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香港市場總結

核心內容

• 恒生指數：週五收報26064.11點，跌218點或0.8%，失守100天線。整週下跌599點或2.2%。港股成交額1488.68億元，市場情緒反覆。
• 中國企業指數：收報12608.98點，跌175點或1.4%。
• 港股ADR表現：部分公司ADR較港股溢價或折讓，如匯豐控股溢價0.72%，中國人壽溢價2.41%，中國平安溢價2.56%。
• 企業動態：多家公司公布收購意向或盈喜、盈警，如復星國際預期上半年利潤增長超50%，而中國多金屬礦業預期收入及利潤下跌。
• 新上市股票：新明中國以1.43元定價，集資淨額約6.23億元；無錫綜合證券公司國聯證券以8元定價，集資淨額約30.56億元。
• 外匯市場：美元/港元為7.7527，美元/人民幣為6.2055，美元/日圓為122.51，歐羅/美元為1.1022，英鎊/美元為1.5559。
• 利率：香港最優惠利率為5.00%，拆息(隔夜)為0.06%，拆息(3個月)為0.39%；美國10年債券為2.28%，聯邦基金為0.25%。
• 商品市場：布蘭特期油下跌1.75美元或2.82%，報60.32美元；黃金價格下跌0.5%；銅、鋁、鋼價均有不同幅度下跌。

主要觀點

• 內地股市影響：內地股市從高位回落近三成，促使中證監與國務院出手救市，包括暫停新股發行、限制券商減持自營股票、投資藍籌股ETF等措施。
• 希臘債務危機：希臘公投結果顯示61.31%選民反對國際債權人救助方案，增加脫歐風險，可能影響港股走勢。
• 市場預期：港股近期守住26000點關口，但受希臘及美國經濟數據影響，預期走勢反覆。
• A/H股溢價：不同行業A/H股溢價情況不同，如航空、建材、電力企業等行業表現較為明顯。

關鍵信息

• 恒生指數：週五收報26064.11點，跌218點。
• 國企指數：週五收報12608.98點，跌175點。
• 金融分類：週五收報37366.95點，跌350.77點。
• 地產分類：週五收報34875.19點，跌448.44點。
• 公用分類：週五收報53308.98點，跌43.83點。
• 工商分類：週五收報14711.04點，跌98.56點。
• A/H溢價對照：部分行業如航空、建材、電力企業等A/H股溢價較高，顯示港股相對A股更具吸引力。
• ETF表現：富時中國A50指數ETF、恆生指數ETF等表現不佳，跌幅在4.47%至7.11%之間。
• 經濟數據：中國及美國將公布多項經濟數據，包括CPI、PPI、消費信貸、失業救濟金等，可能影響市場走勢。

美國市場總結

核心內容

• 美國假期休市：週五因假期休市，未來一週將迎來藍籌股業績期。
• 歐洲股市：受希臘公投結果影響，市場憂慮希臘退出歐元區，三大市場均下跌。
• 英國富時100指數：週五收報6,585.78點，跌0.67%。
• 德國DAX指數：週五收報11,058.39點，跌0.37%。
• 法國CAC40指數：週五收報4,808.22點，跌0.57%。
• 商品市場：布蘭特期油下跌，黃金價格下跌，銅、鋁、鋼價均有不同幅度下跌。
• 波羅的海指數：乾散貨指數微升1.4%，運費指數下跌2.1%。

主要觀點

• 希臘公投影響：希臘否決國際債權人救助方案，增加脫歐風險，影響歐洲股市走勢。
• 美國經濟數據：美國將公布多項重要經濟數據，如Markit綜合採購經理人指數、ISM非製造業指數等，可能影響市場情緒。
• 商品價格走勢：原油及黃金價格下跌，銅、鋁、鋼價均有下跌壓力。

未來一週重點關注

• 業績公布：本週無公司公布業績。
• 除淨與派息：7月6日，多家公司公布除淨及派息資訊，包括中國電子、中國通信服務、中國稀土、聯想集團、卓爾發展等。

總結

本週港股受內地股市回落及希臘債務危機影響，走勢反覆，恒指失守100天線。美國市場因假期休市，但預期將迎來藍籌股業績期。商品市場方面，原油及黃金價格下跌，其他金屬價格亦有不同幅度下跌。未來一週將關注中美經濟數據及港股ADR表現。