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期指早报 - 2024年10月30日

作者：杜淑芳 | 投资咨询资格证号：Z0000690

1. 核心观点
   1. 短期市场表现：昨日两市午间走弱，题材股尾盘跳水，板块轮动较快，短线炒作趋于收尾，赚钱效应下降。
   2. 资金面：融资余额上涨至16708亿元，偏向多头，但中小盘指数回调显示权重抗压能力有限。
   3. 基差与价差：主力合约多空分歧较大，IM贴水、IC升水，期现套利机会需谨慎。
   4. 主力持仓：IF、IH多头减持，IC多头增仓，需关注多单持仓变化。

2. 市场分析
   • 期债与期货：沪300胶上AH溢价极高，反映国内外风险因素交织。短期大盘震荡预期较强，中小盘承压。
   • 风格切换：权重股表现优于小盘股，非周线板块领跌，资金向高股息、低估值板块倾斜。

3. 操作建议
   • 大盘趋势：权重小涨，题材跌，高抛低吸难度大，谨慎追高。
   • 套利机会：关注IF、IC基差回归，或价差轮动机会。
   • 风险提示：美联储政策、国内人大会议（财政政策）、市场预期变化。

4. 长期展望
   短期波动暂歇后，需观察政策动向和企业盈利修复情况，但当下谨慎为主。

注：如需完整分析，可查阅原报告数据图。