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股指期权市场日报总结

日期：2025-11-12

期权成交量总结

2025年11月12日，主要ETF和股指期权成交量总体较高。成交量排名靠前的产品包括创业板ETF期权（170.16万张）、中证500ETF期权（130.17万张）和沪深300ETF期权（沪市，90.06万张）。上证50ETF期权成交量74.16万张，深证100ETF期权和上证50股指期权成交量较低，分别为7.99万张和3.49万张。股指期权成交量相对较小，显示ETF期权在市场中更活跃。

PCR比率分析

PCR比率表明市场看跌情绪较强。成交额PCR多数上升，如上证50ETF期权PCR从0.75升至0.87，Ring变动+0.12；持仓量PCR多数下降或稳定，反映持仓调整。趋势显示看跌期权成交量超过看涨期权，表明市场预期偏空。具体数据包括，创业板ETF期权持仓量PCR升至1.06，深圳100ETF期权成交额PCR高达1.16，环变动+0.68。

VIX波动率指数

VIX指数普遍上升，反映市场波动性增加。上证50ETF期权VIX为17.51%，环比+0.40%；创业板ETF期权VIX达到33.83%，环比+0.78%；中证1000股指期权VIX升至24.22%，环比+0.75%。波动率总体上升，显示市场不确定性高。