每日投資摘要總結
核心內容
本摘要涵蓋了近期香港及內地股市的表現、重點公司業績預期、行業動態、IPO表現、主要指數估值預測、利率與匯率情況、貴金屬與商品價格，以及A/H股差價分析。總體來說，市場在等待美聯儲政策結果的同時，表現出一定的波動，部分行業如物管、科技、消費等有所增長，而內房及部分建材股則表現較弱。
市場亮點
- 力勁科技 (558.HK) 預期截至今年9月30日止六個月純利不少於3億元，較去年同期增加，對股價有利。
- 中國能源建設 (3996.HK) 首三季新簽合同達5,924億元人民幣，達標率為91.6%，並計劃分拆易普力重組上市，對股價有利。
上日指數表現
| 指數名稱 |
上日收市 |
日變化(%) |
年初至今(%) |
| 恒生指數 |
25,100 |
-0.2 |
-7.8 |
| 國企指數 |
8,864 |
-0.4 |
-17.5 |
| 上證綜合 |
3,506 |
1.1 |
0.9 |
| 深證綜合 |
2,392 |
0.8 |
2.7 |
| 道瓊斯 |
36,053 |
0.4 |
17.8 |
| 標普500 |
4,631 |
0.4 |
23.3 |
| 納斯達克 |
15,650 |
0.3 |
21.4 |
| 英國富時100 |
7,275 |
-0.2 |
12.6 |
| 德國DAX |
15,954 |
0.9 |
16.3 |
| 法國CAC40 |
6,927 |
0.5 |
24.8 |
| 日經225 |
29,647 |
2.6 |
7.6 |
| 台灣加權 |
17,066 |
0.0 |
15.8 |
港股成交額
| 指數/板塊 |
成交額（十億港元） |
日比變化（%） |
| 恒生指數 |
59.1 |
20.1% |
| 紅籌指數 |
5.0 |
-7.0% |
| 國企指數 |
58.3 |
-10.9% |
| 主板 |
146.0 |
25.6% |
美股表現
- 美股全線向上，標普500收報4,630點，升16點；納指收報15,649點，升53點；道指收報36,052點，升138點。
- OPEC+會議前夕，投資者態度審慎，紐約期油微跌0.14美元，紐約期金微跌6.4美元。
中港市況
重點公司業績預期
- 碧桂園服務 (6098.HK)：上半年收入115.6億元人民幣，按年增長84.25%；歸母淨利潤21.13億元人民幣，增長60.7%；現金及現金等價物為217.68億元，表現優異。
- 業績時間表：列出近期多家公司的業績公告，包括B & D STRATEGIC、高鑫零售、百濟神州、聯想集團、宏利金融-S等，覆蓋不同財政年度。
焦點股份分析
| 股票名稱 |
股份代碼 |
建議買入價 |
目標價 |
止蝕價 |
股價變動（年初至今/1個月/3個月/12個月） |
市值（億元） |
平均成交量（萬） |
預測市盈率 |
| 碧桂園服務 |
6098 |
56.00 |
62.00 |
50.00 |
9.72／-6.42／-5.66／22.84 |
1,852.04 |
1,284.34 |
34.35 |
| 花旗集團* |
C |
67.00 |
73.00 |
64.00 |
69.16／67.00／73.00／64.00 |
- |
- |
- |
| 譚仔國際有限公司 |
2217 |
2.70 |
3.00 |
2.49 |
2.78／2.70／3.00／2.49 |
1,232.90 |
1,284.34 |
5.6 |
主要指數預測市盈率及估值
- 恒生指數：長期平均預測市盈率為11.4倍，與平均值偏差為10.2%。
- 國企指數：長期平均預測市盈率為8.3倍，與平均值偏差為24.0%。
- 上證綜合指數：長期平均預測市盈率為11.8倍，與平均值偏差為8.8%。
- 標普500指數：長期平均預測市盈率為17.0倍，與平均值偏差為31.4%。
行業表現
| 行業 |
上日變化（%） |
五天變化（%） |
一個月變化（%） |
| 汽車股 |
1.1 |
-3.5 |
9.0 |
| 香港消費 |
0.5 |
0.3 |
2.4 |
| 本地銀行股 |
-0.1 |
-0.3 |
5.5 |
| 體育用品股 |
-0.1 |
-7.5 |
-9.5 |
| 科技股 |
-0.1 |
-4.5 |
-1.1 |
| 香港電訊業 |
-0.3 |
-0.5 |
1.3 |
| 內地電信 |
-0.3 |
-1.4 |
3.0 |
| 電訊設備 |
-0.6 |
-9.9 |
-6.6 |
| 乳業股 |
-0.6 |
-1.8 |
0.5 |
| 基建股 |
-0.7 |
-1.9 |
3.6 |
| 石油相關 |
-0.7 |
-4.1 |
-0.4 |
| 公路股 |
-0.7 |
-1.7 |
-2.0 |
| 建材股 |
-0.8 |
-4.4 |
-4.7 |
| 房地產信託基金 |
-0.8 |
0.1 |
-1.5 |
| 濠賭股 |
-0.8 |
-3.7 |
4.9 |
最新IPO表現
| 股票名稱 |
股份代號 |
上市時間 |
昨日變化(%) |
五天變化(%) |
一個月變化(%) |
招股價(港元) |
現價(港元) |
對比招股價升跌(%) |
| 上海微創醫療機器人 |
2252 |
02/11/2021 |
0.5 |
N/A |
N/A |
43.20 |
45.80 |
6.0% |
| 譚仔國際有限公司 |
2217 |
07/10/2021 |
8.6 |
4.6 |
N/A |
3.33 |
2.94 |
-11.7% |
| 保誠 |
2378 |
N/A |
0.0 |
1.0 |
5.8 |
N/A |
158.80 |
N/A |
數據清單
- 表現最佳股份：TOM集團、國際娛樂、海昌控股等。
- 表現最差股份：新海能源、高鑫零售、信利國際等。
- 沽空比例：部分股份如中國光大控股、碧桂園、中信證券等，沽空金額佔成交額比例較高。
利率與匯率
| 項目 |
現價 |
五天變化(%) |
一個月變化(%) |
年初至今變化(%) |
一年變化(%) |
| 美國兩年期債券孳息率 |
0.4499% |
1.03 |
18.61 |
32.88 |
29.54 |
| 美國十年期債券孳息率 |
1.5488% |
-5.91 |
8.72 |
63.56 |
70.54 |
| 美國三十年期債券孳息率 |
1.9589% |
-8.18 |
-6.98 |
31.40 |
34.26 |
| 美元/港元 |
7.7814 |
0.0 |
0.1 |
-0.4 |
-0.4 |
| 美元/人民幣(在岸) |
6.4000 |
-0.3 |
0.7 |
2.0 |
4.6 |
| 美元/人民幣(離岸) |
6.4027 |
-0.1 |
0.7 |
1.6 |
4.4 |
貴金屬及商品
| 商品 |
現價 |
五天變化(%) |
一個月變化(%) |
年初至今變化(%) |
一年變化(%) |
| CRB 指數 |
239.2 |
-0.8 |
3.8 |
42.6 |
62.7 |
| 紐約期金 |
1787.8 |
-0.6 |
1.7 |
-5.7 |
-6.4 |
| 紐約期銀 |
23.600 |
-2.4 |
4.7 |
-10.6 |
-3.0 |
| 紐約期油 |
82.65 |
0.0 |
8.9 |
70.3 |
119.5 |
| 銅 |
9495.5 |
-3.0 |
4.0 |
22.3 |
40.4 |
| 鋁 |
2692.5 |
-4.8 |
-5.8 |
36.0 |
44.3 |
| 小麥 |
788.25 |
3.8 |
4.4 |
23.1 |
29.6 |
| 玉米 |
570.75 |
2.4 |
5.4 |
17.9 |
42.3 |
| 大豆 |
1252.25 |
1.0 |
0.5 |
-4.8 |
17.7 |
A、H股差價一覽
| 公司名稱 |
H股代號 |
H股收市價(港元) |
A股代號 |
A股收市價(人民幣) |
A股相對H股溢價(%) |
| *ST拉夏 |
6116 |
0.53 |
603157 |
2.33 |
434.8 |
| 浙江世寶 |
1057 |
1.48 |
002703 |
5.05 |
315.1 |
| 青島啤酒股份 |
168 |
65.75 |
600600 |
98.07 |
81.5 |
| 中煤能源 |
1898 |
4.61 |
601898 |
6.87 |
81.3 |
| 中國鐵建 |
1186 |
4.97 |
601186 |
7.27 |
78.0 |
| 中聯重科 |
1157 |
5.44 |
000157 |
7.01 |
56.8 |
| 鄭煤機 |
564 |
7.77 |
601717 |
10.07 |
57.7 |
| 中國南方航空股份 |
1055 |
4.56 |
600029 |
6.43 |
71.6 |
結論
整體市場表現波動，港股表現較弱，而美股表現強勁。重點公司如力勁科技、中國能源建設表現良好，物管行業受母公司銷售影響較小，現金流穩定。內房股與部分建材股表現疲軟，市場觀望美聯儲政策。IPO表現分化，部分公司如上海微創醫療機器人表現優異。利率與匯率呈現上升趨勢，貴金屬及商品價格有所波動。A/H股差價顯示部分公司A股相對H股溢價較高，投資者可關注其差價動態。
