20230703-开源证券-金融工程定期_港股通量化30组合月报_6月港股市场回暖_组合收益4.2__9页_1mb

报告总结：港股市场6月概览及量化组合绩效

市场概览

2023年6月，港股市场整体回暖，恒生指数收益率为3.74%，恒生科技指数收益率高达78.5%。但交易活跃度显著下降，期日均成交额环比下降，港股通和港股日均成交额分别下降75.4%和60.6%。

资金流向分析

南下资金在6月出现净流出，金额达585亿元，创2021年12月以来首次。资金净流入主要集中在煤炭、轻工制造、钢铁、电力设备和传媒等行业；净流出行业包括农林牧渔、家用电器、建筑装饰、汽车和机械设备等。银行系和券商系资金流向各有侧重，净流入行业分布于基础化工、国防军工和通信等领域。

港股通量化30组合绩效

2023年6月，组合收益率达41.8%，而恒生指数收益率为-3.74%，恒生科技指数收益率为78.5%，组合超额收益率为-161%。从长期区间（2015年1月至2023年6月），组合年化收益率为7.9%，基准为0.5%，收益波动比为0.36。

7月持仓信息

7月持仓较为均衡，覆盖多个行业。

风险提示

模型基于历史数据，未来市场变化可能导致结果不确定性。