2023-09-11-港交所-中铝国际_中期报告_2023_305页_2mb

中鋁國際工程股份有限公司半年度報告總結

公司簡介與核心信息

• 公司名稱：中鋁國際工程股份有限公司（CHALIECO）
• 股份代碼：A股601068，H股2068
• 法定代表人：李宜華
• 註冊地址：北京市海淀區杏石口路99號C座
• 主要業務：工程勘察、設計與諮詢、工程施工與承包、裝備製造
• 主要子公司：包括長沙院、昆明院、六冶、九冶、十二冶等
• 重要合作伙伴：中鋁集團、雲鋁國際、中色科技等
• 報告期：2023年1-6月
• 報告未經審計：報告未經審計，財務報告由趙紅梅、魏鑫等人保證真實性

主要財務指標

會計變更與非經常性損益

• 會計變更：計提合同資產減值準備的方法變更，導致資產減值損失增加12.08億元，淨利潤減少9.6億元。
• 非經常性損益項目：
  • 非流動資產處置損益：255.85萬元
  • 政府補助：891.23萬元
  • 資金佔用費：987.45萬元
  • 債務重組損益：-60.59萬元
  • 合計：18,987.70萬元

合同情況

• 2023年1-6月簽訂合同數：3,413個
• 合同金額：233.33億元
• 未完工合同總額：645.27億元

合同類型與金額分布

經營情況分析

上半年經營情況

• 營業收入：96.22億元，同比減少8.51%
• 營業成本：85.77億元，同比減少9.03%
• 淨利潤：-8.31億元，同比減少771.80%
• 財務費用：0.33億元，同比減少74.23%
• 研發費用：3.2億元，同比增加20.82%
• 經營活動現金流量：-8.63億元，同比減少1.77億元

各業務板塊分析

1. 工程勘察設計與諮詢

• 營業收入：11.49億元，同比增加3.17%
• 毛利率：27.25%，同比增加0.7個百分點
• 主要收入來源：公司深化「科技+國際」戰略，業務結構持續優化

2. 工程施工及承包

• 營業收入：73.89億元，同比減少13.25%
• 毛利率：8.05%，同比增加0.1個百分點
• 主要風險：收入規模下降，主要因停止PPP業務及減少民建業務

3. 裝備製造

• 營業收入：11.59億元，同比增加12.66%
• 毛利率：11.66%，同比增加0.11個百分點
• 主要收入來源：印度BALCO電解鋁項目及印尼華青鋁業項目

重大風險提示

• 現金流風險：「兩金」佔用資金較高，影響資金周轉
• 債務風險：國家金融監管趨嚴，資金市場環境複雜
• 訴訟風險：法律糾紛存量較高，需持續加強風險管理
• 經營風險：新市場尚未形成規模效益，成本控制與項目管理需加強
• 市場風險：有色市場受「雙碳」政策影響，市場集中度提高，競爭加劇

公司治理

• 股東大會：
  • 2023年第一次臨時股東大會於2023年2月8日召開，審議通過5項議案
  • 2022年年度股東大會於2023年6月28日召開，審議通過11項議案
• 董事、監事、高級管理人員變動：
  • 張建離任
  • 趙紅梅聘任
  • 張文軍、馬寧、王永紅離任
  • 周東方聘任

資產與負債情況

• 資產結構：
  • 貨幣資金：38.75億元，同比減少49.50%
  • 流動資產：290.59億元
  • 非流動資產：未明確列出
• 負債結構：
  • 流動負債：289.84億元
  • 長期負債：51.26億元
  • 資本負債率：54.74%，同比增加10.41個百分點

投資與融資情況

• 融資規模：140億元，同比減少211.22%
• 融資成本：3.77%，同比下降0.38個百分點
• 資金來源：經營所得、銀行借款、發行債券
• 主要投資活動：
  • 收回彌玉公司股權轉讓款
  • 投資活動現金淨流入8.03億元，同比增加23.67億元

會計政策與估計變更

• 會計估計變更：合同資產減值準備方法變更，導致資產減值損失增加12.18億元
• 會計政策變更：本期無重要會計政策變更

其他披露事項

• 重大合約：無與控股股東或其子公司之間的重大合同
• 與受制裁國家相關業務：未涉及與受制裁國家的業務或交易
• 中期股息：董事會未提出派發中期股息的建議
• 會計師事務所：致同會計師事務所
• 法律顧問：北京市嘉源律師事務所（境內）及高偉紳律師行（境外）

總結

中鋁國際工程股份有限公司在2023年上半年實現營業收入96.22億元，但淨利潤為-8.31億元，主要受會計估計變更及業務結構調整影響。公司在工程勘察設計與諮詢、工程施工及承包、裝備製造三大業務板塊均有不同程度的收入變化，其中裝備製造表現較為突出。公司持續優化融資結構，降低融資成本，加強資金集中管理，同時積極推進「科技+國際」戰略，拓展海外市場。公司面臨的主要風險包括現金流、債務、訴訟、經營及市場風險，但通過加強風險管控、推進業務轉型升級，努力提升企業競爭力與盈利能力。公司治理方面，股東大會正常召開，董事及高級管理人員有所變動，並加強法律合規與風險管理。