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台灣股市與國際市場總結

核心內容

台灣股市在10月7日表現為加權指數下跌18點，櫃買指數下跌0.62%，市場呈現價跌量縮的態勢。股市整體處於五日均線附近的震盪格局，資金集中在業績成長的少數產業。國際股市方面，美股四大指數小幅漲跌，俄羅斯可能加入OPEC限制原油生產計劃，美國非農就業數據略低於預期，但整體經濟數據顯示經濟仍在改善中。

台股重點表現

台股指數

• 加權指數：收盤9,265.8點，下跌18.5點。
• 櫃買指數：收盤130.9點，下跌0.8點，跌幅0.62%。
• 成交量：上市股632.4億，上櫃股196.8億，均呈現量縮。

強勢股

1. 塑化原料：中石化、台聚、聯成、華夏、台達化上漲。
2. 光學鏡頭：今國光、佳凌、先進光、聯一光上漲。
3. 生技醫療：葡萄牙、順藥、佐登-KY、佰研上漲。
4. 其他個股：健鼎、頗邦、祥碩、昱晶、櫻花等上漲。

弱勢股

1. 面板：友達、群創、元太、瑞儀、凌巨等下跌。
2. LED：晶電、億光、同欣電、兆遠等下跌。
3. 連接器：凡甲、佳必琪、宣德、光聖、泰碩等下跌。
4. 其他個別修正：精測、GIS-KY、華新科、大同、廣宇、鑽全、堤維西、台燿等。

法人買賣超

• 外資：上市股買超-16.8億，上櫃股買超-1.5億。
• 投信：上市股買超2.1億，上櫃股買超-1.2億。
• 自營商：上市股買超-2.4億，上櫃股買超-2.0億。

今日盤勢預測

• 台股加權指數預估在9250-9300點區間震盪。
• 柜買指數受權值股拉回影響，表現相對弱勢，但量縮可能帶來反彈。
• 九月營收將陸續公告，市場預期資金會集中在業績成長的產業。

台股重點公司表現

• 友達：9月營收302.2億元，季增4.4%，年減3.8%。
• 群創：9月營收266.01億元，季增11.5%，年減16.1%。
• 彩晶：9月營收28.7億元，月增26.2%，年增127%。
• 正崴：9月營收105億元，月增23%，年減16%。
• 智擎：預期取得歐盟藥證，將認列2,500萬美元里程金，EPS有望接近8元。
• 宜特：切入大陸5G物聯網商機，與東研信超簽署協議，有助於提供完整測試服務。
• 上銀：9月營收13.88億元，月增3.3%，年增12%。
• 中菲行：9月營收13.5億元，年增7%，預期第4季營收與獲利持續拉升。
• 仁寶與英業達：營運表現優於預期，受益於客戶新機拉貨旺季。

台股投資建議

• 友達與群創：受益於面板價格上漲，毛利率有望回升，預期Q4營收表現亮眼。
• 宜特：切入大陸5G物聯網市場，長期前景看好，但需觀察擴張對財務的影響。
• 正崴：受益於iPhone7上市，通路營收有望快速成長，但需觀察實際獲利。
• 上銀：受益於智慧自動化與機器人需求，預期EPS可挑戰6元。
• 中菲行：受益於海空運需求，預期營收與獲利持續改善。

國際市場重點

亞股

• 上海：收盤3048點，漲1.5%。
• 深圳：收盤2033點，漲1.9%。
• 香港：收盤23852點，持平。
• 日經：收盤16860點，跌0.2%。
• 南韓：收盤2057點，漲0.2%。

美股

• 道瓊：收盤18240點，跌0.2%。
• S&P 500：收盤2154點，跌0.3%。
• NASDAQ：收盤5292點，跌0.3%。
• 費半：收盤837點，跌0.2%。
• 巴西：收盤61668點，漲0.9%。

欧股

• 英國：收盤7098點，漲0.8%。
• 法國：收盤4497點，漲1.1%。
• 德國：收盤10624點，漲1.3%。
• 俄國：收盤1018點，漲1.6%。
• 印度：收盤28061點，跌0.2%。

原物料與匯率

原物料

• 原油：紐約原油價格為51.4美元，漲3.1%；布蘭特原油價格為52.9美元，漲2.1%。
• 黃金：現貨價格為1,259.7美元，漲0.2%。
• 銅：價格為4,848.5美元，漲1.5%。
• 鉛：價格為2,100美元，漲1.1%。
• 鎳：價格為10,520美元，漲3.1%。
• BDI：指數為922點，漲0.1%。
• 小麥：價格為403.6美元，漲2.3%。
• 玉米：價格為343.2美元，漲1.1%。

汇率

• 新台幣：收盤31.48，漲0.0770。
• 人民幣：收盤6.67，持平。
• 日圓：收盤103.84，漲0.1400。
• 歐元：收盤1.11，跌0.0084。

重點新聞與投資建議

聯發科

• 9月營收：277億元，月增7%，年增38%。
• 第三季營收：784億元，略高於財測低標。
• 預估第四季營收：將維持穩定，但因市場傳統淡季，預估成長有限。

鑫創

• 9月營收：0.7億元，月增77%，年增120%。
• 第三季營收：1.7億元，年增62%。
• 預估第四季營收：因MEMS MIC產能開出，預估成長幅度較大。

禾瑞亞

• 9月營收：1.1億元，月增6.7%，年增75%。
• 第三季營收：3.3億元，年增58%。
• 毛利率：下滑至45%，需觀察是否能回升。

台塑3寶

• 受益於油價上漲，Q4營運預期改善。
• 台塑化、台塑、台化：成為法人推薦追蹤焦點。
• 亞聚：受惠於特殊用途淋膜級LDPE需求增加，營運改善。

聯準會

• 非農就業數據：9月增加15.6萬人，失業率升至5.0%。
• 費雪與Mester：認為就業數據接近理想水平，預期12月可能升息1碼。

中國外匯存底

• 減少188億美元，為連續3個月減少，可能影響人民幣走势及資金外流。

台灣出口

• 9月出口年減1.8%，但Q3出口年增0.1%，累計1-9月年減6.1%。
• 出口回升：預期Q4貿易擴增力道增強。

重點公司營收與獲利

• 聯發科：去年營收2132億元，EPS16.6元，今年預估營收2837億元，EPS19.7元。
• 鑫創：去年營收4.8億元，EPS-2.2元，今年預估營收6.4億元，EPS-1元。
• 禾瑞亞：去年營收10億元，EPS4.1元，今年預估營收12億元，EPS4.2元。
• 智擎：預期取得歐盟藥證，EPS有望接近8元。
• 宜特：切入大陸5G物聯網市場，長期前景看好。
• 上銀：預估全年EPS可挑戰6元。
• 中菲行：預估全年EPS可提升。

未來注意事項

• 國際市場：關注美國重要經濟數據，包括政府收支、進出口物價指數、DOE原油週庫存量、企業存貨、密西根大學消費者信心指數、零售額、生產者物價指數(PPI)等。
• 台灣經濟：關注Q4出口表現及9月營收數據。
• 產業動態：面板、LED、連接器等產業可能有修正，需觀察基本面。
• 地產與基建：影響PVC需求，可能推動塑化產業表現。
• 匯率波動：新台幣匯率波動對工具機整機廠接單造成影響。

結語

台灣股市整體處於震盪格局，資金集中於業績成長的產業，如面板、醫療、5G物聯網等。國際市場方面，美國非農就業數據略低於預期，但整體經濟仍處於改善趨勢。OPEC減產預期使油價上漲，有利於塑化產業。投資者應關注各產業的營收與獲利表現，並留意國際市場動態對台灣股市的影響。