20210822-安信证券-金融工程定期报告_基金市场和组合周报_上周权益基金净值大幅回撤_首只纯外资公募产品公告发行_21页_3mb

基金市场周度总结

核心内容概述

上周基金市场整体表现震荡，权益类基金普遍回撤，而纯债型基金则多数获得正收益。同时，国内首只纯外资公募基金正式发行，市场对新动力主题表现出浓厚兴趣。ETF市场呈现资金净流入，其中宽基类ETF表现突出，港股类产品虽下跌但持续获大额买入。此外，QDII产品中中概互联产品溢价升高，显示市场对相关资产的偏好。

主要观点与关键信息

1. 基金市场表现回顾

• 开放式基金整体市场表现：上周基金指数整体下行，权益类基金净值大幅回撤，而纯债型基金普遍获得正收益。
• 主动权益型基金：上周主动股基整体大幅下挫，灵活配置型基金表现相对较好，今年以来灵活配置型基金中位数收益率为3.94%，正收益占比达73.55%。
• QDII基金：QDII股票型和普通股票型基金分别下跌-3.64%和-3.65%，而QDII另类投资基金表现最好，区间中位数收益率达20.33%，正收益占比为81.08%。
• 量化公募基金：上周量化基金整体下跌，其中主动量化型基金跌幅最大，而量化对冲型基金表现相对稳健，正收益占比达89.19%。
• 债券型基金：上周纯债型基金多数获正收益，混合债券型一级基金表现最佳，区间中位数收益率为4.11%，正收益占比达94.38%。

2. 国内基金产品发行

• 首只纯外资公募基金：贝莱德基金正式发行首只公募产品“贝莱德中国新视野混合基金”，A类代码为013426，C类代码为013427，将于8月30日首发。
• 投资主题：该基金聚焦五个增长新动力，包括新能源、泛消费、数字化革命、养老和产业创新升级。
• 新成立基金募集情况：上周共45只新基金成立，募集总金额达464.97亿元，偏股型基金募集金额最高，其中汇添富价值领先、东方红智华三年持有A、中庚价值先锋募集金额居前；偏债型基金中中国寿安保稳盛6个月持有A、富国诚益回报12个月持有A募集金额较高；FOF基金汇添富添福睿选稳健养老目标一年持有募集金额为11.76亿元。
• 首发指数产品：上周共6只被动指数基金开始发售，包括医药、消费电子、新能源车电池、光伏产业等主题。
• QDII型ETF和LOF基金折溢价：中概互联产品溢价升高，显示市场对其的偏好。

3. 国内ETF详情

• ETF资金流向：上周国内股票型ETF大幅净流入+160亿元，其中宽基类ETF净流入+171亿元，上证50和科创创业ETF净流入靠前。
• 行业ETF表现：金融地产ETF领涨但遭大幅减持，医药和军工ETF获大幅增持；主要消费ETF跌幅较大但获增持。
• 主题ETF表现：新能源车ETF小幅增持，芯片类ETF份额变动不大。
• 大类资产ETF：港股类产品继续下跌，但获持续大额买入，其中恒生互联ETF规模增长+4亿元。

4. 基金组合跟踪

• 组合表现：逆向进取、风险再平衡、结构化风险平价组合净值震荡。
• 资产配置：大类资产配置策略上周权重和配置资产表现如下，各资产的收益率差异较大，其中部分债券型基金表现较好，部分股票型基金表现不佳。

附录：指数基金分类表

• ETF分类资金流情况：ETF总规模达8884.32亿元，其中宽基ETF、医药卫生ETF、港股ETF等类别表现突出。
• 大类资产配置：各类资产的配置权重和收益率分布显示市场偏好变化，如股票型基金、混合型基金等。

风险提示

• 所有数据均来自公开市场，市场环境出现巨大变化可能导致模型失效，投资者需注意市场风险。

以上为本报告的核心内容、主要观点和关键信息总结。