20210602-中国银行-宏观观察2021年第29期（总第352期）_全球最低企业税率_倡议的影响_挑战及建议_10页_580kb

中银研究产品系列总结

核心内容概述

中银研究产品系列包括《经济金融展望季报》、《中银调研》、《宏观观察》、《银行业观察》及《人民币国际化观察》。这些报告由中国银行研究院撰写，旨在为政策制定者和企业界提供经济金融领域的深度分析和研究建议。

“全球最低企业税率”倡议分析

背景与现状

• 提出背景：自2015年OECD启动BEPS（税基侵蚀与利润转移）行动计划以来，国际社会逐步形成对全球最低企业税率的共识。
• 现状：2021年4月，美国财政部长耶伦提出“全球最低企业税率”倡议，旨在防止跨国公司通过低税率地区避税，稳定各国政府税收收入。
• 税率趋势：2001年以来，全球平均企业税率从27%降至20.2%，OECD经济体降幅最大，非OECD经济体降幅较小。
• 美国立场：美国在特朗普时期已实施GILTI规则，将最低有效税率定为10.5%，拜登政府计划将其提高至21%。

积极意义

• 稳定政府税收：提高税率有助于增加政府财政收入，支持疫后经济复苏和应对长期挑战。
• 缓解债务压力：全球公共债务在疫情后达到历史峰值，提高税率有助于缓解财政压力。
• 促进社会公平：税率调整可实现资本与劳动要素收益再分配，减少贫富差距。
• 支持发展中国家：企业税是发展中国家的重要收入来源，稳定税收渠道有助于其经济发展。

面临的挑战

• 国家间立场分歧：发达经济体与低税率国家存在明显分歧，如爱尔兰、新加坡等低税率国家难以接受高税率。
• 方案未达成共识：美国与OECD在税率设定和征税方法上存在差异，美国倾向于21%的最低税率，而OECD建议为12.5%。
• 数字经济影响：数字经济导致利润与价值创造分离，加剧了税收分配的复杂性，科技巨头成为主要受益者。

对中国的影响

• 影响有限：中国现行企业所得税税率为25%，高于OECD建议的12.5%和美国提议的15%，因此对中国整体影响较小。
• 部分企业受影响：采用离岸架构的跨国公司可能面临新的合规义务，需调整海外投资架构。
• 对香港的影响：香港有效税率低于10%，全球最低税率制度可能削弱其避税港地位，但其营商环境优势仍具吸引力。

政策启示与建议

中国应采取的对策

1. 主动参与国际谈判：跟踪国际动态，参与全球最低税率规则的制定，维护税收主权。
2. 支持发展中国家：在谈判中倡导对发展中经济体的优惠，增强规则的包容性。
3. 引导企业应对变化：鼓励从事跨境业务的企业提前评估影响，调整投资架构和商业模式，满足合规要求。
4. 提升香港营商环境：优化税收结构，稳固其他税收优惠制度，紧抓大湾区建设机遇，提升市场吸引力。

总结

“全球最低企业税率”倡议是应对国际税收竞争和跨国公司避税问题的重要举措，其推进将对全球税收体系产生深远影响。中国虽未明确表态，但因其较高的企业税率，受影响程度有限。然而，为适应国际趋势，中国需积极参与全球税收治理，支持发展中经济体，并引导企业优化税务合规策略。同时，香港应加强营商环境建设，以应对全球最低税率可能带来的挑战，抓住大湾区发展机遇。