普华永道-把握当下，成就明天——金融业的未来-2020.11-27页_2mb

金融业未来趋势总结

核心内容

金融业正处于一个充满挑战与机遇并存的时代。新冠疫情对全球经济和金融体系产生了深远影响，改变了行业的运行模式、客户行为和监管环境。未来，金融机构需积极应对低利率、数字化转型、去全球化和监管加强等趋势，以维持盈利能力并适应新的市场格局。

主要观点

1. 疫情对金融业的短期影响

• 影响不均：疫情对金融业的冲击因细分领域而异，部分领域如保险和零售银行受到负面影响，而资本市场业务和支付平台则有所受益。
• 风险积累：尽管短期内金融机构未受到严重冲击，但疫情带来的经济衰退和资产减值将对未来的信贷质量和风险承担能力造成挑战。
• 资本压力：核心一级资本充足率下降，影响金融机构的放贷能力，部分机构需要补充资本或进行重组。

2. 长期前景与挑战

• 低利率环境持续：超低利率可能长期存在，压缩银行业净息差，影响投资收益率。
• 监管加强：《巴塞尔协议IV》、IFRS 17等新监管要求将对金融机构的盈利能力和资本结构产生深远影响。
• 去全球化趋势：金融机构的规模将更贴近所在国GDP，离岸外包的风险增加，近岸外包和分散化成为新趋势。

3. 数字化转型加速

• 客户行为改变：疫情促使客户转向数字化渠道，金融机构需加快数字化转型，提升线上服务能力和生产力。
• 技术驱动变革：云技术、人工智能、大数据分析等技术将成为提升效率和竞争力的关键工具。
• 员工技能升级：数字化和生产力提升将推动对具备数字技能员工的需求，机构需加强培训和人才管理。

4. 平台化与生态系统化

• 平台经济崛起：金融业正向平台化和生态系统化发展，以提高客户体验和市场响应能力。
• 金融科技挑战：大型科技公司进入支付、信贷等传统金融领域，加剧竞争，推动创新和产品多样化。

关键信息

1. 行业细分前景

2. 金融机构应对策略

• 修复：修复资产负债表，提升中间业务收入，强化信任建设，建立新的业务能力。
• 反思：采用灵活的组织结构，拥抱远程工作，提升数字化技能，重新设计客户体验。
• 重置：降低运营成本，推动数字化和新兴技术应用，通过并购和合作增强战略地位。
• 汇报：提高报告透明度，加强ESG因素披露，满足利益相关者的问责要求。

3. 未来趋势

• 低利率持续：将长期影响净息差和业务模式。
• ESG导向：投资将更多地受到ESG理念的影响，资管行业尤其明显。
• 监管强化：监管将更加严格，尤其是对资本充足率和风险加权资产的要求。
• 去全球化：金融机构将更注重本地化发展，减少对离岸外包的依赖。

结论

后疫情时代，金融机构将面临诸多挑战，包括低利率、资产减值、监管加强和去全球化趋势。同时，数字化转型、平台化发展和ESG导向为行业带来新的机遇。金融机构需通过修复、反思、重置和汇报四大战略方向，实现业务模式的转型和可持续发展。未来，成功将属于那些能够灵活应对变化、积极拥抱创新、强化客户关系和提升运营效率的机构。