20180628-川财证券-TMT行业日报_夏普300亿日元投资8K和AIOT_2页_811kb

夏普300亿日元投资8K和AIOT总结

核心内容

本文档主要聚焦于TMT（科技、媒体与电信）行业动态，尤其是夏普公司对8K和AIOT领域的重大投资计划，以及当前半导体行业的市场表现与政策背景。同时，文档还包含了对行业走势的分析、相关公司的新闻动态、投资评级信息和法律声明等内容。

主要观点

• 夏普投资计划：夏普计划通过公募增资和第三者配额增资筹集最高2162亿日元，其中300亿日元将用于8K和AIOT等战略领域。增资后，鸿海集团对夏普的持股比例仍会超过半数。
• 中美贸易摩擦影响：当前中美贸易摩擦升级，对海外业务尤其是对美出口占比较大的半导体行业造成一定压力。但国内半导体产业，特别是集成电路，仍保持高速增长。
• AI与半导体应用前景广阔：人工智能技术在商务场景中的需求日益增长，人才缺口较大。半导体作为AI、物联网、5G等技术的核心支撑，其国产化意义重大。
• 国产替代趋势：建议关注国产替代过程中受益的材料端和设备端企业，如晶盛机电、上海新阳、江丰电子等。
• 市场表现：2018年6月28日，川财信息科技指数下跌0.74%。电子板块中，胜宏科技、安洁科技、东山精密涨幅居前；欧普照明、上海贝岭、长电科技跌幅较大。

关键信息

行业动态

1. 夏普投资8K与AIOT：夏普计划投入300亿日元用于8K和AIOT技术，显示其在高端显示和智能技术领域的战略布局。
2. AI人才缺口：日本调查显示，人工智能人才缺口达70万人，反映出AI技术发展面临的挑战。
3. Rokid新品发布：Rokid在杭州发布了Me智能便携音箱、Kamino18AI语音芯片和RokidGlassAR眼镜，展示了其在AI和智能硬件领域的进展。

公司要闻

• 东山精密股权质押：东山精密控股股东袁永刚先生持有公司18.41%的股份，其中65.14%已质押，显示出公司股权结构的变动。

投资建议与评级

• 行业投资评级：以6个月内行业相对市场基准指数的收益为标准，分为买入、增持、中性、减持四个等级。
• 公司投资评级：以6个月内证券的绝对收益为标准，同样分为买入、增持、中性、减持四个等级。
• 建议关注：材料端和设备端企业在国产替代过程中可能率先受益。

风险提示

• 行业景气度可能不及预期。
• 技术创新对传统产业格局可能产生重大影响。

重要声明

• 本报告由川财证券有限责任公司制作，仅供其客户使用。
• 报告内容基于公开信息，不保证其真实性、准确性或完整性。
• 报告观点可能随市场变化而调整，不构成投资建议。
• 报告版权归属川财证券，未经授权不得使用或传播。

分析师信息

• 欧阳宇剑：川财证券股票研究部分析师，证书编号S1100517020002，联系方式021-68595127，邮箱ouyangyujian@cczq.com。
• 王睿：联系人，证书编号S1100117090008，联系方式0755-25332321，邮箱wangrui@cczq.com。

机构信息

• 川财研究所：设有北京、上海、深圳、成都四个分支机构，分别位于中海国际中心、恒生大厦、免税商务大厦和中海国际中心B座。

法律声明

• 本报告内容仅为研究观点，不构成投资决策依据。
• 投资者需自行承担投资风险，不保证投资本金或收益不受损失。
• 未经授权，不得以任何形式转载或引用本报告内容。