20260512-广发期货-_金融_日报_3页_999kb

报告摘要

股指期货价差日报总结

核心内容

本报告为广发期货发布的股指期货价差日报，涵盖了主要股指期货品种的期现价差、跨期价差及跨品种比值等关键指标，并附有相关图表和数据来源说明。报告旨在为投资者提供市场分析和操作建议，但强调数据仅供参考，投资需谨慎。

主要观点

期现价差：主要股指期货品种的期现价差整体呈负值，表明期货价格低于现货价格。
跨期价差：不同期限的跨期价差变化各异，部分价差有所扩大，部分缩小。
跨品种比值：各股指期货之间的比值变化较小，反映市场相对稳定。

关键信息

期现价差

品种	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
IF期现价差	-39.24	-4.12	19.20%	8.60%
IH期现价差	-18.83	3.15	15.90%	10.40%
IC期现价差	-101.14	-27.77	29.50%	4.50%
IM期现价差	-143.78	-44.83	45.00%	13.00%

IF跨期价差

品种	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
次月-当月	-27.80	3.00	19.60%	15.50%
季月-当月	-99.60	1.20	6.90%	7.50%
远月-当月	-148.60	3.20	7.70%	8.60%
季月-次月	-71.80	-1.80	4.50%	5.60%
远月-次月	-120.80	0.20	12.20%	8.50%
远月-季月	-49.00	2.00	27.00%	14.90%

IH跨期价差

品种	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
次月-当月	-14.40	1.60	16.30%	15.90%
季月-当月	-48.20	3.40	6.90%	7.80%
远月-当月	-60.20	4.40	9.40%	10.60%
季月-次月	-33.80	1.80	6.10%	7.80%
远月-次月	-45.80	2.80	15.50%	12.40%
远月-季月	-12.00	1.00	32.30%	34.50%

IC跨期价差

品种	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
次月-当月	-74.80	-8.40	12.20%	6.00%
季月-当月	-214.00	-17.20	18.40%	8.90%
远月-当月	-347.80	-25.00	29.50%	12.20%
季月-次月	-139.20	-8.80	22.10%	12.40%
远月-次月	-273.00	-16.60	34.40%	15.70%
远月-季月	-133.80	-7.80	59.00%	24.10%

IM跨期价差

品种	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
次月-当月	-97.20	-18.00	40.00%	3.90%
季月-当月	-305.60	-24.40	35.00%	2.50%
远月-当月	-495.80	-34.40	35.00%	3.30%
季月-次月	-208.40	-6.40	30.00%	3.00%
远月-次月	-398.60	-16.40	35.00%	4.40%
远月-季月	-190.20	-10.00	65.00%	13.30%

跨品种比值

比值	最新值	较前一日变化	历史1年分位数	全历史分位数
中证500/沪深300	1.7851	0.0006	93.40%	81.00%
中证500/上证50	2.9062	0.0116	99.50%	93.20%
沪深300/上证50	1.6280	0.0060	98.70%	99.80%
中证1000/沪深300	1.7906	-0.0036	97.50%	75.10%
IC/IF	1.7788	-0.0035	90.50%	98.30%
IC/IH	2.8909	-0.0004	99.10%	99.80%
IF/IH	1.6252	0.0030	99.10%	99.80%
IM/IF	1.7756	-0.0111	94.80%	94.80%

图表说明

期现价差图：展示各股指期货品种的期现价差变化趋势。
跨期价差图：对比不同期限合约之间的价差变化。
跨品种比值图：反映不同股指期货之间的相对关系。

免责声明

本报告数据来源于Wind及广发期货研究所，仅供参考，不构成投资建议。投资者需自行判断，风险自担。报告仅限特定客户及专业人士使用，未经授权不得发布或复制。

国债期货价差日报总结

核心内容

本报告为广发期货发布的国债期货价差日报，涵盖基差、跨期价差及跨品种价差等指标，并附有相关图表和数据来源说明。

主要观点

基差：各国债品种的基差均呈负值，表明期货价格低于现货价格。
跨期价差：不同期限的跨期价差变化较小，部分有所扩大。
跨品种价差：各国债品种之间的价差变化不大，市场相对稳定。

关键信息

基差

品种	现值	前值	涨跌	历史1年分位数	单位
TS基差	0.0438	0.0052	0.0386	5.10%	/
TF基差	0.0769	0.0006	0.0763	17.70%	/
T基差	0.0804	-0.0073	0.0877	29.10%	/
TL基差	0.2391	0.0000	0.2391	19.40%	/

跨期价差

品种	最新值	较前一日变化	上市以来百分位数
TS跨期价差	0.0520	0.0160	38.50%
TF跨期价差	0.2450	0.0050	55.40%
T跨期价差	0.1250	0.0150	38.00%
TL跨期价差	0.3900	0.0600	-

跨品种价差

品种	最新值	较前一日变化	上市以来百分位数
TS-TF	-3.6790	-0.0200	4.30%
TS-T	-6.1340	-0.0900	9.40%
TF-T	-2.4550	-0.0700	13.20%
TS-TL	-10.2340	-0.4200	-
TF-TL	-6.5550	-0.4000	-
T-TL	-4.1000	-0.3300	-

图表说明

基差图：展示各国债品种的基差变化趋势。
跨期价差图：对比不同期限合约之间的价差变化。
跨品种价差图：反映不同国债品种之间的相对关系。

免责声明

贵金属期现日报总结

核心内容

本报告为广发期货发布的贵金属期现日报，涵盖国内与国外主要贵金属品种的收盘价、现货价格、基差、比价、利率与汇率、库存与持仓等信息。

主要观点

国内贵金属：黄金和白银价格均小幅下跌，铂金价格小幅下跌。
国外贵金属：COMEX黄金和白银价格均上涨，铂金和钯金价格小幅上涨。
基差与比价：国内与国外贵金属之间的基差和比价有所变化，反映市场供需和预期。
利率与汇率：10年期美债收益率小幅上涨，美元指数小幅上涨，离岸人民币汇率小幅下跌。
库存与持仓：黄金库存保持稳定，白银库存有所增加，ETF持仓小幅变化。

关键信息

国内期货收盘价

品种	5月11日	5月8日	涨跌	涨跌幅	单位
AU2606合约	1026.80	1038.22	-11.42	-1.10%	元/克
AG2606合约	19929	19840	89	0.45%	元/千克
PT2606合约	512.50	514.05	-1.55	-0.30%	元/克
PD2606合约	366.15	372.30	-6.15	-1.65%	元/克

外盘期货收盘价

品种	5月11日	5月8日	涨跌	涨跌幅	单位
COMEX黄金主力合约	4745.60	4723.70	21.90	0.46%	美元/盎司
COMEX白银主力合约	86.81	80.84	5.97	7.39%	美元/盎司
NYMEX铂金主力合约	2153.40	2069.30	84.10	4.06%	美元/盎司
NYMEX钯金主力合约	1527.00	1503.50	23.50	1.56%	美元/盎司

现货价格

品种	现值	前值	涨跌	涨跌幅	单位
伦敦金	4735.45	4713.56	21.89	0.46%	美元/盎司
伦敦银	86.07	80.29	5.77	7.19%	美元/盎司
现货铂金	2073.00	2022.00	51.00	2.52%	美元/盎司
现货钯金	1502.00	1489.75	12.25	0.82%	美元/盎司
上金所黄金T+D	1025.00	1033.76	-8.76	-0.85%	元/克
上金所白银T+D	19895	19692	203	1.03%	元/千克
上金所铂金9995	510	515	-5	-0.97%	元/克

基差

品种	现值	前值	涨跌	历史1年分位数	单位
黄金TD-沪金主力	-1.80	-4.46	2.66	46.10%	/
白银TD-沪银主力	-34	-148	114	60.60%	/
伦敦金-COMEX金	-10.15	-10.14	-0.01	69.30%	/
伦敦银-COMEX银	-0.74	-0.54	-0.20	0.70%	/

比价

品种	现值	前值	涨跌	涨跌幅	单位
COMEX金/银	54.67	58.44	-3.77	-6.45%	/
上期所金/银	51.52	52.33	-0.81	-1.54%	/
NYMEX铂/钯	1.41	1.38	0.03	2.46%	/
广期所铂/钯	1.40	1.38	0.02	1.37%	/

利率与汇率

品种	现值	前值	涨跌	涨跌幅	单位
10年期美债收益率	4.42	4.38	0.04	0.9%	%
2年期美债收益率	3.95	3.90	0.05	1.3%	%
10年期TIPS国债收益率	1.95	1.93	0.02	1.0%	%
美元指数	97.94	97.85	0.09	0.09%	/
离岸人民币汇率	6.7929	6.7959	-0.0030	-0.04%	/

库存与持仓

品种	现值	前值	涨跌	涨跌幅	单位
上期所黄金库存	109653	109653	0	0.00%	千克
上期所白银库存	845431	812413	33018	4.06%	千克
COMEX黄金库存	29078686	29137882	-59196	-0.20%	盎司
COMEX白银库存	312116808	312310868	-194060	-0.06%	盎司
COMEX黄金注册仓单	15827900	15827900	0	0.00%	盎司
COMEX白银注册仓单	79884214	79838812	45401	0.06%	盎司
SPRD黄金ETF持仓	1036	1034	2.28	0.22%	吨
SLV白银ETF持仓	15085	15048	36.59	0.24%	吨