20171207-国金证券_香港_-每日晨早快讯_7页_1mb

每日晨早快讯总结

核心内容概览

• 金融市场动态：今日港股和A股市场整体表现分化，恒指大幅下跌，而深指和创业板指数则有所回升。
• 央行政策：中国人民银行未进行公开市场操作，但开展1,880亿元一年期MLF操作，净回笼2,400亿元，人民币中间价连续第八日下调。
• 加息预期升温：中国央行官员释放出加息信号，市场对加息预期增强。
• 美国市场：标普500指数连续四日下跌，创3月以来最长跌势，能源股受油价下跌拖累，科技股部分走高。
• 港股资金流动：港股资金流出强劲，但市场整体表现较强。

主要观点

1. 港股市场表现

• 恒生指数高开后急跌，失守50天线，收报28,224.8，跌2.14%。
• 国企指数收跌2.80%，港中企业指数跌2.18%。
• AH股溢价指数微升1.96%，显示A股相对于港股的溢价有所扩大。
• 金融板块资金流出显著，地产/建筑板块资金流入，电讯设备板块资金大幅流出。

2. 美国市场动态

• 标普500指数小幅下跌，为3月中以来最长跌势。
• 道琼斯工业指数跌0.16%，纳指微升0.21%，标普微跌0.01%。
• 美国11月ADP新增就业19万人，与预期相符，制造业新增就业创历史新高，但建筑业就业下降。

3. 人民币汇率

• 美元/人民币汇率报6.6195，微升0.01%。
• 港币/人民币汇率报0.847，升0.30%。

4. 大宗商品与债券

• 黄金、白银等贵金属小幅上涨，铜、原油等商品下跌。
• CRB商品指数下跌0.65%，波罗的海指数微升0.24%。
• 美国10年期国债收益率微降0.014%，1年HIBOR、LIBOR、SHIBOR分别微升0.26%、1.08%、0.06%。

5. 互联网金融上市潮

• 中国互联网金融公司陆金所、玖富集团等计划在美国或香港上市，引发市场关注。
• 软银愿景基金考虑投资平安旗下陆金所、壹账通和平安好医生，看重其数据资产。

6. 汽车行业动态

• 福特计划与阿里巴巴签约，测试通过天猫和汽车自动售货机在中国市场销售汽车，试图抢占市场份额。

关键信息

金融市场表现

• 港股：恒指跌2.14%，国指跌2.80%，港股通资金流出，但市场整体表现较强。
• A股：上证指数跌0.29%，沪深300跌0.60%，深证成指升0.52%，创业板升1.46%。
• 美股：标普500跌0.01%，道指跌0.16%，纳指升0.21%。
• 其他市场：日经平均跌1.97%，台湾加权跌1.64%，英、法、德等欧洲市场亦有不同程度下跌。

政策与市场信号

• 中国人民银行MLF操作及人民币中间价连续八连降，显示流动性管理收紧。
• 银保监会引入三项流动性管理指标，包括净稳定资金比例、优质流动性资产充足率和流动性匹配率，适用于不同规模的银行。

资金流动

• 沪港通资金流入168.33亿，港股通流出93.08亿。
• 深港通资金流入130.20亿，港股通流入108.58亿。
• 港股板块资金流动显示金融板块流出969.22百万，地产/建筑板块流入406.34百万，电讯设备板块流出3279.80百万。

即将上市新股

• 包括游莱互动、河北建设集团、中国教育集团等，涉及多个行业，如互联网、房地产、金融等。

AH股溢价对比

• 多数H股较A股折让，如中国石油、中国神华等，部分股票溢价较高，如ST东航、南京熊猫等。

大宗商品与债券

• 黄金、白银微涨，铜、原油下跌，CRB指数下跌，10年期美国国债收益率微降。

重要经济数据

近期公布经济数据	预测	结果	近期将公布经济数据	预测	前值
澳大利亚三季度GDP季环比	0.70%	0.60%	中国11月外汇储备（亿美元）	31235.00	31092.00
澳大利亚三季度GDP同比	3.00%	2.80%	澳大利亚10月贸易帐（亿澳元）	14.00	17.45
德国10月工厂订单环比	-0.20%	0.50%	德国10月工业产出环比	0.90%	-1.60%
美国11月ADP就业人数变动	19.00	19.00	欧元区三季度GDP季环比终值	0.60%	0.60%

总结

综上所述，今日市场整体表现分化，港股和A股均有波动，而美股标普500连续四日下跌，人民币汇率微调，政策层面释放出加息信号，市场对流动性管理加强。互联网金融公司正准备新一轮上市，软银有意投资平安旗下企业，福特计划与阿里巴巴合作拓展中国市场。同时，资金流动情况显示港股资金流出但市场仍较强，AH股溢价差异明显，部分股票表现优于A股。此外，主要大宗商品和债券价格波动，反映出市场对经济前景的担忧。