20220914-格林期货-国债期货早报_2页_106kb

报告摘要

本报告为格林大华对2022年9月14日国债期货市场的早间分析，涵盖市场走势、操作建议、利多利空因素及风险提示等内容。整体来看，国债期货市场在当日表现震荡略空，受国内外宏观经济及政策影响较大。

国债期货走势：
周二国债期货主力合约整体呈窄幅波动态势。
- 10年期国债期货主力合约（T2212）收盘持平。
- 5年期国债期货主力合约（TF2212）下跌0.01%。
- 2年期国债期货主力合约（TS2212）收盘持平。
市场流动性：
央行继续开展20亿元7天期逆回购操作，当日有40亿元逆回购到期，导致净回笼20亿元。
货币市场短期利率小幅波动，DR001加权平均为1.17%，DR007加权平均为1.45%，与前一交易日持平。
国债收益率：
银行间国债现券收盘收益率较上一交易日小幅上行。
- 2年期国债到期收益率上行0.29个BP至2.08%。
- 5年期国债到期收益率上行1.19个BP至2.43%。
- 10年期国债到期收益率上行0.77个BP至2.64%。
外部影响：
美国8月未季调CPI同比增长8.3%，高于预期的8.1%，前值为8.5%。
季调后CPI环比增长0.1%，高于预期的下降0.1%。
此数据推动市场对美联储未来更鹰派加息的预期，对国债期货形成一定压力。