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上海股市及相關市場總結

核心內容

• 上海股市今日震荡收平，成交量有所放大。
• 深圳股市小幅上漲，但創業板下跌。
• 香港股市受人民幣貶值影響，大市下跌。
• 美國股市上漲，但人民幣貶值對港股造成影響。
• 人民幣貶值對出口行業有利，對航空、地產等行業不利。
• 化肥行業恢復徵收增值稅，對行業影響偏中性。
• 多家公司發布中報，部分公司盈利增長，部分虧損。
• 股市交易資訊包括停牌、複牌、分紅預案等。

主要觀點

• 人民幣貶值：人民幣對美元中間價貶值1.86%，創2013年4月以來新低，對出口行業有明顯利好，紡織服裝、儀器儀表、家電、化工等行業受益。
• 股市表現：上證綜指微跌0.01%，深證成指上漲0.15%，創業板下跌0.29%。A股中商貿零售、餐飲旅游、紡織服裝等板塊漲幅較大。
• 港股表現：恆指下跌0.1%，國企指數下跌0.2%。出口股受追捧，航空、紙業等高負債公司受衝擊。
• 投資策略：建議關注出口行業及相關公司，如華紡股份、孚日股份等；對航空、地產等行業保持謹慎。
• 分紅預案：部分公司預告分紅，如昆百大A、長江傳媒等，部分公司不分紅。
• 停牌與複牌：多數公司因重大資產重組或披露重大事項停牌，部分公司複牌。

關鍵信息

• 人民幣貶值影響：對出口行業有利，紡織服裝等行業受益，而航空、地產等行業受負面影響。
• A股漲跌幅：
  • 华紡股份：10.05%
  • 江蘇舜天：10.04%
  • 小商品城：10.04%
  • 富日股份：10.06%
  • 西安民生：10.05%
  • 中聯重科：10.04%
• 港股漲跌幅：
  • 中国机械工程（1829.HK）：5.52%（預計目標價7.50港元）
  • 中国民航信息网络（696.HK）：5.62%（預計目標價11.00港元）
• 宏觀經濟：
  • 7月新增貸款1.48萬億元，M2增速升至13.3%。
  • 人民幣貶值有助於穩定出口，但可能反映經濟放緩。
• 化肥行業：
  • 自2015年9月1日起恢復徵收增值稅，影響偏中性。
  • 尿素、磷酸铵等產品價格可能小幅上漲。
• 公司業績：
  • 平高電氣H1淨利潤增長14.3%，維持“買入”建議。
  • 回天新材H1淨利潤下降13.88%，維持持有評級。
  • 永利地產H1淨利潤增長228%，不派息。
  • 優源控股H1淨利潤下降15.6%，派息4.1港仙。
  • 首創置業H1淨利潤下降23.87%，不派息。
• 市場交易資訊：
  • 多家公司停牌，主要因重大資產重組或披露重大事項。
  • 部分公司複牌。
  • 分紅預案及除權日信息公布。

重點公司分析

• 平高電氣（600312）：
  • H1淨利潤2.94億元（YOY+14.3%），EPS0.26元。
  • 預計2015年淨利潤9.62億元，2016年淨利潤14.96億元。
  • 動態PE為27X（2015）和17X（2016），估值有提升空間。
• 回天新材（300041）：
  • H1淨利潤4714萬元～5823萬元，YOY-15%～+5%。
  • EPS0.28元，估值合理，維持持有評級。
• 永利地產發展（864.HK）：
  • H1淨利潤增長228%，不派息。
  • 動態PE為12.5X，估值偏低。
• 中國機械工程（1829.HK）：
  • 成立於1978年，業務聚焦電力能源行業。
  • 預計2015年淨利潤20.97億元，市盈率10倍。
  • 建議目標價7.50港元，若跌破5.90港元則止蝕。

重要事件與政策

• 人民幣貶值：央行宣布人民幣對美元中間價貶值1.86%，可能導致匯率進一步貶值。
• 化肥增值稅恢復徵收：自2015年9月1日起恢復徵收13%增值稅，對行業影響偏中性。
• 國務院旅游政策：部署改革創新促進旅游投資和消費，推動旅游業發展。
• 股市交易資訊：
  • 多家公司停牌或複牌。
  • 分紅預案及股權登記日信息公布。

結論

整體市場在人民幣貶值的背景下，出口行業表現優異，而航空、地產等行業受衝擊。投資者應關注出口型公司及相關行業，同時留意停牌、複牌及分紅信息。政策與經濟環境對股市有顯著影響，需密切關注。