20220908-长江期货-期货市场交易指引_15页_455kb
报告摘要
期货市场交易指引总结
核心内容概览
本报告为2022年9月8日发布的期货市场交易指引，涵盖宏观金融、黑色建材、有色金属、能源化工、棉纺产业链及农业畜牧六大板块，分析各品种的市场走势、投资建议及影响因素。报告由长江期货研究咨询部发布，旨在为投资者提供操作思路与市场预期。
主要观点与投资建议
宏观金融
- 股指：观望为主，短期市场情绪偏弱，政策支持与加息预期交织。
- 黄金：区间操作，关注382-392支撑区间，短期震荡。
- 白银：区间操作，关注4100-4350区间，短期震荡。
黑色建材
- 螺纹钢：暂时观望，需求端存在不确定性，政策支持与疫情扰动相互抵消。
- 铁矿石：短期震荡运行，2301合约关注650支撑，警惕粗钢压减政策影响。
- 玻璃：逢高空配，短期受冷修与限电解除影响可能上涨，中长期偏空。
- 硅铁：触底反弹，关注钢招价格指引，短期逢低做多。
- 双焦：震荡偏弱，焦炭需求疲软，焦煤供应受疫情影响，后续支撑不强。
有色金属
- 铜：区间操作，参考60000-61500区间，短期震荡，长期偏弱。
- 铝：区间操作，参考17700-18800区间，供应端恢复，需求端受限，震荡运行。
- 镍：区间操作，参考160000-179000区间，受加息预期压制，震荡偏弱。
- 锡：区间震荡，参考165000-190000区间，供应修复与需求疲软，维持偏弱震荡。
能源化工
- 原油：高位震荡，灵活操作，短期受加息预期与供需双缩影响偏弱。
- PVC：持有多单，若6200-6230支撑失守则止损。
- 纯碱：远月合约有多配价值，四季度供需双升，现货价格支撑较强。
- 橡胶：反弹失败，试仓多单平仓观望，短期价格未突破关键支撑。
棉纺产业链
- 棉花、棉纱：观望为宜，新棉上市压力大，中长期弱势。
- 纸浆：逢高沽空，短期供应压力大，库存偏低，价格强势，长期看跌。
- PTA：震荡偏弱，受原油下跌及需求疲软影响，价格回调。
农业畜牧
- 豆粕：预计01合约震荡偏弱，关注美豆新作天气及收割进度，可尝试11-1正套。
- 玉米：短期偏强震荡，关注新作定产及稻谷拍卖情况。
- 鸡蛋：JD2301贴水现货，若现货价格持续高位或下跌不及预期，1月合约有上涨动力。
- 生猪：2211震荡整理，2301关注22000-22500支撑，滚动做多，养殖企业可逢高套保。
关键信息总结
市场基本面
- 宏观环境：美联储鹰派立场强化，加息预期升温，美元指数走强，压制商品价格；国内政策持续发力，但疫情反复影响需求恢复。
- 供需变化：多数品种供需格局趋于宽松，库存下降，但需求端仍受压制，特别是房地产与终端消费。
- 政策影响：保交楼基金启动、限电解除、粗钢压减政策等对部分品种产生支撑或压力。
技术面与操作建议
- 区间操作：多数品种建议在特定区间内操作，如铜、铝、镍、锡等。
- 多空信号：部分品种如玻璃、硅铁、玉米、鸡蛋等存在短期上涨或支撑，需关注关键价格点。
- 止损与止盈：PVC、橡胶等品种建议设置止损位，同时关注支撑与压力位。
风险提示
- 报告仅为参考，不构成投资建议，投资者需自行承担风险。
- 报告信息来源于公开资料，长江期货不对其准确性或完整性负责。
- 报告内容不得随意引用、复制或用于商业用途，否则将追究法律责任。
市场数据概览
| 指标 | 最新价 | 涨跌幅 |
|---|---|---|
| 上证综指 | 3,246.29 | 0.09% |
| 深圳成指 | 11,849.08 | 0.42% |
| 沪深300 | 4,054.98 | 0.07% |
| 上证50 | 2,710.69 | -0.51% |
| 中证500 | 6,301.56 | 0.16% |
| 日经指数 | 27,430.30 | -0.71% |
| 道琼指数 | 31,581.28 | 1.40% |
| 标普500 | 3,979.87 | 1.83% |
| 纳斯达克 | 11,791.90 | 2.14% |
| 美元指数 | 109.5592 | -0.63% |
| 人民币 | 6.9715 | 0.33% |
| 纽约黄金 | 1,729.60 | 0.97% |
| WTI原油 | 81.94 | -5.69% |
| LME铜 | 7,622.50 | -0.57% |
| LME铝 | 2,241.00 | -0.86% |
| LME锌 | 3,120.00 | -1.93% |
| LME铅 | 1,909.00 | 0.32% |
| LME镍 | 21,600.00 | 0.09% |
图表与指数
- 南华商品指数：附图显示近期走势，需关注市场整体趋势。
- 市场情绪：整体呈现震荡偏弱，部分品种如玻璃、硅铁、鸡蛋等存在短期上涨机会。
投资咨询资格
- 长江期货股份有限公司：投资咨询业务资格为鄂证监期货字【2014】1号。
- 联系人：余雪飞 | Z0015952
- 联系方式：电话：027-65261394，邮箱：zhaodq1@cjsc.com.cn
公司总部信息
- 地址：湖北省武汉市武昌区中北路长城汇T227层
- 邮编：430071
- 电话：（027）65261325
- 网址：http://www.cjfco.com.cn
展开完整摘要
试读结束，高清完整版pdf/doc/ppt,请点下载
