2023-10-31-中证指数-中证债券估值日报20231101_5页_498kb
报告摘要
中证债券估值日报总结（2023年11月01日）
核心内容概述
本日报主要分析了当日中国债券市场的运行情况，包括公开市场操作、货币市场动态、债券市场成交规模、国债期货走势、股票市场表现以及各类债券收益率和估值变动情况。
主要观点
公开市场操作
- 央行今日开展3910亿元7天逆回购操作，利率维持在1.80%不变。
- 今日有5000亿元7天逆回购到期，导致公开市场净回笼为1090亿元。
货币市场
- 银行间市场隔夜回购加权利率较前日下行7BP至1.79%。
- 7天回购加权利率较前日下行19BP至1.94%。
- 交易所市场隔夜回购加权利率为2.53%。
债券市场
- 交易所债券成交规模较昨日增加136亿元至1990亿元。
- 国债成交规模增加150亿元至1012亿元。
国债期货
- 国债期货市场出现分化，10年期主力合约微涨0.02%，5年期和2年期主力合约分别下跌0.03%和0.05%。
股票市场
- 上证综指上涨0.14%，报3023.08点。
- 深证成指下跌0.38%，报9826.73点。
- 创业板指下跌0.46%，报1959.13点。
- 沪深300下跌0.04%，报3571.03点。
- 科创50下跌0.51%，报869.92点。
关键信息
利率债市场
- 收益率整体上行：国债收益率波动范围为-1BP至5BP，10年期国债收益率较前日下行1BP至2.69%。
- 国开债收益率整体波动：国开债收益率波动范围为-1BP至3BP，10年期国开债收益率较前日下行1BP至2.73%。
- 估值净价均值下跌：利率债品种估值净价均值较前日下跌0.03元。
信用债市场
- 收益率整体下行：中短票据、企业债和交易所公司债各等级收益率波动范围为-3BP至2BP。
- 估值净价均值无变化：信用债品种估值净价均值较前日下跌0.00元。
指数变动
- 中证债券指数多数上涨：中证全债指数下跌0.029%，报233.248点。
- 涨幅居前的三条指数：
- 中期企债指数上涨0.041%
- 长期国债指数上涨0.039%
- 10年国债指数上涨0.037%
详细数据概览
关键期限收益率（%）
| 曲线 | 0.25Y | 0.5Y | 0.75Y | 1Y | 2Y | 3Y | 5Y | 7Y | 10Y | 15Y | 20Y | 30Y |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 国债 | 2.27 | 2.38 | 2.26 | 2.25 | 2.38 | 2.44 | 2.54 | 2.68 | 2.69 | 2.81 | 2.85 | 2.99 |
| 国开债 | 2.30 | 2.40 | 2.38 | 2.39 | 2.48 | 2.53 | 2.58 | 2.82 | 2.73 | 2.96 | 3.03 | 3.07 |
| 进出口债 | 2.09 | 2.37 | 2.42 | 2.43 | 2.47 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 2.86 | 2.97 | 3.07 | |
| 农发债 | 2.14 | 2.40 | 2.38 | 2.41 | 2.48 | 2.54 | 2.67 | 2.83 | 2.88 | 3.00 | 3.07 | 3.07 |
| 地方政府债 | 2.31 | 2.33 | 2.37 | 2.42 | 2.48 | 2.66 | 2.82 | 2.98 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 铁道债 | 2.38 | 2.45 | 2.48 | 2.50 | 2.59 | 2.71 | 2.86 | 2.97 | 3.01 | 3.08 | 3.17 | 3.18 |
| 公司债AAA | 2.57 | 2.63 | 2.67 | 2.72 | 2.81 | 2.90 | 3.15 | 3.24 | 3.31 | 3.31 | 3.40 | 3.50 |
| 公司债AA+ | 2.66 | 2.72 | 2.75 | 2.80 | 2.95 | 3.11 | 3.40 | 3.60 | 3.67 | 3.72 | 3.78 | 3.86 |
| 公司债AA | 2.73 | 2.79 | 2.83 | 2.90 | 3.18 | 3.36 | 3.76 | 3.99 | 4.12 | 4.17 | 4.25 | 4.33 |
| 公司债AA- | 5.19 | 5.23 | 5.25 | 5.32 | 5.57 | 5.81 | 6.18 | 6.36 | 6.48 | 6.55 | 6.62 | 6.69 |
| 公司债A+ | 7.36 | 7.40 | 7.42 | 7.49 | 7.74 | 7.98 | 8.35 | 8.53 | 8.65 | 8.72 | 8.79 | 8.86 |
| 公司债A | 9.53 | 9.57 | 9.59 | 9.66 | 9.91 | 10.15 | 10.52 | 10.70 | 10.82 | 10.89 | 10.96 | 11.03 |
| 公司债A- | 11.70 | 11.74 | 11.76 | 11.83 | 12.08 | 12.32 | 12.69 | 12.87 | 12.99 | 13.06 | 13.13 | 13.20 |
| 商业银行普通债AAA | 2.55 | 2.54 | 2.57 | 2.58 | 2.71 | 2.80 | 2.89 | 3.01 | 3.07 | 3.17 | ||
| 商业银行普通债AA+ | 2.56 | 2.62 | 2.66 | 2.69 | 2.79 | 2.84 | 2.98 | 3.08 | 3.14 | 3.25 | ||
| 商业银行普通债AA | 2.64 | 2.72 | 2.77 | 2.80 | 2.85 | 2.88 | 3.15 | 3.24 | 3.30 | 3.39 | ||
| 商业银行普通债AA- | 2.89 | 2.97 | 3.02 | 3.04 | 3.11 | 3.23 | 3.41 | 3.53 | 3.58 | 3.67 | ||
| 商业银行普通债A+ | 3.11 | 3.21 | 3.26 | 3.28 | 3.59 | 3.73 | 3.87 | 3.97 | 4.05 | 4.16 | ||
| 商业银行普通债A | 3.35 | 3.52 | 3.58 | 3.62 | 3.91 | 4.21 | 4.39 | 4.52 | 4.56 | 4.72 | ||
| 商业银行普通债A- | 3.58 | 3.57 | 3.59 | 3.66 | 3.91 | 4.91 | 5.04 | 5.10 | 5.16 | |||
| 城投债AAA | 2.61 | 2.33 | 2.40 | 2.43 | 2.48 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 城投债AA+ | 2.68 | 2.33 | 2.37 | 2.41 | 2.48 | 2.54 | 2.67 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 城投债AA | 2.73 | 2.33 | 2.37 | 2.41 | 2.48 | 2.54 | 2.67 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 城投债AA- | 3.12 | 2.33 | 2.37 | 2.41 | 2.48 | 2.54 | 2.67 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 产业债AAA | 2.59 | 2.40 | 2.43 | 2.44 | 2.48 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 产业债AA+ | 2.69 | 2.40 | 2.43 | 2.44 | 2.48 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 产业债AA | 2.76 | 2.40 | 2.43 | 2.44 | 2.48 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
| 产业债AA- | 5.19 | 2.40 | 2.43 | 2.44 | 2.48 | 2.54 | 2.66 | 2.83 | 3.04 | 3.15 | 3.16 | 3.17 |
关键期限收益率变动（BP）
| 曲线 | 0.25Y | 0.5Y | 0.75Y | 1Y | 2Y | 3Y | 5Y | 7Y | 10Y | 15Y | 20Y | 30Y |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 国债 | -0.02 | 0.02 | 0.02 | 0.05 | 0.03 | 0.02 | 0.01 | -0.01 | 0.00 | -0.01 | -0.01 | 0.00 |
| 国开债 | -0.03 | 0.03 | 0.02 | 0.04 | 0.02 | 0.02 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.01 | 0.00 |
| 进出口债 | -0.03 | -0.01 | 0.04 | 0.05 | -0.01 | -0.04 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | 0.03 | ||
| 农发债 | -0.09 | 0.02 | -0.01 | -0.03 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | 0.02 | -0.00 | ||
| 地方政府债 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.09 | -0.17 | -0.12 | -0.14 | -0.23 |
| 铁道债 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.02 | |||||
| 公司债AAA | 0.03 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | 0.01 | -0.02 | -0.00 | -0.01 | -0.00 |
| 公司债AA+ | 0.02 | -0.04 | -0.03 | -0.00 | 0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | -0.01 | -0.00 | 0.00 |
| 公司债AA | 0.00 | 0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | -0.00 | -0.02 | 0.01 | 0.04 |
| 公司债AA- | 0.00 | 0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.02 | 0.01 | -0.01 | -0.09 | -0.00 | 0.01 | -0.01 | |
| 公司债A+ | 0.01 | -0.00 | 0.00 | 0.00 | -0.02 | -0.08 | 0.03 | 0.04 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.03 |
| 公司债A | 0.01 | 0.00 | -0.00 | 0.00 | 0.02 | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.00 | -0.14 | |
| 公司债A- | 0.01 | -0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | -0.01 | 0.02 | 0.04 | 0.01 | ||
| 公司债BBB | 0.02 | 0.02 | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | -1.25 | |||||
| 公司债CCC | -0.17 | 0.00 | -0.00 | 0.00 | -0.17 | -0.02 | -0.04 | -0.00 | 0.01 | 0.02 | ||
| 商业银行普通债AAA | -0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.08 | -0.02 | -0.00 | -0.02 | |||||
| 商业银行普通债AA+ | -0.00 | -0.01 | -0.02 | -0.03 | 0.01 | 0.02 | -0.01 | 0.00 | -0.01 | -0.05 | ||
| 商业银行普通债AA | -0.00 | -0.02 | -0.02 | -0.07 | -0.01 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.03 | |||
| 商业银行普通债AA- | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.07 | -0.01 | -0.01 | -0.08 | -0.03 | -0.03 | |||
| 商业银行普通债A+ | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.04 | -0.01 | -0.00 | -0.02 | -0.02 | -0.05 | |||
| 商业银行普通债A | -0.00 | 0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.02 | |||
| 商业银行普通债A- | 0.00 | 0.00 | -0.00 | -0.01 | 0.00 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.02 | |||
| 城投债AAA | -0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | 0.02 | 0.02 | -0.00 | 0.03 | -0.01 | -0.02 | 0.01 |
| 城投债AA+ | 0.00 | -0.00 | 0.00 | 0.00 | -0.01 | 0.02 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | ||
| 城投债AA | -0.00 | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.02 |
| 城投债AA- | -0.01 | -0.00 | 0.02 | -0.08 | 0.01 | -0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | |||
| 产业债AAA | -0.08 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | 0.01 | 0.01 | -0.01 | -0.01 | -0.00 |
| 产业债AA+ | -0.00 | -0.02 | -0.02 | -0.00 | 0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | -0.09 |
| 产业债AA | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | -0.01 | 0.01 | 0.04 |
| 产业债AA- | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | -0.02 | 0.00 | -0.01 | -0.03 | 0.01 | 0.00 | -0.01 |
关键期限估值均价变动（%）
| 曲线 | 0.25Y | 0.5Y | 0.75Y | 1Y | 2Y | 3Y | 5Y | 7Y | 10Y | 15Y | 20Y | 30Y |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 国债 | 0.00 | -0.10 | -0.01 | -0.04 | -0.05 | -0.05 | -0.04 | 0.01 | 0.03 | -0.13 | -0.03 | |
| 国开债 | -0.00 | -0.01 | -0.02 | -0.03 | -0.03 | -0.03 | -0.03 | -0.00 | -0.01 | 0.01 | -0.04 | -0.08 |
| 进出口债 | -0.00 | 0.00 | 0.00 | -0.04 | -0.02 | -0.04 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | 0.03 | ||
| 农发债 | -0.00 | 0.00 | -0.01 | -0.03 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | 0.02 | -0.00 | ||
| 地方政府债 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.02 | -0.01 | -0.00 | -0.01 | -0.09 | -0.17 | -0.12 | -0.14 | -0.23 |
| 铁道债 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.02 | |||||
| 公司债AAA | -0.21 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | 0.01 | -0.02 | -0.00 | -0.01 | -0.00 |
| 公司债AA+ | -0.00 | -0.04 | -0.03 | -0.00 | 0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | -0.01 | -0.00 | 0.00 |
| 公司债AA | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.01 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | -0.00 | -0.02 | 0.01 | 0.04 |
| 公司债AA- | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.02 | 0.01 | -0.01 | -0.09 | -0.00 | -0.01 | -0.02 | -0.02 |
| 公司债A+ | 0.01 | -0.00 | 0.00 | 0.00 | -0.02 | -0.08 | 0.03 | 0.04 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.03 |
| 公司债A | 0.01 | 0.00 | -0.00 | 0.00 | 0.02 | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.04 | 0.00 | -0.14 | |
| 公司债A- | 0.01 | -0.01 | 0.00 | 0.00 | 0.02 | 0.02 | -0.01 | 0.02 | 0.04 | 0.01 | ||
| 公司债BBB | 0.02 | 0.02 | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | -1.25 | |||||
| 公司债CCC | -0.17 | 0.00 | -0.00 | 0.00 | -0.17 | -0.02 | -0.04 | -0.00 | 0.01 | 0.02 | ||
| 商业银行普通债AAA | -0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.08 | -0.02 | -0.00 | -0.02 | |||||
| 商业银行普通债AA+ | -0.00 | -0.01 | -0.02 | -0.03 | 0.01 | 0.02 | -0.01 | 0.00 | -0.01 | -0.05 | ||
| 商业银行普通债AA | -0.00 | -0.02 | -0.02 | -0.07 | -0.01 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.03 | |||
| 商业银行普通债AA- | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.07 | -0.01 | -0.01 | -0.08 | -0.03 | -0.03 | |||
| 商业银行普通债A+ | -0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.04 | -0.01 | -0.00 | -0.02 | -0.02 | -0.05 | |||
| 商业银行普通债A | -0.00 | 0.00 | -0.00 | -0.01 | -0.01 | -0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.02 | |||
| 商业银行普通债A- | 0.00 | 0.00 | -0.00 | -0.01 | 0.00 | 0.00 | -0.02 | -0.01 | -0.02 | |||
| 城投债AAA | -0.00 | -0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | 0.02 | 0.02 | -0.00 | 0.03 | -0.01 | -0.02 | 0.01 |
| 城投债AA+ | 0.00 | -0.00 | 0.00 | 0.00 | -0.01 | 0.02 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | ||
| 城投债AA | -0.00 | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.02 |
| 城投债AA- | -0.01 | -0.00 | 0.02 | -0.08 | 0.01 | -0.02 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | |||
| 产业债AAA | -0.08 | -0.00 | -0.01 | - |
展开完整摘要
试读结束，高清完整版pdf/doc/ppt,请点下载
