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潍坊金正食品股份有限公司公开转让说明书总结

公司概况

潍坊金正食品股份有限公司成立于2002年4月22日，2014年5月16日整体变更为股份有限公司。公司注册资本为500万元，法定代表人为单俊凤，主营业务涵盖樱桃谷肉鸭的种鸭养殖、鸭苗孵化、饲料加工、屠宰加工及冷藏销售，属于农副食品加工业。

公司经营范围包括生产樱桃谷肉鸭、粮食收购、配合饲料生产与销售、鸭养殖与分割肉鸭、林木树苗种植等。公司通过“公司+基地+农户”的商业模式，实现了从种鸭养殖到终端销售的完整产业链。

股东情况

公司控股股东为单俊凤，持股439.50万股，占总股本的87.90%。公司股份挂牌前，单俊凤所持股份不能转让，其余股东也未有可转让股份。公司股权结构清晰，股东之间无关联关系。

股份挂牌情况

公司拟通过协议转让方式进入全国中小企业股份转让系统，股票总量为5,000,000股，每股面值1元。挂牌前，发起人股份在挂牌后一年内不得转让。

主要风险提示

1. 市场价格波动风险
   公司主要原材料（玉米、豆粕）及主要产品（冻鸭）价格波动对公司成本和利润产生较大影响。

2. 父母代种鸭采购渠道单一风险
   公司父母代种鸭全部采购自潍坊乐港食品股份有限公司，依赖单一供应商，存在采购风险。

3. 公司治理风险
   公司在有限公司阶段治理结构不完善，股份公司设立后虽逐步规范，但随着公司规模扩大，治理要求不断提高，存在内部管理不适应发展需求的风险。

4. 实际控制人风险
   单俊凤作为实际控制人，可能通过行使股东权利对公司决策产生影响，存在损害中小股东利益的风险。

5. 税收优惠政策变化风险
   公司曾享受企业所得税减免政策，若未来不能持续满足条件，税率上升将影响净利润。

6. 对外担保风险
   公司曾为寿光市聚鑫装饰有限公司和海滨渔业有限公司提供担保，存在代偿风险。

7. 盈利能力波动风险
   公司2014年1-6月毛利率显著下降，导致盈利能力下降，未来仍存在波动风险。

公司业务情况

公司业务涵盖种鸭养殖、鸭苗孵化、饲料加工、鸭肉屠宰、冷藏销售及林木种植。公司业务流程包括采购、生产、销售，其中采购主要为毛鸭和饲料，生产包括饲料加工、种鸭养殖、屠宰分割等环节，销售采用区域经销和直供终端模式。

公司拥有独立完整的采购体系，对原材料进行严格筛选，确保产品质量和安全。公司与农户签订合同，保障毛鸭回收和饲养过程中的质量与安全。

公司治理情况

公司股份公司设立后，逐步完善法人治理结构，建立了内部控制体系。公司设有股东大会、董事会和监事会，三会机制基本健全。公司对外担保、关联交易等事项均按程序决策。

公司与乐港公司长期合作，保障种鸭质量和供应。公司虽建立了《关联交易管理制度》等文件，但仍需警惕实际控制人可能带来的影响。

公司财务情况

公司最近两年一期的主要财务指标如下：

• 资产总计：2014年6月30日为33,389.71万元，2013年12月31日为35,979.49万元。
• 股东权益合计：2014年6月30日为21,581.36万元，2013年12月31日为21,780.09万元。
• 资产负债率：2014年6月30日为35.37%，2013年12月31日为39.47%。
• 营业收入：2014年1-6月为19,147.28万元，2013年为30,877.96万元，2012年为35,864.10万元。
• 净利润：2014年1-6月为-198.73万元，2013年为1,689.28万元，2012年为3,431.34万元。
• 毛利率：2014年1-6月为5.42%，2013年为10.35%，2012年为11.74%。
• 每股净资产：2014年6月30日为43.16元，2013年为43.56元，2012年为40.18元。

公司关键资源要素

1. 技术含量
   公司拥有自动化生产线，提高生产效率和产品质量。公司注册商标“正汇”在业内有一定知名度，保障产品质量和品牌价值。

2. 无形资产
   公司拥有1项商标使用权和9项工业用途土地使用权，为公司发展提供资源保障。

3. 资质与认证
   公司持有《种畜禽生产许可证》、《动物防疫条件合格证》、《饲料生产企业审查合格证》等，确保合法合规经营。

4. 固定资产
   公司固定资产良好，包括房屋、机器设备、交通工具等，共计17处已取得房产证的房产。

有关机构情况

公司挂牌涉及以下机构：

• 主办券商：大通证券股份有限公司
• 律师事务所：北京君嘉律师事务所
• 会计师事务所：北京永拓会计师事务所
• 资产评估机构：中建银（北京）资产评估有限公司
• 证券登记结算机构：中国证券登记结算有限责任公司北京分公司

总结

潍坊金正食品股份有限公司是一家从事农副食品加工的企业，拥有完整的产业链，包括种鸭养殖、鸭苗孵化、饲料加工、鸭肉屠宰及销售。公司业务模式成熟，注重与农户的合作，确保产品质量。然而，公司面临原材料价格波动、采购渠道单一、公司治理和实际控制人风险等挑战。公司财务状况总体良好，但2014年盈利出现下滑，需关注盈利能力波动。公司具备多种资质和认证，拥有良好的固定资产和无形资产，为未来发展奠定基础。