【赛迪前瞻】2024年第8期（总848期）：高度关注“零增长”困局对我LED优势产业发展带来的挑战_13页_6mb

2024年我国LED产业“零增长”困局分析总结

核心内容

2023年，我国LED产业首次出现“零增长”，标志着产业从高速增长期进入动态调整期。整体销售规模停滞，产业链各环节增长失速，中小企业面临利润减薄和倒闭潮，同时产业链向东南亚地区迁移趋势明显，LED显示产业化速度可能减缓，对我国LED产业持续巩固发展优势带来潜在风险。

主要观点

1. LED产业增速放缓，出口额受汇率与价格影响

• LED照明产品出口量增长10%，但受汇率波动和均价下跌影响，出口额同比下降0.7%。
• LED灯泡出口额下降15%，主要因均价下降22%。
• 无光伏LED灯具出口额增长3%，固定式LED灯具出口额增长3%，均受均价下降影响。
• 光伏用LED照明灯出口额增长24%，因其产能紧缺，单价逆势上涨34%。

2. LED显示产业进入饱和回调期

• 2023年LED显示屏市场规模预计达537亿元，同比增长8.9%，但整体增速低于预期。
• 小间距LED显示屏增长2.3%，显示行业集中度提升，前15家销售企业占据市场份额超90%。
• 2023年国内推进28个MiniLED重大项目，总投资超1103.7亿元，但行业竞争加剧，中小型企业生存压力加大。

3. LED产业整体销售规模停滞

• 2023年LED产业销售额估算为1525.7亿元，同比“零增长”。
• LED应用产品销售额增长2.2%，其中照明增长6.7%，显示下降4.6%，电源增长12.0%。
• 芯片制造销售额下降12.7%，封装增长2.4%，材料下降4.2%，设备增长7.8%。

4. “零增长”困局带来的风险

• 企业分化加剧，中小企业面临更大亏损压力，部分企业已出现倒闭潮。
• 大市场虹吸效应减弱，欧美市场萎缩，份额被“一带一路”沿线国家抢占。
• 研发能力受阻，盈利减少影响企业研发投入，拖慢LED显示技术的产业化进程。

关键信息

• 2024年LED照明市场仍面临增长缓慢风险，下半年或出现回暖。
• LED显示产业虽有恢复性增长预期，但竞争激烈，个别企业营收可能持续下降。
• MiniLED在大尺寸电视显示领域具备一定优势，但在中小尺寸领域成本过高，面临OLED替代压力。
• LED显示技术瓶颈包括外延缺陷、芯片波长均匀性、巨量转移效率、玻璃背板工艺精度和驱动成本。

建议措施

1. 持续优化产业布局

• 拓展智慧健康照明、植物照明、工业照明等细分领域市场。
• 支持企业开展新工艺、新技术、新产品导入项目。
• 加强外汇风险管理，支持金融机构开展套期保值等业务。

2. 实施重大攻坚项目

• 支持重点企业整合科技创新资源，降低制造和封装成本。
• 鼓励参与行业标准制定，抢占应用市场先机。
• 推动LED设备和材料国产化替代，增强供应链韧性。

3. 加强风险监控与垂直整合

• 开展行业风险评估、客户信保评级、商誉减值测试等工作。
• 强化应收账款和库存管理，提升产业链抗风险能力。
• 支持链主企业融资，推动产业链垂直整合。
• 加强对领军人才的引培，推动校企合作和成果转化。

总结

2023年我国LED产业首次出现“零增长”，反映出行业增速放缓、出口额受汇率与价格影响、中小企业生存压力加剧、产业链外迁等多重挑战。面对这一困局，需通过优化产业布局、实施重大攻坚项目、加强风险监控与垂直整合等措施，积极应对，维持我国LED产业的竞争优势和可持续发展。