EBA欧洲银行-EBA-BS-2012-149recap-report-to-be-published-11-JulyFINAL_9页_408kb

总结：欧盟银行资本计划实施进展

核心内容

2011年12月，欧洲银行管理局（EBA）发布了一项建议，要求参与欧盟的银行在考虑额外的主权风险缓冲后，将核心一级资本比率（CT1）提升至9%。该建议旨在恢复市场信心，避免银行体系因主权债务危机而遭受重大冲击。截至2012年6月底，71家欧洲经济区（EEA）银行参与了此次资本补充计划，其中27家银行因资本缺口需额外补充76亿欧元。

主要观点

• 资本补充目标：EBA的建议并非基于压力测试或资产质量评估，而是为了确保银行体系在面对信用冲击时仍能维持足够的资本水平。
• 合规进展：截至2012年6月30日，27家有资本缺口的银行已达到94.4亿欧元的资本补充目标，且整体计划实施情况良好。
• 资本提升方式：大部分资本缺口通过直接资本措施弥补，包括新发行普通股、保留收益、混合资本工具转换等，占总补充金额的76%。其余部分通过减少风险加权资产（RWA）实现，占24%。
• 政府支持：部分银行依赖政府支持措施（如公共资本注入）来达到CT1目标，EBA要求政府提供明确的时间表和承诺，并在后续报告中公开相关信息。
• 对实体经济的影响：资本补充计划未对银行对实体经济的贷款产生重大影响，同时已启动的去杠杆化过程将继续有序进行。

关键信息

资本补充总额与分布

• 总补充金额：截至2012年6月30日，27家银行共补充资本94.4亿欧元。
• 直接资本措施：占总补充金额的76%，包括新发行普通股、保留收益、混合资本工具转换等。
• RWA措施：占24%，主要包括资产处置、内部模型调整等。

资本措施实施情况

• 核心资本增长：自2011年9月起，27家银行通过资本计划提升了核心资本，累计增加47.4亿欧元，增长12%。
• 缓冲可转换资本证券：共发行11.5亿欧元的缓冲可转换资本证券，符合EBA统一条款，进一步增强资本。
• 其他资本补充措施：包括减少CT1资本扣除项、合并影响、主权风险进一步计提等，合计贡献12.6亿欧元。

RWA减少措施

• 去杠杆化影响：截至2011年9月，RWA减少30.3亿欧元，仅占0.62%。
• 资产处置：资产处置对资本产生8.1亿欧元的正向影响，RWA减少90亿欧元（1.8%）。
• 内部模型调整：部分银行通过内部模型调整实现RWA减少，但仅限于已有计划的措施。
• 其他RWA减少措施：包括改善抵押品和担保、CRD III实施影响等，共减少30.6亿欧元。

政府支持案例

• 葡萄牙：三家中资银行（Caixa Geral de Depositos, Banco Comercial Portugues SA, Banco BPI SA）获得政府支持，分别补充1.65亿欧元、3亿欧元和1.5亿欧元。
• 斯洛文尼亚：Nova Ljubljanska Banka d.d.通过政府支持补充0.32亿欧元。
• 意大利：Banca Monte dei Paschi di Siena（MPS）获得政府支持，计划通过EFSF补充最多2亿欧元。
• 塞浦路斯：两家银行（Bank of Cyprus 和 Cyprus Popular）因私人市场无法满足资本要求，可能需要进一步政府支持。

特殊情况

• Nova KBM d.d.：虽然在2011年9月已达标，但因后续信用风险计提出现缺口，需通过私人投资者补充资本，政府保留最终支持权。
• Norddeutsche Landesbank -GZ：已达到CT1目标，但需等待欧盟委员会对国家援助调查的正式批准。
• Bankia：目前正在进行根本性重组，其资本计划将由西班牙监管机构单独评估。

结论

此次资本补充计划是欧盟银行体系修复资产负债表的重要步骤，有助于增强银行资本基础，提高其抵御信用风险的能力。尽管外部环境依然严峻，但通过资本注入和资产处置等措施，银行体系已取得初步成效，并为逐步恢复市场融资能力奠定了基础。EBA将持续监测计划实施情况，并在2012年9月发布最终评估报告。