkqh.cn