文档内容总结
核心内容概述
本文档是一份关于2016年8月18日港股市场情况的分析报告，涵盖市场趋势、指数表现、个股分析、行业表现、估值分析以及外部市场条件等内容。报告还提供了今日精选股票、市场数据、利率与汇率、贵金属与大宗商品价格等信息，帮助投资者了解市场动态并作出投资决策。
主要观点
市场机制调整
- 收盘竞价时段：从8月18日起，港股收盘时间延长至4:10，影响范围包括恒生综合大型股指数成分股、恒生中国企业指数成分股及所有ETF。
- 影响：对CBBC（中国蓝筹股）和权证市场影响较大。
恒生指数表现
- HSI：收于21,964点，下跌36点，跌幅0.16%。
- HSCEI：收于9,031点，下跌25点，跌幅0.28%。
- 市场表现：市场整体呈下跌趋势，成交量下降。
公司动态
- ** CITIC (267.HK) **：发布盈利预警，预计上半年净利润同比下降40%-50%，原因包括重组费用、中国股市疲软及人民币贬值。
- ** Hang Lung Properties (101.HK) **：因获利回吐，股价下跌1.9%。
- ** CGN (1816.HK) **：否认与Shenhua Group合并，股价下跌5.4%。
- ** Guangzhou Auto-H (2238.HK) **：预计中期业绩表现良好，股价有上涨潜力。
外部市场情况
- 美股上涨：科技股、电信和公用事业板块表现强劲。
- 大宗商品下跌：原油、黄金等价格下降，美元指数小幅上涨。
- ADR影响：ADR价格上涨，有效推动恒生指数上涨11点。
关键信息
指数趋势与表现
| 指数 |
收盘 |
涨跌幅 (%) |
年初至今 (%) |
| 恒生指数 (HSI) |
21,964 |
-0.16% |
-0.03% |
| 恒生中国企业指数 (HSCEI) |
9,031 |
-0.28% |
-6.4% |
| 上证综合指数 |
3,031 |
-0.3% |
-14.3% |
| 深证综合指数 |
2,037 |
-0.1% |
-11.8% |
| DJIA |
18,517 |
-0.4% |
6.3% |
| S&P 500 |
2,165 |
-0.4% |
5.9% |
| Nasdaq Composite |
5,074 |
-0.3% |
1.3% |
| FTSE 100 |
6,700 |
-0.4% |
7.3% |
| DAX |
10,156 |
-0.1% |
-5.5% |
| CAC 40 |
4,376 |
-0.1% |
-5.6% |
| Nikkei 225 |
16,660 |
-0.9% |
-12.5% |
| 台湾加权指数 |
9,029 |
-0.3% |
8.3% |
市场与恒生指数涨跌比例
- 市场涨跌比：过去7个交易日中，涨跌比例未明确，但整体市场表现疲软。
- HSI涨跌比：过去7个交易日中，涨跌比例未明确，但整体指数呈下跌趋势。
今日精选股票
- Chi Mer Land (978.HK)：股价上涨，预期进一步上涨。
- Code Agri (8153.HK)：股价获得10日均线支撑，可小仓位布局。
行业表现
| 行业 |
涨跌幅 (%) |
5日涨幅 (%) |
1月涨幅 (%) |
| 电信设备 |
1.6% |
5.1% |
8.1% |
| 手机及配件 |
1.0% |
5.8% |
6.9% |
| 技术 |
1.0% |
1.2% |
6.3% |
| 农业 |
0.8% |
4.8% |
2.5% |
| 乳制品 |
0.5% |
0.1% |
1.1% |
| 钢铁 |
0.3% |
-4.0% |
13.9% |
| 汽车 |
0.3% |
5.7% |
18.0% |
| 香港消费集团 |
0.2% |
-0.7% |
9.2% |
| 香港电信 |
0.2% |
0.2% |
8.3% |
| 耐用品 |
0.0% |
1.5% |
4.1% |
| 其他金属 |
0.0% |
-2.0% |
10.4% |
| 本地银行 |
0.0% |
2.2% |
6.2% |
个股表现（昨日）
| 公司 |
股价 (HK$) |
涨跌幅 (%) |
5日涨幅 (%) |
1月涨幅 (%) |
年初至今 (%) |
成交额 (HK$m) |
FY1 P/E |
| ZALL GROUP LTD |
4.410 |
5.5% |
15.4% |
16.1% |
122.7% |
13.2x |
|
| NETDRAGON WEBSOF |
26.900 |
4.7% |
8.5% |
5.3% |
25.4% |
N/A |
|
| EMPIOR WATCH & COSMO LADY CHINA |
0.207 |
4.5% |
19.0% |
21.1% |
7.3% |
1.8x |
|
| ... |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
今日最佳及最差表现股票
| 公司 |
股价 (HK$) |
涨跌幅 (%) |
5日涨幅 (%) |
1月涨幅 (%) |
年初至今 (%) |
成交额 (HK$m) |
FY1 P/E |
| 最佳表现 |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
| 最差表现 |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
... |
估值分析
| 指数 |
FY16E P/E |
长期平均 P/E |
偏离 (%) |
FY1 EPS增长 (%) |
FY2 EPS增长 (%) |
| 恒生指数 |
12.2 |
11.0 |
11.2% |
-10.4% |
10.7% |
| 恒生中国企业指数 |
7.7 |
7.9 |
-2.3% |
-8.0% |
9.1% |
| 上证综合指数 |
13.9 |
10.7 |
29.6% |
20.6% |
13.1% |
| S&P 500 |
18.4 |
15.3 |
20.3% |
9.4% |
13.2% |
利率与汇率
| 项目 |
最新 (%) |
5日变化 (bps) |
1月变化 (bps) |
年初至今变化 (bps) |
年同比变化 (%) |
| 美国2年期国债收益率 |
0.7188 |
2.91 |
9.18 |
-32.89 |
4.07 |
| 美国10年期国债收益率 |
1.5800 |
-0.18 |
2.01 |
-68.94 |
-68.24 |
| 美国30年期国债收益率 |
2.2971 |
0.27 |
-11.30 |
-71.87 |
-66.47 |
| 香港1个月HIBOR |
0.2359 |
-0.64 |
1.23 |
1.48 |
-0.38 |
| 香港3个月HIBOR |
0.5521 |
-0.50 |
2.21 |
15.86 |
16.36 |
| 上海1个月HIBOR |
2.7840 |
-1.90 |
-9.28 |
-21.80 |
-23.40 |
| 上海3个月HIBOR |
2.8560 |
-2.10 |
-10.33 |
-22.92 |
-30.03 |
汇率
| 汇率 |
最新 |
5日变化 (%) |
1月变化 (%) |
年初至今变化 (%) |
年同比变化 (%) |
| 美元指数 |
97.4270 |
0.9 |
2.1 |
-1.2 |
0.2 |
| USD/HKD |
7.7567 |
0.0 |
0.1 |
-0.1 |
-0.1 |
| EUR/USD |
1.0959 |
-1.1 |
-0.6 |
0.9 |
-1.2 |
| USD/JPY |
106.43 |
-0.3 |
-4.2 |
12.8 |
15.8 |
| GBP/USD |
1.3117 |
-1.0 |
-0.8 |
-11.0 |
-15.7 |
| USD/CHF |
0.9889 |
-0.7 |
-1.1 |
1.3 |
-2.6 |
| AUD/USD |
0.7470 |
-1.6 |
1.9 |
2.5 |
2.8 |
| NZD/USD |
0.6991 |
-1.8 |
-0.1 |
2.3 |
5.8 |
| USD/CAD |
1.3137 |
-1.5 |
-0.5 |
5.3 |
-0.8 |
| USD/CNY |
6.7022 |
0.0 |
-0.7 |
-3.1 |
-7.4 |
| USD/CNH |
6.6873 |
0.3 |
-0.1 |
-1.8 |
-7.0 |
贵金属与大宗商品
| 品种 |
最新 |
5日变化 (%) |
1月变化 (%) |
年初至今变化 (%) |
年同比变化 (%) |
| CRB指数 |
182.9 |
-3.2 |
-3.1 |
3.8 |
-10.8 |
| Comex黄金 |
1,320.8 |
-0.6 |
-0.1 |
24.6 |
21.7 |
| Comex白银 |
19.610 |
-2.3 |
10.2 |
42.1 |
35.4 |
| Nymex原油 |
44.33 |
-2.0 |
-6.9 |
19.7 |
-7.9 |
| ICE布伦特原油 |
45.82 |
-2.4 |
-5.4 |
22.9 |
-16.1 |
| LME铜 |
4,920.00 |
0.0 |
4.7 |
4.6 |
-8.2 |
| LME铝 |
1,611.00 |
-3.5 |
-1.4 |
6.9 |
-2.9 |
| CBT小麦 |
428.50 |
-0.2 |
-5.8 |
-8.8 |
-16.3 |
| CBT玉米 |
336.25 |
-5.8 |
-12.5 |
-6.3 |
-14.3 |
| CBT大豆 |
1004.50 |
-6.8 |
-8.9 |
15.3 |
1.3 |
A股与H股溢价
| 公司 |
H股代码 |
H股价 (HK$) |
A股代码 |
A股价 (RMB) |
A股溢价 (%) |
| LuoYang Glass-H |
1108 |
4.58 |
600876 |
27.36 |
594.6 |
| ZTE-H |
763 |
10.68 |
000063 |
14.91 |
62.3 |
| Air China Ltd-H |
753 |
5.76 |
601111 |
7.86 |
58.7 |
| PetroChina-H |
857 |
5.37 |
601857 |
7.32 |
58.5 |
| Guangzhou Auto-H |
2238 |
10.12 |
601238 |
23.73 |
172.6 |
| Byd Co Ltd-H |
1211 |
51.55 |
002594 |
61.84 |
39.5 |
| China Life-H |
2628 |
17.68 |
601628 |
21.31 |
40.1 |
| ... |
... |
... |
... |
... |
... |
结论
本报告提供了详细的市场动态分析，包括指数表现、行业涨跌情况、个股分析、外部市场环境以及市场估值数据，为投资者提供了多维度的参考信息。重点推荐了Guangzhou Auto-H作为具有上涨潜力的股票，同时指出CITIC等公司的盈利预警对市场可能产生影响。整体市场情绪偏弱，但部分行业如电信设备、手机及配件表现较好。投资者需关注市场流动性变化及外部因素如利率和汇率波动对投资的影响。
