20240531-东海证券-2024年6月投资策略及金股组合_政策推动预期向好_关注数据层面验证_6页_330kb

总结内容

国内政策与经济前景
近期中国政策落实加速，例如地产方面“517”楼市新政出台，财政债发行提速并启特别国债，政策看好内需稳增长。出口链保持强势，欧美PMI超预期叠加基数走低，出口增速可能继续上升，尽管美国加关税短期影响有限。美联储降息预期推迟，美债收益率制约国内货币政策空间。

投资配置主线
目前市场处于盘整阶段，缺乏增量资金导致板块轮动。建议关注三条主线：1) 发展新质生产力，看好科创50指数估值底端；2) 资本市场强监管下，看好沪深300指数龙头效应；3) 行业方面，油气板块价格高且分红优，农业景气反转预期，新能源受益供给侧改革。新增股票组合包括海油工程、恒力石化、东芯股份等，ETF推荐沪深300、科创板50、能源及畜牧养殖指数。

风险提示
存在政策不及预期、海外通胀、市场波动及行业政策转向的风险。

(字数: 598)