> **来源：[研报客](https://pc.yanbaoke.cn)** # 文档内容总结 ## 核心内容概述 本报告综合整理了2026年4月29日的市场动态，涵盖全球期货、股市、商品、债券、外汇及财经日历等多个领域，重点分析了中东局势、能源价格、金属市场、农产品走势、金融政策以及国际经济形势等关键信息。 --- ## 主要观点与关键信息 ### 一、**宏观资讯** - 中东局势持续紧张，伊朗宣称对霍尔木兹海峡实现“绝对控制”，要求船只缴纳通行费，但美国禁止本国实体向伊朗支付费用。 - 中国外交部及驻伊朗使领馆提醒中国公民暂勿前往伊朗。 - 中国对20个非最不发达国家的非洲国家实施零关税政策，以促进中非合作。 - 中央政治局会议强调要稳定生猪等农产品价格，保持人民币汇率基本稳定。 - 香港恒生指数连续下跌，AI应用股表现疲软，但南向资金持续流入。 - 工信部推动“人工智能+软件”专项行动，加快算力布局和边缘算力建设。 - 韩国股市总市值跃居全球第八，成为亚洲市场亮点。 ### 二、**能化期货** - 美油、布油夜盘上涨，主要受霍尔木兹海峡航运受阻及美国原油库存减少影响。 - 伊朗正尝试通过铁路出口石油，并重启“垃圾储存”设施以缓解原油堆积压力。 - 沙特可能下调6月对亚洲的原油售价，因需求降温及现货溢价缓解。 - 阿联酋宣布退出欧佩克和欧佩克+，引发市场震荡。 - 世界银行预测，若中东冲突在5月结束，2026年全球能源价格将上涨24%。 ### 三、**金属期货** - 电解铜价格持续高位震荡，国内漆包线行业面临成本压力。 - 印尼不锈钢厂上调出厂价55美元/吨，受原材料价格波动影响。 - 巴西铜矿石出口量环比上升，但铝矿石出口量大幅下降。 - 华友钴业因辅料价格上涨及高负荷运行，决定对部分产线进行临时停产检修。 - 全球精炼铜市场2月出现27.6万吨供应过剩，较1月明显扩大。 ### 四、**黑色系期货** - 港口货物释放将提供1000多万吨中品资源，增加市场流动性。 - 澳大利亚、巴西铁矿石库存环比下降，但仍高于年初均值。 - 中国钢铁行业呈现“供强需弱”态势，钢材价格低位运行，库存偏高。 - 伊朗宣布禁止出口部分钢材产品，影响全球钢铁供应链。 ### 五、**农产品期货** - 国内豆粕库存降至50万吨以下，预计月底进一步下降。 - 美国大豆压榨利润回升，显示市场对豆粕需求有所恢复。 - 广西新增糖厂收榨，广西糖厂收榨产能同比减少。 - 巴西预计2026/27年度甘蔗产量将达7.091亿吨。 - 荷兰拒收阿根廷豆粕，因发现转基因成分，引发市场关注。 - 巴西下调4月大豆出口预期，可能影响全球大豆供应。 ### 六、**金融市场** #### 1. **金融板块** - A股整体弱势，上证指数微跌，深证成指和创业板指跌幅较大。 - 半导体、有色金属、算力硬件等板块下跌，煤炭、油气、券商等板块上涨。 - 格力电器宣布50亿-100亿元回购计划，用于减少注册资本及员工持股。 - 华润新能源成为深交所主板首单红筹企业IPO，融资规模达245亿元。 #### 2. **国际股市** - 美国三大股指全线下跌，科技股表现疲软，OpenAI增长不及预期引发市场担忧。 - 欧洲股市涨跌不一，美伊谈判僵局推高油价，加剧欧洲通胀压力。 - 亚太市场多数下跌，日经225指数跌幅扩大，韩国股市则继续创新高。 - 可口可乐、通用汽车、Visa等公司财报表现分化，部分公司盈利超预期。 ### 七、**商品市场** - 美油、布油上涨，反映中东局势对能源市场的冲击。 - 国际贵金属普遍下跌，黄金和白银跌幅显著，美联储高利率预期压制市场情绪。 - 伦敦基本金属多数下跌，铜跌幅最大，显示市场对经济前景担忧。 - 世界银行预测全球大宗商品价格将上涨16%，能源价格涨幅最大。 ### 八、**债券与外汇市场** - 中国银行间债市收益率普遍下行，30年期国债收益率下降1个基点。 - 美债收益率多数上涨，显示市场对通胀及经济前景的担忧。 - 人民币对美元汇率走弱，夜盘报6.8372，中间价调贬。 --- ## 金融市场重点事件 - 美联储即将召开议息会议，鲍威尔或最后一次亮相，市场关注其是否留任。 - 日本央行维持利率不变，但上调核心CPI预期至2.8%，显示通胀压力上升。 - 新西兰联储主席布雷曼将发表讲话，中国央行有60亿元逆回购到期。 - 中国国务院台湾事务办公室举行新闻发布会，关注两岸关系动态。 --- ## 假期提示 - 日本股市因昭和日休市一日。 --- ## 数据来源 - 数据来源：Wind、金十数据、万得资讯、SMM、Mysteel、新华社、央视新闻等。 --- ## 总结 整体来看，中东局势持续紧张对全球能源市场造成显著影响，推高油价并引发贵金属、金属及大宗商品价格波动。与此同时，中国及全球金融市场受地缘政治、经济政策及企业动态影响，呈现分化走势。国内经济政策持续发力，推动产业转型及市场稳定，而国际局势则加剧了市场的不确定性与波动。