20160715-东北证券-东北计算机Fintech博文之九：Betterment：智能投顾让理财变得更简单_9页_1mb

Betterment智能投顾平台总结

核心内容

Betterment是一家成立于2008年的美国互联网金融公司，总部位于纽约。公司专注于智能投顾领域，通过算法提供自动化投资建议和组合管理服务，成为全球机器人理财领域的领头羊。截至2016年6月，Betterment已拥有49亿美元资产管理规模及16万客户。

主要观点

• 自动化与算法驱动：Betterment采用基于Markowitz资产组合理论的算法模型，为用户提供个性化的投资组合建议，实现低成本、高效率的资产管理。
• 用户友好设计：平台操作简单直观，用户只需回答几个问题，系统便能自动匹配投资组合。支持实时资金转移和自动再平衡功能。
• 多样化投资产品：Betterment提供股票和债券两大投资选项，用户可通过调整比例控制风险。此外，还提供资产聚合工具，方便客户集中管理资产。
• 低门槛与低成本：Betterment对小额投资者较为友好，最低开户金额为0美元，且管理费随着投资金额增加而递减，最高可达0.15%。
• 面向不同用户群体：Betterment更注重大宗账户和个人退休账户的管理，适合有明确投资目标和多元化需求的用户；而Wealthfront则专注于小额投资者，尤其是年轻高科技人才。

关键信息

公司背景

• 成立时间：2008年
• 总部：美国纽约
• 创始人：Jon Stein（前华尔街投资顾问）
• 员工规模：约150人，多数来自金融机构

产品与服务

• 投资组合：分为股票组合和“超安全”债券组合，用户可调整比例以控制风险。
• 资产聚合工具：支持将客户在Betterment内外的资产集中管理。
• 退休理财服务：Betterment RetireGuide帮助用户制定个性化退休储蓄和投资方案。
• 企业服务：推出Betterment for Business，为美国退休储蓄计划401(k)提供理财方案。

融资与发展

• 融资历程：

  • 2010年11月：天使轮，由Andy Dunn投资
  • 2010年12月：A轮，融资300万美元
  • 2012年10月：B轮，融资1000万美元
  • 2014年4月：C轮，融资3200万美元
  • 2015年2月：D轮，融资6000万美元
  • 2016年3月：E轮，融资1亿美元，由Kinnevik领投

• 发展里程碑：

  • 2010年5月：在TechCrunch Disrupt大会参展并获得Disruptor大奖
  • 2014年：推出Betterment Institutional平台，服务机构客户
  • 2015年：推出Betterment RetireGuide
  • 2016年：推出Betterment for Business，资产管理规模突破40亿美元

与Wealthfront对比

技术与运营优势

• 算法模型：应用Markowitz理论及其衍生模型，实现个性化资产配置。
• 低成本运营：利用云计算技术，实现批量化、快速的数据处理。
• 用户体验：操作简便，界面友好，适合不同投资水平的用户。
• 服务扩展：不仅服务于个人投资者，还拓展至机构客户和中小企业，提供SEP IRAs等服务。

总结

Betterment凭借其自动化投资管理、低门槛、低成本和多样化产品，成功在智能投顾领域占据领先地位。公司通过算法模型提供个性化的投资建议，结合用户需求进行资产配置，使得投资变得更加简单和高效。其与Wealthfront的对比显示，Betterment更注重投资目标和账户管理，而Wealthfront则在税收优化方面更具优势。Betterment的持续融资和业务扩展表明其在市场中具有强大的竞争力和发展潜力。