20260701-国海证券-科技全面爆发_半导体领涨上半年收官_2页_130kb

科技全面爆发，半导体领涨上半年收官

核心内容概览

2024年上半年，A股科技板块表现强势，半导体行业成为领涨主力。主要指数在6月30日收盘时，上证指数上涨0.50%，深证成指上涨2.48%，创业板指上涨2.99%，科创50指数上涨3.85%，整体市场情绪高涨。市场成交额达3.27万亿元，较前一日减少2440亿元，但科技股整体表现亮眼，上涨个股达3054家，涨停个股170家，显示出资金对科技行业的持续关注。

主要观点与板块表现

1. 交换机板块

• 涨幅：7.46%，成为当日涨幅最高的板块之一。
• 市场表现：17只成分股上涨，1只下跌。锐捷网络、共进股份、星网锐捷、紫光股份等多只个股涨停。
• 主力资金：净流入28.83亿元。
• 驱动因素：国产算力建设浪潮升温，季末资金回流科技板块，推动交换机概念走强。同时，800G以上光模块出口同比增长超100倍，进一步提振板块。

2. WIFI板块

• 涨幅：7.33%，位居全市场第二。
• 市场表现：26只成分股全部上涨，无下跌个股。富满微、共进股份、星网锐捷、紫光股份等涨停。
• 主力资金：净流入22.29亿元。
• 驱动因素：芯片产业链整体走强带动WIFI板块上涨。AI推动存储芯片结构性变革，供需失衡预期持续，美光等企业业绩超预期，提振市场信心。

3. MLED（MicroLED）板块

• 涨幅：7.10%，整体表现活跃。
• 市场表现：53只成分股中53涨3跌，主力资金净流入19.49亿元。联建光电、深科达、联得装备、富满微、奥拓电子、联创光电等涨停。
• 驱动因素：MicroLED产业链受京东方玻璃基封装与OLED量产双重驱动，带动光学光电子板块全面走强。苹果上调Mac及iPad产品价格，因内存短缺导致零部件价格上涨，进一步推动上游显示及光电子产业链上涨。

关键信息

• 市场整体表现：科技板块在上半年表现突出，主要指数均实现上涨，创业板指与科创50指数涨幅显著。
• 资金流向：主力资金持续流入科技行业，尤其是交换机、WIFI、MLED等细分领域。
• 行业趋势：
  • 国产算力建设加速，交换机及光模块出口大幅增长。
  • AI推动存储芯片结构性变革，供需失衡可能持续至明年底。
  • MicroLED技术受京东方与OLED量产双重利好，产业链全面受益。
• 风险提示：文中观点仅供参考，不构成投资建议。市场有风险，投资需谨慎。

总结

2024年上半年，科技板块全面爆发，半导体、光通信、交换机、WIFI、MLED等细分领域成为市场热点。随着国产算力建设的推进和AI技术的带动，芯片产业链整体走强，推动相关板块持续上涨。同时，京东方等企业在MicroLED与OLED领域的突破，也进一步激活了光学光电子产业链。尽管市场表现强劲，但投资者仍需注意潜在风险，理性决策。