20240114-华创证券-_金工周报_本周热度变化最大行业为社会服务_建筑装饰_18页_1mb

报告分析了2024年1月14日至1月20日的市场数据，重点关注市场热度变化、估值水平和人气组合表现。以下是关键总结：

• 宽基热度变化：中证500热度增加364%，是最大变化，而中证2000降低13%，是降幅最大。其他宽基指数如沪深300、中证1000、中证1000的滚动5年历史分位数分别为2%、18%、25%。

• 行业热度变化：一级行业中，社会服务、建筑装饰、商贸零售、美容护理和家用电器热度上升显著，其中社会服务上升674%。负向变化最大的行业是通信、国防军工、汽车、交通运输和传媒。二级行业中，小家电、旅游及景区、饰品、专业工程和一般零售热度最高升高。

• 概念热度：热度变化最大的概念包括可控核聚变、冰雪产业、PET铜箔、毛发医疗和供销社。构建的热度TOP和BOTTOM组合显示BOTTOM组合表现优秀，年化收益165%。

• 市场估值：沪深300滚动5年历史分位数最低，仅为2%。多数行业估值处于历史低位，例如一级行业中，建筑装饰、交通运输等行业分位数低于20%。

• 人气组合表现：本周组合上涨0.45%，而基准中证1000下跌179%，相对跑赢134%。自2022年12月31日以来，组合累计上涨292%，跑赢基准1418%。

• 风险提示：基于历史数据回测策略，不保证未来有效性，投资需谨慎。

报告由华创证券金工团队撰写，提供定期市场情绪和策略分析。