20160718-辉立证券-Singapore_Morning_Note_12页_1mb

文档内容总结

核心内容

该文档是一份由辉立证券集团（Phillip Securities Group）发布的市场研究报告，涵盖新加坡及亚太地区股票市场、宏观经济数据、公司股息信息、企业盈利日历以及投资建议等内容。文档旨在为投资者提供市场动态、个股分析和投资策略参考。

主要观点

1. 市场概况

• 新加坡股市整体表现温和上涨，多个板块如金融、房地产、工业等均录得正涨幅，但部分行业如消费品、公用事业等出现下跌。
• FTSE ST Indices：
  • FTSE ST Straits Time：上涨18.4点，涨幅0.6%。
  • FTSE ST Financial：上涨5.0点，涨幅0.7%。
  • FTSE ST Real Estate：上涨4.0点，涨幅0.6%。
  • FTSE ST Industrials：上涨4.7点，涨幅0.7%。
  • FTSE ST Consumer Service：上涨7.9点，涨幅1.0%。
  • FTSE ST Technology：上涨5.0点，涨幅2.0%。
  • FTSE ST Basic Material：上涨0.9点，涨幅0.9%。
  • FTSE ST Mid-Cap：上涨1.7点，涨幅0.2%。
  • FTSE ST Catalyst：下跌5.9点，跌幅1.3%。
• 市场表现：
  • 涨跌股数量分别为201只、293只、183只。
  • 总成交量为2,416.6百万股，总市值为1,395.3百万美元。

2. 个股分析

• iFAST Corporation Ltd：
  • 专注于亚太地区（除日本）的金融财富增长。
  • 建议买入，目标价为SGD1.275，预计涨幅为30.22%。
• 新加坡REITs：
  • 虽然低利率环境对REITs有利，但个别子行业面临供应与需求失衡。
  • 保持“Equal Weight”评级。
• Frasers Centrepoint Trust：
  • 零售趋势整体疲软，但表现相对稳健。
  • 建议保持中性，因近期价格上涨。
• First REIT：
  • 通过收购Kupang Property推动收入增长，但因Yogyakarta收购延迟和CPI数据疲软，下调了预测。
  • 建议“Accumulate”。
• SMRT：
  • 与LTA达成新铁路融资框架协议，部分资产将转移至NRFF，以降低债务。
  • 建议减少持仓，目标价为S$1.35。

3. 技术分析

• Rotary Engineering Ltd：技术面看涨，价格可能测试0.445和0.490阻力位。
• Singpost Ltd：技术面看跌，价格可能测试1.410和1.385支撑位。
• DairyFarm USD：技术面看涨，价格可能测试7.20和7.36阻力位。

4. 亚太市场表现

• Nikkei 225：上涨112点，涨幅0.7%。
• KOSPI：下跌1.6点，跌幅0.1%。
• CSI 300：下跌0.5点，跌幅0.0%。
• HSCEI：上涨39.6点，涨幅0.4%。
• Taiex：上涨83.5点，涨幅0.9%。
• Hang Seng：上涨98.2点，涨幅0.5%。
• Sensex：下跌105.6点，跌幅0.4%。
• Nifty：下跌23.6点，跌幅0.3%。
• SET：上涨3.3点，涨幅0.2%。
• KLCI：上涨13.6点，涨幅0.8%。
• STI：上涨18.4点，涨幅0.6%。
• JCI：上涨26.6点，涨幅0.5%。
• Phil Comp：上涨73.9点，涨幅0.9%。

5. 外汇市场

• 日元（JPY）：汇率为104.88，小幅上涨。
• 韩元（KRW）：汇率为1,133.66，小幅上涨。
• 人民币（CNY）：汇率为6.6935，小幅下跌。
• 新台币（TWD）：汇率为31.85，小幅下跌。
• 港元（HKD）：汇率为7.75，持平。
• 印度卢比（INR）：汇率为67.07，小幅下跌。
• 马来西亚林吉特（MYR）：汇率为3.95，小幅下跌。
• 新加坡元（SGD）：汇率为1.35，持平。
• 菲律宾比索（PHP）：汇率为46.74，小幅下跌。
• 印尼盾（IDR）：汇率为13,096，小幅上涨。
• 澳元（AUD）：汇率为0.76，小幅上涨。
• 欧元（EUR）：汇率为1.10，小幅上涨。
• 英镑（GBP）：汇率为1.32，小幅上涨。

6. 新加坡经济数据

• 零售销售：5月同比上涨3.0%，但剔除机动车后下跌3.3%。
• GDP：第二季度同比增长1.8%，与第一季度持平。
• 制造业PMI：6月制造业PMI为51.4，显示扩张趋势。
• 失业率：第二季度失业率为1.9%。

7. 美国经济数据

• 零售销售：6月同比增长0.6%，环比增长0.5%。
• 消费者价格指数（CPI）：6月环比上涨0.2%，核心CPI也上涨0.2%。
• 失业率：6月为4.7%，环比略有下降。
• 非农就业数据：6月新增就业人数为38,000，低于预期。
• 制造业PMI：6月为51.3，显示扩张趋势。

关键信息

1. 投资建议

• iFAST Corporation Ltd：买入（首次），目标价为SGD1.275，预计涨幅30.22%。
• 新加坡REITs：Equal Weight。
• Frasers Centrepoint Trust：中性。
• First REIT：Accumulate。
• SMRT：减少持仓，目标价为S$1.35。

2. 股息信息

• SPH Reit：7月15日除息，每股0.014 SGD，收益率5.76%。
• Soilbuild Business Sp.：7月21日除息，每股0.016 SGD，收益率8.83%。
• SingPost：7月21日最终股息，每股0.025 SGD，收益率4.62%。
• First REIT：7月25日除息，每股0.021 SGD，收益率6.42%。
• FCL：7月25日除息，每股0.030 SGD，收益率5.74%。
• SATS：7月26日最终股息，每股0.100 SGD，收益率3.41%。
• Japan Foods：7月28日最终股息，每股0.013 SGD，收益率5.48%。
• Cortina：7月28日定期现金股息，每股0.020 SGD，收益率2.34%。
• M1 Ltd：7月28日中期股息，每股0.070 SGD，收益率5.50%。

3. 公司盈利公告

• Del Monte Pac Ltd：2016年第四季度净利润为USD19.2m，同比增长236%。
• Vibrant Group Ltd：2016年第四季度净利润为SGD-9.7m，同比下降204%。
• Second Chance Pr：2016年第三季度净利润为SGD3.1m，同比下降28%。
• Sph Reit：2016年第三季度净利润为SGD29.6m，同比增长1%。
• Soilbuild Busin：2016年第二季度净利润为SGD12.4m，同比增长7%。
• First Reit：2016年第二季度净利润为SGD14.1m，同比增长0%。
• Singap Press Hlg：2016年第三季度净利润为SGD52.7m，同比下降46%。
• M1 Ltd：2016年第二季度净利润为SGD41.1m，同比下降7%。
• Frasers Centrepo：2016年第三季度净利润为SGD23.5m，同比下降8%。
• Ezra Holdings Ltd：2016年第三季度净利润为USD-242.9m，数据未提供。

附录信息

• 研究报告团队：
  • Louis Wong：首席分析师，联系方式：(852) 22776846, louiswong@phillip.com.hk
  • Zhang Jing：交通运输和汽车行业分析师，联系方式：(86) 21 51699400-103, zhangjing@phillip.com.cn
  • Chen Xingyu：中国大陆金融行业分析师，联系方式：(86) 21 51699400-105, chenxingyu@phillip.com.cn
  • Fan Guohe：TMT行业分析师，联系方式：(86) 21 51699400-110, fanguohe@phillip.com.cn
  • Chen Geng：中国大陆房地产行业分析师，联系方式：(86) 21 51699400-107, chengeng@phillip.com.cn
• 销售团队：
  • Aric Au：企业及机构销售经理，联系方式：(852) 22776783, corporatesales@phillip.com.hk
  • Matthew Wong：国际销售经理，联系方式：(852) 22776678, foreignstock@phillip.com.hk
  • Yoshikazu Shikita：日本团队国际销售经理，联系方式：(852) 22776624, yshikita@phillip.com.hk

投资建议系统

一般免责声明

• 本报告由辉立证券（香港）有限公司（PSHK）发布，PSHK在新加坡证券交易所（SGX）和菲律宾证券交易所（PSE）均获得许可。
• 报告中的信息基于第三方来源，PSHK及其关联公司认为其准确。
• 本报告仅用于一般信息目的，不构成任何投资建议。
• 投资涉及风险，建议投资者咨询专业意见。