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晨会总结

一、核心内容概述

本份晨会报告涵盖了8月29日的市场动态、行业利好、公司公告、财经要闻及投资评级等信息，主要聚焦于军工改革、低空开放、页岩气开发、互联网建设、信息安全、化肥行业、畜牧业保险、新股申购、市场走势等多个领域。报告提供了详尽的行业分析、政策解读及个股动向，旨在为投资者提供决策参考。

二、主要行业利好及观点

1. 军工科研院所改制细则将于10月出炉

• 政策背景：军事科学院透露，军工科研院所改制细则将于10月发布，改革将分阶段进行。
• 重点公司：
  • 中航工业集团：中航电子（600372）、中航机电（002013）、成飞集成（002190）、中航光电（002179）、成发科技（600391）
  • 中国兵器集团：华锦股份（000059）、北化股份（002246）、光电股份（600184）、晋西车轴（600495）、凌云股份（600480）

2. 低空空域管理规定有望年底出台

• 政策影响：低空飞行管制将逐步放宽，推动通用航空市场发展。
• 受益公司：
  • 中信海直（000099）：国内最大海上通用航空公司之一。
  • 海特高新（002023）：与瑞士宜捷航空合作，从事公务机和直升机服务。
  • 哈飞股份（600038）：直升机零部件生产商。
  • 其他概念股：四川九州（000801）、川大智胜（002253）、威海广泰（002111）

3. 中石油销售板块将推进混合所有制改革

• 改革路径：先在新疆试点，再逐步推广。
• 受益公司：广汇能源（600256）、天利高新（600339）、国际实业（000159）、准油股份（002207）、光正集团（002524）、天富能源（600509）

4. 页岩气开发加速，设备国产化成关键

• 行业前景：页岩气产量预计2020年达300亿立方米，开发设备需求上升。
• 受益公司：
  • 杰瑞股份（002353）：推出涡轮压裂车等设备。
  • 神开股份（002278）：MWD产品需求上升。
  • 其他概念股：宝莫股份（002476）、山东墨龙（002490）、惠博普（002554）

5. 中俄天然气管道项目推动管材需求

• 项目背景：中俄天然气大单接近4000亿美元，管线建设加速。
• 受益公司：
  • 玉龙股份（601028）：唯一在新疆拥有生产线的钢管龙头。
  • 常宝股份（002478）：中石油专用管中标量居首。
  • 久立特材（002318）：特殊钢与钛合金复合管项目投产。

6. 低速电动车新政有望近期发布

• 行业前景：低速电动车技术成熟，成本低，市场潜力大。
• 受益公司：隆鑫通用（603766）、宗申动力（001696）、猛狮科技（002684）

7. 免疫抑制剂企业被高溢价并购，相关概念股受益

• 行业动态：罗氏以83亿美元并购免疫抑制剂公司，推动市场关注度。
• 受益公司：
  • 华北制药（600812）：国内首家生产免疫抑制剂企业。
  • 华东医药（000963）：国产免疫抑制剂领先企业。
  • 华润三九（000999）：中药免疫抑制剂寡头。

8. 杭州发布1700亿互联网规划，重点建设IPv6

• 政策内容：到2015年末，下一代互联网产业规模达1700亿元。
• 受益公司：
  • 华数传媒（000156）：参与IPv6改造。
  • 恒生电子（600570）：基于IPv6的金融平台。
  • 银江股份（300020）：智慧医院体验馆项目。

9. 工信部加强网络安全管理，推动关键软硬件国产化

• 政策方向：首次提出加强移动应用商店和应用程序安全管理。
• 受益公司：
  • 卫士通（002268）：信息安全“国家队”。
  • 北信源（300352）：终端安全管理产品。
  • 启明星辰（002439）、美亚柏科（300188）、东方通（300379）：信息安全相关企业。

10. 化肥价格回升，行业景气度提升

• 市场动态：尿素、磷酸一铵、磷酸二铵价格回升至年初高位。
• 受益公司：鲁西化工（000830）、湖北宜化（000422）、建峰化工（000950）、云天化（600096）

11. 畜牧业保险政策出台，推动现代畜牧业建设

• 政策内容：农业部与保监会首次联合部署畜牧业保险。
• 受益公司：金新农（002548）、大康牧业（002505）、新五丰（600975）、雏鹰农牧（002477）

三、公司公告要点

1. 经营动态

• 银邦股份：联合开发3D打印义齿，进入医疗领域。
• 全通教育：发布全课网（V1.0）新产品。
• 万科：与凯雷成立资产平台，注入部分物业。
• 中海油服：探讨与俄油公司合作。
• 光正集团：有望介入中石油新疆混改。
• 卫星石化：丙烷脱氢制丙烯项目投产。

2. 业绩预告

• 预增公司：
  • 工商银行、中信银行、中信证券、中弘股份、青岛啤酒、中海集运等业绩增长。
• 预降公司：
  • 贵州茅台、中国远洋、中国铝业、中国电建、上海石化等业绩下滑。

3. 停复牌信息

• 复牌公司：入股+合作顺网科技、北方国际、华录百纳、荣之联等。
• 停牌公司：长电科技、步森股份、鼎立股份、柘中建设、中航电测、旋极信息等。

4. 增减持信息

• 万科获事业合伙人增持。
• 多家股东减持股份，如福晶科技、巨力索具、*ST新民、苏州固锝等。

5. 分红信息

• 中国石油、民生银行等公司拟进行现金分红。

四、新股申购信息

• 腾信股份（300392）：申购价格26.10元，上限0.60万股，主营互联网广告、营销、公关服务。
• 迪瑞医疗（300396）：申购价格29.54元，上限0.50万股，主营医疗检验仪器及配套试纸试剂。

五、财经要闻回顾

宏观+金融+市场

• QFII额度净增17.76亿美元。
• 银行业总负债首降。
• 央行进行正回购操作。
• 上交所国债回购利率大幅上涨。
• 国务院推进财税体制改革。
• 工业企业利润增长11.7%。
• 金融监管及私募创新政策出台。

改革

• 国企资源性价格改革将深化。
• 混改时间表：2020年基本完成。

区域

• 上海自贸区将推出新改革举措。
• 广西钦州保税区验收。
• 深圳成立国家自主创新示范区领导小组。

地产

• 杭州全面放开限购。
• 住建部提出基础金融服务“村村通”。

天然气

• 液化气进口量有望成为亚洲第三。
• 东北三省LNG价格持续上涨。

煤炭、钢铁

• 煤炭生产略有下降，出口降近三成。
• 铁矿石价格跌至两年新低。

TMT

• 中国电信新增LTE混合组网城市。
• 银联与东航推出云支付平台。
• MSN即将关闭服务。
• 三星发布智能家居新技术。
• 石墨烯橡胶传感器问世。

体育

• 第二家中超俱乐部上市，体育资本化加速。

新能源

• 福建规划核电机组建设。
• 国产风机专用轴承通过验收。

汽车

• 俄方认为中国可能取代西方在俄车市。

军工、船舶

• 晋西集团推进混改。
• 中船重工或有新进展。
• 中国重工（601989）、风帆股份（600482）等受益。

海洋

• 海洋经济成为新增长点。

交通运输

• BDI指数上升5.3%。

国际

• 美国失业金申请人数下降。
• 乌总统称俄军队入侵乌克兰。

六、投资评级

• 公司投资评级：

  • 强推：预期未来6个月内超越沪深300 20%以上。
  • 推荐：预期未来6个月内超越沪深300 10%-20%。
  • 中性：预期未来6个月内相对沪深300变动幅度在-10%-10%之间。
  • 回避：预期未来6个月内相对沪深300跌幅在10%-20%之间。

• 行业投资评级：

  • 推荐：预期未来3-6个月内行业指数涨幅超沪深300 5%以上。
  • 中性：预期未来3-6个月内行业指数变动幅度在-5%-5%。
  • 回避：预期未来3-6个月内行业指数跌幅超沪深300 5%以上。

七、免责声明

• 本报告信息来源于公开资料，仅供参考，不构成投资建议。
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