20151027-申万宏源研究_香港_-A股日评_内地股市于人行双降后持续向上_成交金额升至一万一千亿以上_12页_368kb

中國市場摘要總結

核心內容

內地股市在中國人民銀行「雙降」政策的推動下，週一反覆靠穩，滬深兩市高開並一度上漲逾1%，最終收市上升，為連續第三個交易日上漲。兩市成交金額增加6%至1.1萬億元人民幣。上證綜合指數收報3429.58，升17.15點（+0.5%），深證成份指數收報11687.77，升84.31點（+0.73%）。概念股表現強勁，生態農業、港口航運、汽車、軍工、機器人概念等板塊漲幅居前。

主要觀點

• 市場走勢：受「雙降」政策影響，內地股市表現強勁，持續上漲。
• 成交金額：週一成交金額達1.1萬億元人民幣，較前日增加6%。
• 指數表現：上證綜合指數、深證成份指數、滬深300指數均錄得正增長。
• 企業動態：多家公司發佈三季報，部分企業營收與淨利潤雙雙增長，如福耀玻璃、天齊鋰業、四川美豐、祥龍電業、經緯紡機、成飛整合等。但也有企業表現較差，如海油工程、江蘇陽光等。
• 外匯與利率：美元/港元為7.7500，美元/在岸人民幣為6.3521，美元/離岸人民幣為6.39。上海隔夜拆息為1.89%，1個月拆息為3.00%，3個月拆息為3.15%。中國1年債息為2.40%，10年債息為3.04%。
• 未來業績公布：未來一週將有多家上證180與上證380成份股公司公布第三季業績，涉及多家大型企業。

關鍵信息

股市表現

• 上證綜合指數：收報3429.58，升17.15點（+0.5%）
• 深證成份指數：收報11687.77，升84.31點（+0.73%）
• 滬深300指數：收報3589.26，升18.02點（+0.5%）
• 上證180指數：收報7812.25，升35.36點（+0.45%）
• 上海A股：收報3591.91，升18.06點（+0.5%）
• 上海B股：收報350.61，跌0.73點（-0.1%）
• 深圳A股：收報2124.10，升14.39點（+0.68%）
• 深圳B股：收報1167.06，升6.18點（+0.53%）

外匯與利率

• 美元/港元：7.7500
• 美元/在岸人民幣：6.3521
• 美元/離岸人民幣：6.39
• 上海隔夜拆息：1.89%
• 上海1個月拆息：3.00%
• 上海3個月拆息：3.15%
• 中國1年債息：2.40%
• 中國10年債息：3.04%

企業業績

• 福耀玻璃：營收96.95億元，同比增長3.6%；淨利潤18.49億元，同比增長17.27%
• 招商地產：營收239.06億元，同比增長0.64%；淨利潤22.19億元，同比下降0.97%
• 四川美豐：淨利潤5476.24萬元，同比增長125.18%
• 天齊鋰業：營收13億元，同比增長45%；淨利潤6127萬元，同比增長150%
• 祥龍電業：營收1542.81萬元，同比增長65.06%；淨利潤656.7萬元，同比增長766.54%
• 經緯紡機：淨利潤4.45億元，同比增長40.31%
• 成飛整合：營收9.75億元，同比增長115%；淨利潤4454萬元，同比增長754%
• 海油工程：營收101.29億元，同比下降33.83%；淨利潤19.86億元，同比下降23.40%

未來業績公布備忘

• 上證180成份股：

  • 10月26日：鵬博士、海螺水泥、永泰能源、海正藥業、中恆集團、萬華化學、海油工程、北方導航、九州通、陕西煤業
  • 10月27日：青岛啤酒、新黃浦、安信信托、中航動力、三安光電、中航資本、江西銅業、上實發展、特變電工、宇通客車
  • 10月28日：陸家嘴、海通證券、天津港、東軟集團、華域汽車、冠城大通、國金證券、亞盛集團、中國國旅、中國人壽

• 上證380成份股：

  • 10月26日：鼎立股份、中安消、福耀玻璃、東陽光科、歐亞集團、福建水泥、銀座股份、通化東寶、中炬高新、梅花生物、新疆眾和、古越龍山、中青旅、克州煤業、中國巨石、陽光照明、寧波韻升、酒鋼宏興、江山股份、貴航股份、揚農化工、迪馬股份、辽宁成大、大連控股、西藏城投、君正集團、吉視傳媒、吉鑫科技、九牧王、東材科技、藍科高新、江河創建
  • 10月27日：中安消、福耀玻璃、東陽光科、歐亞集團、福建水泥、銀座股份、通化東寶、中炬高新、梅花生物、新疆眾和、古越龍山、中青旅、克州煤業、中國巨石、陽光照明、寧波韻升、酒鋼宏興、江山股份、貴航股份、揚農化工、迪馬股份、辽宁成大、大連控股、西藏城投、君正集團、吉視傳媒、吉鑫科技、九牧王、東材科技、藍科高新、江河創建
  • 10月28日：氯鈰化工、復旦復華、申達股份、奧瑞德、廣電網絡、廣深鐵路、盛屯礦業、鳳凰股份、東方通信、祁連山、一汽富維、國電電力、同方股份、同仁堂、白雲山

單日表現最佳/最差

• 上證綜合指數最佳：

  • 600336 CH 澳柯瑪：7.43，變動+10.07%
  • 600744 CH 華銀電力：9.74，變動+10.06%
  • 600751 CH 天海投資：9.43，變動+10.04%
  • 601880 CH 大連港：7.02，變動+10.03%
  • 600520 CH 中發科技：18.1，變動+10.03%
  • 600360 CH 華微電子：7.35，變動+10.03%
  • 600162 CH 香江控股：7.90，變動+10.03%
  • 600526 CH 菲達環保：18.88，變動+10.02%
  • 600609 CH 金杯汽車：5.05，變動+10.02%
  • 600279 CH 重慶港九：15.59，變動+10.02%

• 上證綜合指數最差：

  • 900930 CH 上海普天：1.49，變動-10.01%
  • 600680 CH 上海普天：53.60，變動-9.99%
  • 600499 CH 科達潔能：26.68，變動-9.99%
  • 600868 CH 梅雁吉祥：8.74，變動-9.80%
  • 600707 CH 彩虹股份：12.67，變動-7.59%
  • 600650 CH 錦江投資：46.90，變動-7.18%
  • 600630 CH 龍頭股份：26.48，變動-7.15%
  • 603009 CH 北特科技：33.12，變動-6.49%
  • 600052 CH 浙江廣厦：8.52，變動-5.44%
  • 900914 CH 錦江投資：1.83，變動-5.14%

• 深證綜合指數最佳：

  • 002264 CH 新華都：7.33，變動+10.06%
  • 002480 CH 新築股份：12.71，變動+10.04%
  • 002614 CH 蒙發利：14.91，變動+10.04%
  • 000816 CH 智慧農業：8.99，變動+10.04%
  • 002346 CH 柘中股份：16.12，變動+10.03%
  • 002009 CH 天奇股份：18.65，變動+10.03%
  • 300210 CH 森遠股份：18.87，變動+10.03%
  • 002200 CH 雲投生態：19.75，變動+10.03%
  • 000630 CH 銅陵有色：4.06，變動+10.03%
  • 002278 CH 神開股份：16.57，變動+10.03%

• 深證綜合指數最差：

  • 000786 CH 北新建材：16.72，變動-11.04%
  • 002154 CH 報喜鳥：8.44，變動-10.02%
  • 002316 CH 鍵橋通訊：17.33，變動-10.02%
  • 300153 CH 科泰電源：17.61，變動-10.02%
  • 300081 CH 恆信移動：35.97，變動-10.01%
  • 002703 CH 浙江世寶：40.30，變動-10.00%
  • 000025 CH 特力：78.39，變動-10.00%
  • 300314 CH 戴維醫療：40.86，變動-10.00%
  • 002702 CH 海欣食品：32.49，變動-10.00%
  • 002491 CH 通鼎互聯：17.19，變動-10.00%

• 滬股通可買賣股份最佳：

  • 601880 CH 大連港：7.02，變動+10.03%
  • 600162 CH 香江控股：7.9，變動+10.03%
  • 600526 CH 菲達環保：18.88，變動+10.02%
  • 600560 CH 金自天正：21.85，變動+10.02%
  • 600677 CH 航天通信：19.67，變動+10.01%
  • 600756 CH 浪潮軟件：24.07，變動+10.01%
  • 600418 CH 江淮汽車：15.83，變動+10.01%
  • 600501 CH 航天晨光：21，變動+10.01%
  • 600380 CH 健康元：15.95，變動+10.00%
  • 600100 CH 同方股份：17.16，變動+10.00%

• 滬股通可買賣股份最差：

  • 600499 CH 科達潔能：26.68，變動-9.99%
  • 600650 CH 錦江投資：46.90，變動-7.18%
  • 600121 CH 鄭州煤電：5.89，變動-5.00%
  • 600624 CH 復旦復華：17.06，變動-4.96%
  • 600482 CH 風帆股份：39.91，變動-4.86%
  • 600568 CH 中珠控股：22.17，變動-4.65%
  • 600743 CH 華遠地產：8.00，變動-4.31%
  • 600829 CH 人民同泰：12.91，變動-4.23%
  • 600478 CH 科力遠：17.71，變動-3.96%
  • 600389 CH 江山股份：28.83，變動-3.87%

A/H溢價對照表（按行業分類）

• 航空：

  • 東方航空：H股代號(670)，A股代號(600115)，H:A股流通股數比例1:1.86，H股價格4.95，變動-1.6%；A股價格8.11，變動-1.0%
  • 中國國航：H股代號(753)，A股代號(601111)，H:A股流通股數比例1:1.8，H股價格7.20，變動0.1%；A股價格9.18，變動-2.3%
  • 南方航空：H股代號(1055)，A股代號(600029)，H:A股流通股數比例1:2.47，H股價格6.34，變動-1.6%；A股價格8.70，變動-2.0%

• 家電：

  • 海信科龍：H股代號(921)，A股代號(000921)，H:A股流通股數比例1:1.95，H股價格4.06，變動0.2%；A股價格8.31，變動-0.2%

• 汽車：

  • 濱柴動力：H股代號(2338)，A股代號(000338)，H:A股流通股數比例1:1.82，H股價格9.13，變動6.3%；A股價格9.29，變動1.9%
  • 比亞迪：H股代號(1211)，A股代號(002594)，H:A股流通股數比例1:0.43，H股價格48.45，變動2.5%；A股價格68.96，變動10.0%
  • 長城汽車：H股代號(2333)，A股代號(601633)，H:A股流通股數比例1:0.29，H股價格9.89，變動-0.6%；A股價格12.29，變動2.2%
  • 廣州汽車集團：H股代號(2238)，A股代號(601238)，H:A股流通股數比例1:0.27，H股價格6.86，變動0.9%；A股價格18.98，變動-0.1%
  • 浙江世寶：H股代號(1057)，A股代號(002703)，H:A股流通股數比例1:0.17，H股價格8.28，變動-6.5%；A股價格40.30，變動-10.0%
  • 福耀玻璃：H股代號(3606)，A股代號(600660)，H:A股流通股數比例1:3.96，H股價格16.58，變動-1.8%；A股價格13.13，變動0.4%

• 建材：

  • 海螺水泥：H股代號(914)，A股代號(600585)，H:A股流通股數比例1:0.14，H股價格24.60，變動0.8%；A股價格18.34，變動-0.1%
  • 金隅股份：H股代號(2009)，A股代號(601992)，H:A股流通股數比例1:1.08，H股價格6.00，變動-0.5%；A股價格8.68，變動1.5%
  • 洛陽玻璃：H股代號(1108)，A股代號(600876)，H:A股流通股數比例1:1，H股價格5.93，變動-11.2%；A股價格40.40，變動-10.0%

• 食品：

  • 青岛啤酒：H股代號(168)，A股代號(600600)，H:A股流通股數比例1:1.06，H股價格38.75，變動0.4%；A股價格34.51，變動1.6%

• 基建：

  • 中國鐵建：H股代號(1186)，A股代號(601186)，H:A股流通股數比例1:1.06，H股價格12.26，變動-1.6%；A股價格14.69，變動-1.5%

資料來源

• 彭博
• 申萬宏源研究
• 上交所